2026港險榜單：99%的人不知道的4個評判維度，看完你自己就能選

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

今天這篇文章，我不想直接告訴你"買哪款"。

因為我發現一個問題：市面上港險產品幾十款，每個銷售都說自己推薦的最好。你今天聽這個說安盛好，明天聽那個說友邦強，后天又有人跟你講中國人壽才是王道。

聽來聽去，越聽越懵。

與其被動接受別人的推薦，不如學會自己判斷。

今天我把從業10年總結的「四維評價法」教給你——搞懂了這個，你自己就能判斷哪款產品適合你。

評價港險的4個核心維度

先別急著選產品，咱們把底層邏輯搞清楚。

很多人買港險，就盯著一個數字：收益率。銷售說"30年翻6倍"，就覺得這產品牛。

但這個思路有個大問題——你只看到了冰山一角。

我評價一款港險產品，會從4個維度來看：

• 收益率：這是基礎，但要看懂IRR（內部收益率），不能只看倍數


• 分紅實現率：演示收益再高，如果分紅打折，就是空中樓閣


• 提領密碼：產品是否適合提取，要看復歸紅利占比、提領密碼冗余度、分紅實現率穩定性、提取后IRR變化


• 公司實力：保險是幾十年的長期持有，公司靠不靠譜直接決定你的錢安不安全

接下來，我一個一個拆給你看。

維度一：收益率怎么看

很多人只看表面數字，其實真正要看的是這個——IRR，也就是復利年化收益率。

為什么強調IRR？因為同樣是"30年翻6倍"，不同產品的實際收益可能差很多。有的產品前期漲得慢、后期爆發，有的產品前中后期都很均衡。

對于需要中途提取的人來說，這個差異是致命的。

我教你一個判斷方法：看10年、20年、30年三個節點的IRR。

安盛盛利2，不管是保單10年、20年、30年，復利IRR一直處在市場前三左右的水平。前中后期收益很均衡，表現非常好。

友邦環宇盈活，收益僅次于安盛盛利2，每個階段收益表現也比較均衡。

中國人壽傲瓏盛世，收益表現跟前兩個頂流差距不大，是中資保司里最好的。

這張圖你要這么看：橫軸是持有年限，縱軸是對應的IRR。

重點關注10年、20年、30年這三列，能看出產品的收益曲線是前期發力還是后期爆發。

順便說一句，2025年5月國內六大銀行又下調存款利率了，一年期定存跌到0.95%，五年期才1.3%。

港險長期**6%+**的預期IRR，跟內地存款一對比，差距一目了然。

維度二：分紅實現率的真相

這個數據你得這么看——分紅實現率，決定了演示收益能兌現多少。

很多人不知道，港險的收益分兩部分：保證部分和分紅部分。保證部分是板上釘釘的，但分紅部分要看保險公司的投資能力。

分紅實現率100%，意味著演示多少就給多少；如果只有80%，那你的實際收益就要打八折。

我統計了香港主流保司的分紅實現率，大致分成幾個梯隊：

中國人壽，分紅實現率穩居第一梯隊，歷史數據非常亮眼。

安盛，分紅實現率在香港保司排行里能排到第二梯隊，表現不錯。

中銀人壽，周年紅利最低值為52%，最高值為102%，波動有點大。

這張圖很重要，你可以看到不同保司的分紅實現率分布。特殊存在和第一梯隊的公司，實現率高且波動小。

而有些公司波動極大，最低3%、最高104%，這種就要謹慎了。

這里有個很現實的問題：如果分紅不好硬提，是在透支保單的未來。

所以選產品時，分紅實現率的穩定性比單次的高低更重要。

維度三：提領密碼的秘密

如果你買港險是為了未來提取現金流，這個維度你必須搞懂。

什么是提領密碼？簡單說，就是"從第幾年開始，每年能提多少比例"。比如588，意思是第8年起每年提取8%；555是第5年起每年提取5%；567是第6年起每年提取7%。

我教你一個判斷方法：看提領密碼有沒有冗余度。

如果你想做566提取，要看市場上可以做567提取的產品以保留安全邊際。這樣即使分紅沒有100%達成，你的提取也不會傷害保單本身。

安盛盛利2，有市場少有的557提領密碼，冗余度非常高。

永明星河尊享2，提領密碼也很豐富。

更重要的是，這兩款產品有個神奇的特點：提取完之后IRR更高。

如果一個產品提取比不提取收益更高，說明它在設計之初預留了一部分錢等著你來用。

這筆錢可能放在一些收益不高但方便變現的資產上，如果你不提，反而拖累了保單收益。

維度四：公司實力怎么評估

保險是幾十年的事，公司實力直接決定你的錢能不能安全增值。

我一般看三個指標：歷史、規模、市場地位。

安盛，成立于1817年，206年歷史，業務遍及全球51個國家。服務9300萬名客戶，管理資產超過76000億港元。從香港還是全世界的角度來看，都是妥妥的巨無霸大集團。

友邦，2025年上半年香港非銀保險市場，友邦以111億元標準保費位居榜首，市場份額11.2%。

中國人壽，屬于央企國家隊保司出海的代表，在港經營40多年，市場占有率在香港非銀保司里排前三。

公司實力這個維度，很多人覺得"大公司都差不多"。

但你想想，保險是要持有幾十年的，選一家歷史悠久、經營穩健的公司，睡覺都踏實。

特殊場景：保底、派息、養老

前面講的四維評價法，適用于大多數儲蓄險。但有些人有特殊需求，我單獨拆解一下。

場景一：追求高保底

如果你特別看重確定性，不想承擔分紅波動的風險。

短期儲蓄，立橋智選儲蓄保是最佳選擇。優惠后保費93萬（優惠7萬），第5年保證IRR達4.57%。

但要注意，短期儲蓄受匯率影響比較大，如果你看好人民幣而非美元，需要謹慎考慮。

長期儲蓄，太平洋人壽世代鑫享，長期保證到手復利高達2%，比內地產品的保證收益都高一大截。

預期復利也不拉胯，長期能做到5.1%。

場景二：想要穩定派息

如果你想把港險當成"收租"工具，每年固定拿一筆錢。

太平洋鑫相伴，每年派息3.3%，其中2.5%是保證，其它是分紅。保證利息占比超3/4，穩定性非常好，比現在的美元存款還強。

場景三：規劃養老

如果你買港險是為了養老，有兩個方向。

想對接養老社區，太平人壽頤年樂享尊享版、太平洋人壽世代悅享2，都能對接內地高端養老社區。入住門檻比內地還劃算，總保費達到160萬人民幣左右就能入住，而且保費可以直付社區花費。

追求靈活性，萬通富饒萬家是做養老規劃的最佳產品，沒有之一。前期是儲蓄險高度增值，想領養老金可以一鍵切換到養老模式。

有12種年金領取方式，抗通脹遞增領、夫妻聯合領、重疾雙倍領——不是花架子，每一種都很實用。

2026榜單：綜合評分結果

基于前面的四維評價法，我給出2026年的綜合榜單。

高收益首選

安盛盛利2，綜合來看實力最強。收益前三、分紅第二梯隊、提領密碼豐富、公司實力頂級。

友邦環宇盈活，公司和分紅實現率都是香港最好的，選這個產品完全不會出錯。

中國人壽傲瓏盛世，中資保司里最好的，分紅實現率穩居第一梯隊。

人民幣保單

如果你看好人民幣，傲瓏盛世是中資保司人民幣保單里最好的一款。

而且它的人民幣保單收益，不比安盛盛利2和永明星河尊享2差。

但如果你需要提領，盛利2和星河尊享2比傲瓏盛世表現要更好，功能上也更豐富一點。

特殊場景匯總

• 高保底：短期選立橋智選儲蓄保，長期選太平洋世代鑫享


• 穩定派息：太平洋鑫相伴


• 養老規劃：想對接社區選太平/太平洋，追求靈活選萬通富饒萬家

搞懂了這個四維評價法，你自己就能判斷——不用再被銷售牽著鼻子走了。

大賀說點心里話

授人以魚不如授人以漁，今天這篇文章就是想讓你學會自己判斷。但說實話，判斷方法只是第一步，真正落地還有一個關鍵問題——怎么買最劃算。