2026港險榜單曝光：安盛盛利2領跑，分紅實現率差3倍，這些公司千萬別碰

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

說句實話，每年這個時候，我都會收到無數條私信問我："大賀，今年買港險該選哪家？"

但我發現，90%的人問的都是"哪個產品收益高"，卻很少有人問"哪家公司分紅靠譜"。

這個問題不搞清楚，收益再高都是紙面數字。

今天這篇文章，我不講虛的，直接用數據告訴你：2026年，哪些公司值得信任，哪些產品值得買。

買港險最怕什么？分紅不兌現

先別急著買，聽我說完。

港險儲蓄險的收益，大部分來自分紅。演示書上寫的6%、7%復利，看著很美，但那只是"預期"。

真正到手多少，取決于保險公司的分紅實現率。

什么是分紅實現率？簡單說，就是保險公司承諾給你的分紅，實際兌現了多少。100%就是說到做到，低于100%就是打折扣。

我不是嚇你，是保護你——有些公司的分紅實現率，低得離譜。

拿中銀人壽來說，周年紅利實現率最低值只有52%，最高值102%，波動接近一倍。

你今年拿5萬，明年可能只拿2.6萬，這誰受得了？

更夸張的是保誠，部分產品分紅實現率低至32%。演示書上寫的收益，三分之二都蒸發了。

這個坑我見太多了。很多人沖著"大品牌"去買，結果十年后一算賬，收益還不如內地產品。

**如果分紅不好硬提，是在透支保單的未來。**你以為自己在理財，其實是在給保險公司打工。

所以，買港險的第一步，不是看產品，而是看公司。

哪些公司分紅最靠譜？

你要是不信，看數據。

香港保監局2025年7月實施了分紅險演示利率上限新規，港元保單上限6%，非港元保單上限6.5%。

為什么要出這個規定？恰恰說明過去很多公司演示收益虛高，實際根本做不到。

新規之后，選對分紅實現率高的公司，比以往任何時候都重要。

我按照多年跟蹤的數據，把香港主流保司的分紅實現率分成了幾個梯隊：

第一梯隊：中國人壽、太平

中國人壽分紅實現率穩居第一梯隊，多年數據非常穩定，波動極小。

太平也是類似，實現率經常超過100%，屬于"超額兌現"型選手。

第二梯隊：安盛、永明

安盛分紅實現率在香港保司排行里能排到第二梯隊，雖然不是最頂尖，但勝在穩定。

永明也不錯，兩家都是老牌外資，歷史數據可查，不會讓你踩大坑。

需要警惕的：保誠、中銀人壽

保誠部分產品分紅實現率低至32%，波動極大，最低3%、最高104%，完全看運氣。

中銀人壽前面說了，周年紅利波動也很大，不適合追求穩定的人。

記住這個排名，后面選產品的時候，優先從第一、第二梯隊里挑。

巨無霸公司：安盛的底氣

說到安盛，很多人只知道它是"大公司"，但到底有多大？

安盛成立于1817年，到現在已經有206年歷史，業務遍及全球51個國家。

不管是從香港還是全世界的角度來看，都是妥妥的巨無霸大集團。

幾個數字感受一下：

• 服務9300萬名客戶


• 管理資產超過76000億港元


• 福布斯全球2000強2023年排名第48位


• 全球最佳品牌2023年排名第44位

76000億港元是什么概念？差不多是香港GDP的兩倍多。

這種體量的公司，投資能力、風控能力、抗風險能力，都不是小公司能比的。

綜合來看，安盛實力最強。分紅實現率第二梯隊，公司背景全球頂級，產品收益也能打。

這就是為什么我在高收益榜單里，把安盛盛利2放在第一位。

市場份額說明一切

除了分紅實現率和公司背景，還有一個指標很能說明問題：市場份額。

2025年上半年香港非銀保險市場數據出來了：

• 友邦：111億元標準保費，**11.2%**市場份額，第一


• 保誠：82億元，8.3%，第二


• 國壽：78億元，7.9%，第三


• 宏利：77億元，7.8%，第四

友邦公司和分紅實現率都是香港最好的，選這個產品完全不會出錯。

它能連續多年保持市場第一，不是靠營銷，是靠口碑。

中國人壽在港經營40多年，市場占有率在香港非銀保司里排前三。

作為央企國家隊保司出海的代表，背后有國家信用背書，對于偏好中資的客戶來說，是最穩的選擇。

2024年內地訪客赴港投保新單保費628億港元，同比增長6.5%，占全港保費28.6%。

赴港投保熱度不減，但更需要理性選擇，避免踩坑。

高收益榜：這三款收益最能打

鋪墊了這么多，終于可以說產品了。

在信任基礎上，我推薦三款高收益產品：安盛盛利2、友邦環宇盈活、中國人壽傲瓏盛世。

安盛盛利2

不管是保單10年、20年、30年，復利IRR一直處在市場前三左右的水平。

前中后期收益很均衡，表現非常好。

很多產品前期收益高、后期拉胯，或者前期低、后期才起來。

盛利2不一樣，它是全程穩定輸出型選手，不管你持有多久，都不會吃虧。

友邦環宇盈活

收益僅次于安盛盛利2，每個階段收益表現也比較均衡，沒有明顯的短板。

而且環宇盈活躉交情況下，前期收益更加突出。

如果你是一次性投入大額資金，這個產品更適合你。

中國人壽傲瓏盛世

收益表現跟前兩個頂流差距不大，基本是中資保險公司里最好的。

前面說了，中國人壽分紅實現率穩居第一梯隊，在港經營40多年，歷史數據非常扎實。

如果你偏好中資背景，傲瓏盛世就是首選。

這三款產品，公司靠譜、分紅穩定、收益能打，是2026年高收益賽道的第一梯隊。

細分需求：保底、提領、養老怎么選

不是所有人都追求高收益。有些人要保底，有些人要提領現金流，有些人要做養老規劃。

針對不同需求，我分別推薦幾款產品。

高保底需求

短期儲蓄：立橋智選儲蓄保

如果你只是想放個3-5年，追求確定性，這款是最佳選擇。

在目前高達6%-7%的限時保費優惠下，優惠后保費93萬（原價100萬，優惠7萬），第5年保證IRR達4.57%。

注意是"保證"，不是預期。這個收益，比美元定存高多了。

但因為是短期儲蓄，受匯率影響比較大。

如果你接下來看好人民幣而非美元，謹慎考慮。

長期儲蓄：太平洋人壽世代鑫享

如果是長期持有，追求穩健，選這款。

長期保證到手復利高達2%，比內地產品的保證收益都高一大截。

預期復利也不拉胯，長期能做到5.1%。

保證收益高+預期收益不差，穩健人的不二之選。

適合提領的產品

如果你買儲蓄險是為了每年提取現金流，產品選擇就很有講究了。

我有三個判斷標準：

• 提領密碼是否有冗余度


• 分紅實現率是否穩定


• 提取完之后IRR是更低還是更高

綜合這三個標準，市場上最適合提取的產品就兩款：安盛盛利2、永明星河尊享2。

盛利2有市場少有的557提領密碼（第5年起每年提取7%），冗余度很高。

如果你只按566來提，保留了安全邊際，即使分紅有波動，影響也不大。

而且這兩款產品，提取完之后IRR反而更高了。

說明產品設計之初就預留了一部分錢等著你來用，不提反而拖累收益。

養老規劃

如果需要養老社區：太平人壽頤年樂享尊享版、太平洋人壽世代悅享2

這兩款中資保司的產品，優勢在于配套的養老資源和服務。

都能對接內地的高端養老社區，而且入住門檻比內地還劃算——總保費達到160萬人民幣左右，就能入住。

保費可以直付社區花費，特別方便。

如果不需要養老社區：萬通富饒萬家

如果不考慮養老社區，萬通富饒萬家就是做養老規劃的最佳產品，沒有之一。

三大優勢：

• 靈活性無敵：前期是儲蓄險高度增值，想領養老金可以一鍵切換到養老模式


• 養老金領得高且確定性高：領取水平是內地年金的3倍，而且是固定派發


• 12種年金領取方式：抗通脹遞增領、夫妻聯合領、重疾雙倍領，不是花架子，每一種都很實用

吃息/收租替代

太平洋鑫相伴

每年派息3.3%，其中2.5%是保證，其它是分紅。

比例夠高，比美元存款還強，穩定度也很好，保證利息占比超3/4。

吃息之余，保單里剩余本金長期也能翻幾倍數十倍。而且保證本金長期也能做到回本，一絲不動。

中銀人壽月悅出息

每年派息5%，完全是分紅，但屬于分紅里確定性比較高的周年紅利。

派息比例比鑫相伴高點，但確定性略微差一點。

前面說了，中銀人壽分紅實現率波動有點大，周年紅利最低52%、最高102%。如果你能接受這個波動，可以考慮。

人民幣保單：中資vs外資怎么選

如果你看好人民幣，大概率首選中資保司。

傲瓏盛世就是中資保司人民幣保單里，不管是從收益、提取、公司、分紅實現率來看，最好的一款。

而且它的人民幣保單收益，不比安盛盛利2和永明星河尊享2這樣的頂流差。

三款產品40年及以上IRR均穩定在6.50%左右。

但如果你需要提領，盛利2和星河尊享2比傲瓏盛世表現要更好。而且這兩個產品，功能上要更豐富一點。

我的建議是：

• 純持有增值：選傲瓏盛世，中資背景+分紅第一梯隊


• 需要提領：選盛利2或星河尊享2，提領密碼更豐富


• 需要更多功能：選盛利2或星河尊享2，靈活性更高

大賀說點心里話

說了這么多，核心就一句話：先選對公司，再選對產品。

分紅實現率差3倍，選錯公司，十年白干。

但選對產品只是第一步。怎么買、在哪買、能省多少錢，這里面的門道更多。