萬通富饒萬家：被我扒了50款港險后，發現全港只有它能堵住分紅險最大的坑

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

研究了這么多年港險，我發現一個扎心的真相：分紅險最大的坑，不是收益低，而是賺到的錢鎖不住。

今天賬戶漲了10萬，明天市場一跌，可能就縮水3萬。

很多人拿著計劃書上的"預期收益"沾沾自喜，殊不知那只是"紙上富貴"——真正能落袋的，可能只有一半。

但我最近扒了一款產品的條款，發現它用一個極其聰明的設計，堵住了這個漏洞。

結論：全港唯一能同時做到這三件事的保單

先說結論，省得你往下翻。

**萬通（YF Life）**的【富饒萬家】，是我研究過的50多款港險里，唯一一款能同時做到以下三件事的產品：

1. 前期收益夠猛——30年復利6.5%，第一梯隊水準


2. 賺到的錢鎖得住——**45%**的收益直接落袋，市場再跌也拿不走


3. 后期100%確定——可以一鍵轉成終身年金，活多久領多久，剛性兌付

很多人忽略了這一點：普通的儲蓄分紅險，只能做到第1條；普通的年金險，只能做到第3條。

【富饒萬家】把分紅險的爆發力和年金險的穩定性完美縫合在了一起。

這是全港唯一的"雙面膠"產品。為什么我敢這么說？往下看，我幫你扒了一遍條款。

論據一：6.5%復利，市面第一梯隊

先看硬指標。

以40歲女性，5年繳費、年繳3萬美元為例，總投入15萬美元：

• 第7年：預期回本


• 第13年：保證回本（安全墊鋪得很厚）


• 第17年：賬戶價值翻倍，復利回報5%


• 第20年：翻2.8倍，復利回報6%


• 第30年：翻5.8倍，復利回報6.5%

富饒萬家的保證以及預期回本速度在市場上屬于偏快的產品。

30年復利收益觸頂6.5%，是市面第一梯隊的水準，也是萬通目前最快的產品。

但這不是最讓我驚艷的地方。

論據二：45%落袋為安，鎖定不怕跌

魔鬼在細節里。

很多人買分紅險，最擔心的就是"紙上富貴"——賬戶上顯示賺了很多，但萬一市場跌了，這些錢會不會縮水？

2025年A股市場波動明顯加大，板塊輪動加速。很多人在權益市場坐過山車，深刻體會到了"賺到不等于落袋"的痛。

萬通很聰明，設計了極高的"復歸紅利"占比。

在前20年，它的復歸紅利（已公布即鎖定、不會被市場收回的紅利）占非保證部分的比例高達45%。

復歸紅利一旦公布即鎖定，不會被市場收回。

近一半賺到的錢直接鎖死在你賬戶里，無論后面市場怎么跌，這部分錢都穩如泰山。

這個設計很聰明——既保留了分紅險博取高收益的可能性，又給你留了一條"落袋為安"的退路。

2025年前11個月居民存款比去年同期少增100億元，資金都在尋找"確定性+收益"的平衡點。45%鎖定的復歸紅利，正好滿足這個需求。

論據三：12種年金領法，100%剛兌

這才是這款產品真正的"殺手锏"，也是它被稱為"養老神器"的核心原因。

普通的儲蓄險，老了想用錢，只能做"部分退保"（提取）。

這有個隱患：萬一你活得太久，賬戶里的錢被提光了怎么辦？

【富饒萬家】提供了一個名為【年金轉換】的功能：當你準備退休時（比如60歲），你可以申請把賬戶里積累的那一大筆錢，全部或部分轉換成一份"終身年金"。

注意，這不僅僅是領錢，這是"身份的轉換"。

一旦轉換，這筆錢就脫離了市場波動，變成了保險公司100%剛性兌付的養老金。

活多久，領多久，雷打不動。

而且，它提供了全港獨家、多達12種的年金領取方式：

我幫你扒了一遍條款，挑幾個最實用的說：

怕通脹？
選"遞增終身年金"，每兩年自動漲5%，對抗物價上漲。

夫妻養老？
選"聯合終身年金"。一張保單保夫妻兩人，只要其中一個人還活著，養老金就繼續發。哪怕一方先走了，另一方還能繼續領2/3，直到百年歸老。

怕生病？
自帶"重疾加倍"。如果在領取期間不幸確診特定重疾或嚴重認知障礙，養老金直接翻倍發給你，連發5年，把護工費都報銷了。

怕早走虧了？
選"現金價值回奉保證"，沒領完的部分，受益人接著領。

12種選擇，總有一款適合你的家庭結構和風險偏好。這個設計很聰明——它把"活太久錢不夠花"和"走太早錢浪費了"這兩個極端場景都堵住了。

實戰驗證：一個完整的養老閉環

理論說完，我們拿一個真實案例來驗證。

案例：40歲的中產王姐，年交3萬美元，交5年，總投入15萬美元。

階段一：讓子彈飛（40-60歲）

這20年里，王姐不用管它，賬戶在里面利滾利。

到60歲時，賬戶預期總價值已經裂變到了38.26萬美元（本金的2.5倍）。

階段二：落袋為安（60歲以后）

這時候王姐退休了，她不想再承受任何風險，于是行使【年金轉換權】，將這38萬多美元轉成終身年金。

• 每年雷打不動領取：2.38萬美元（約17萬人民幣）


• 領到80歲：累計領取49.96萬美元


• 領到90歲：累計領取73.76萬美元

這就是完美的閉環：

年輕時利用分紅險的高預期去博取資產增值；年老時利用年金險的確定性去鎖定終身現金流。

不需要買兩張單，不需要做復雜的對沖，一張【富饒萬家】全部搞定。

背書驗證：「年金王」的底氣

看到這里，很多朋友可能會心里犯嘀咕：

"這產品設計確實牛，但萬通這家公司靠譜嗎？敢承諾'終身剛兌'，底氣在哪？"

我幫你扒了一下背景，發現這家公司的來頭不小。

血統：美式年金的嫡傳

萬通保險前身是擁有160多年歷史的美國萬通（MassMutual）的亞洲分部。MassMutual是美國著名的互助保險公司，以穩健和年金業務著稱。

在香港保險圈，萬通被稱為"年金王"。

這也是為什么全香港只有它能設計出"12種年金轉換"這種高難度產品的原因——它完美繼承了美式年金的精算基因。

資管：國家隊同款

萬通**90%**的固收資產由霸菱（Barings）打理。

霸菱成立于1762年，資產管理規模4,566億美元，是中國社保基金在海外投資的御用合作機構之一。

香港強積金、澳門央積金都有霸菱在操盤。

買萬通，本質上就是搭上了"國家隊同款"的諾亞方舟。

評級：償付能力極強

萬通擁有惠譽國際（Fitch Ratings）A-財務實力評級。

這意味著它在應對極端經濟環境時，依然有足夠的資本兌付客戶的養老金。

所以，買萬通，本質上是買了一份"美式年金的血統"+"頂級資本的加持"。懂行的人才會選這種低調實力派。

適用人群：誰該考慮這張保單

養老規劃，最怕的不是"沒存錢"，而是**"存了錢，但不夠花"或者"人還在，錢沒了"**。

這款產品本質上是在幫你解決"長壽風險"。

它既給了你"變富"的機會（高分紅），又給了你"保底"的權利（年金轉換）。

如果你符合以下特征，我建議你認真考慮：

1. 年齡在30-50歲之間，想利用復利儲備養老金


2. 擔心未來市場波動，不想退休后還要看K線圖的臉色


3. 希望退休后的收入是100%確定的，不想每個月提心吊膽

全港目前沒有第二款產品比它更適合這類人群。

大賀說點心里話

看完這篇測評，你可能已經對富饒萬家有了初步判斷。但"怎么買"比"買什么"更重要——同樣的產品，不同渠道的成本差距可能超乎你想象。