太保香港鑫相伴年金險"躺賺2.5%"？先把這筆賬算清楚再說

60萬美元買進去，每年穩領1.5萬，終身不?！?/p>

聽起來很美，但你知道第10年的實際IRR是多少嗎？0.70%。

我直說吧，這款產品的賣點包裝得很好看，但數字背后有幾件事值得認真說清楚。

先搞清楚"2.5%"到底是什么

很多人看到"終身派發2.5%保證年金"就以為是2.5%的年化收益率，這是第一個誤區。

這里的2.5%是對名義金的比例，也就是你買入的保險金額面值。

以0歲男寶、整付保費60萬美元為例：名義金60萬，每年派發15,000美元，終身不變，一直派到130年。

這個數字永遠不變——不管通脹多高、美元貶多少，就是這個數。

所以"終身2.5%"更像是一個固定現金流，而不是真正意義上"每年資產增值2.5%"。

IRR才是照妖鏡，來看真實收益

我把關鍵年份的數字都拉出來了：

保證部分的IRR，你要堅持到100年才能到2.5%。

第10年才0.7%，同期隨便找個貨幣基金都比這強。

當然，預期IRR好看多了——第25年就能到4.22%，第50年接近5%。但問題是，預期收益是不保證的，那部分紅利能不能發、發多少，全看保司的投資表現。

銷售最愛說的那幾個亮點，我來翻譯一下

"8年保證回本"

沒錯，是保證的。但仔細想想，你存60萬進去，8年后才確保本金安全，這8年資金是被鎖死的。

前幾年如果急用錢退保，剩余保證現價第1年才51,000美元——60萬進去，退出來只有5.1萬，虧得相當慘。

"倍相伴保障——生病后年金翻倍"

這個設計確實有創意，確診指定疾病后年金從2.5%升到5%，持續20年。

但我要說實話：這個權益是有前提的，"指定疾病"有具體范圍，不是所有病都算，買之前必須把條款看清楚。

"130年累計領195萬美元，預期現價3.7億"

這個數字…是對的，但你要活到130歲。

而且3.7億預期現價是100%非保證的，是基于某個樂觀假設跑出來的極長期模型?，F在保司告訴你100年后會有多少錢，這話你聽個樂就行，別當真。

"年金不領，還能享4.5%存生息"

這個4.5%是非保證的。和你選擇領出來的2.5%保證年金相比，屬于兩條路，收益高但確定性差。

說說這東西到底適合誰

適合的場景：

• 資產量比較大（這款單個保費起點就60萬美元），需要一個穩定的美元現金流


• 有跨代傳承需求，想給后代留一筆持續派發的資產


• 對確定性要求高，愿意犧牲一部分收益換穩定

不太適合的場景：

• 追求高收益，保證IRR2.5%上限明顯比不了其他配置


• 資金流動性要求高，前期退保損失極大


• 短中期用錢計劃——前10年保證IRR不到1%，性價比很低

還有一點：這是美元計價產品，匯率風險自己評估，尤其是人民幣長期走勢這件事。

總結一句話

這款港險最大的價值是確定性的超長期現金流，不是高收益。

如果你60萬美元進去，就是要每年穩穩領1.5萬，持續幾十年，心里沒有"幫我再賺一倍"的期待——那它做到了它該做的事。

但如果你期待的是靠它實現財富增值、跑贏通脹，保證部分做不到，預期部分則要看命。

具體是哪款產品、適不適合你的情況，因為平臺限制這里不方便展開，感興趣的可以來聊。

#香港保險 #港險 #年金險 #養老 #資產配置

大賀說點心里話

做了10年保險，見過太多人因為信息差踩坑。我的原則很簡單：不收你一分錢，只說大實話。 有問題隨時來聊。