安盛盛利II：被吹爆的"557提領天花板"，我扒了3個月數據告訴你真相

你好，我是大賀。

說實話，我買港險這么多年，見過太多"看起來很美"的產品——宣傳頁做得花里胡哨，一到實際提領就拉胯。

所以當安盛盛利II打出"557提領密碼"這張牌時，我第一反應是：又來忽悠？

但這次，我花了3個月時間，把市面上能打的5年交產品全部拉出來做了橫向測算。

結論先放這兒：盛利II確實值得重點考慮，尤其是有早期提領需求的朋友，它可能是你現階段的最佳選擇之一。

當然，它也不是沒有坑。保證收益那塊，說難聽點，確實拉胯。

但這個坑致不致命？往下看。

結論：盛利II值得重點考慮，尤其適合有提領需求的人

作為老客戶跟你講，選港險儲蓄產品，我現在就看三個維度：提領能力、靜態收益、公司背書。

盛利II在這三個維度上的表現是這樣的：

提領能力：全市場獨一檔。

557提領密碼——5年交，第5年開始，每年提取總保費的 7%，一直到終身不會中斷。

這個數字意味著什么？意味著你交30萬美金，第5年開始每年拿2.1萬美金，拿到老都不斷。我測了一圈，市場上能做到557的，目前應該僅此一款。

靜態收益：市場前三。

預期7年回本，30年達到峰值IRR 6.5%。算上保費回贈優惠后，30-45年之間收益能沖到第一位。

公司背書：208年歷史的全球最大保險集團。

2024年分紅實現率100%，這個后面細說。

綜合下來，我的判斷是：預期總收益表現市場前3，提領收益超越永明星河尊享II，功能上還十分全面——傳承、貨幣轉換、雙重貨幣賬戶一個不落。

尤其是有早提領需要的朋友，如果能接受盛利II保證收益較低這個短板，那么它就是你的最佳選擇之一。

接下來，我把這三個核心優勢展開講，順便把那個"保證收益偏低"的坑也給你扒清楚。

核心優勢一：557提領密碼，全市場獨一份

我當時就是沖著這個來研究盛利II的。

先解釋一下557提領密碼是什么：5年交，第5年開始，從保單中提取總保費的7%，一直到終身不會中斷。

自我接觸香港保險以來，5年交里，我聽過最牛的提領密碼就是567了——第6年開始提7%。

而557，在我的認知里，市場應該僅此一款。

說實話，我一開始是不信的。于是自己拉了一份計劃書測算，保費計劃是：6萬美金×5年=總保費30萬美金。

結果如下：

你別說，盛利II還真能做到，沒在吹牛。甚至于1萬美金×5年交這種金額比較小的單子，也能實現557。

那其他提領場景呢？盛利II表現怎么樣？

566提領（最常規場景）：

對比提領后的剩余賬戶價值，保單前14年，最有優勢的是宏利宏摯傳承，其次是盛利II。

但從保單第15年開始，盛利II實現反超、成為第一，其次是永明星河尊享II。一直到保單第31年，星河尊享II才追平盛利II。

567提領（極致早提領場景）：

前14年的情況和566一樣，第15年開始也是盛利II一路領先。

只不過567提領場景下，星河尊享II要到保單第75年才能追平盛利II。

踩過坑才知道，在這種極致的早提領場景下，盛利II的優勢是碾壓級的。

5108晚提領場景：

前18年優勢在宏摯傳承，盛利II緊隨其后；第19年開始盛利II領先，第30年星河尊享II追平。

綜合來看，盛利II的動態收益（提領）是卓越絕倫的。

萬年青星河尊享II算是碰上一個強有力的競爭對手了，多數提領場景都被盛利II給壓制。

當然，星河尊享II也不是沒有優勢——它的保證收益更高，穩定性更強。如果你是極度保守型選手，星河尊享II依然值得考慮。

但如果你更看重提領能力，盛利II目前是無可爭議的第一。

核心優勢二：靜態收益市場前三，優惠后可沖第一

說完提領，再看不提領的靜態收益。

先看盛利II的基礎數據：

• 預期7年回本


• 10年 IRR 3.52%


• 15年 IRR 5.01%


• 20年 IRR 5.82%


• 25年 IRR 6.07%


• 30年達到峰值 IRR 6.5%

在市場上是什么位置呢？我拿和安盛同一級別的全球性大保險公司的旗艦產品做了對比，6萬美金×5年，總保費30萬美金：

排個序看看：

• 保單20年內：宏摯傳承 ＞ 盛利II


• 保單20-30年：信守明天（28年達6.5%）＞ 環宇盈活（30年達6.5%）＞ 盛利II（30年達6.5%）

如果是更長期持有的話，看這3款最快達到6.5%的產品即可，再往30年后看也沒太大必要了，達到6.5%后，預期總收益幾乎一模一樣。

盛利II的靜態收益雖然都能跑到2-3位，但說實話，盛利I代那種無可匹敵的統治力確實消失了。

不過，這里有個變量很多人忽略了——保費回贈優惠。

統一算上保費回贈/折扣后，優惠后回報率如下：

優惠后的復利IRR：10年 3.93%，20年 6.01%，30年達到峰值 6.62%。

關鍵來了：30-45年之間，盛利II優惠后收益能到第一位。

這個時間段正好對應什么？對應你的退休養老階段。

如果你現在30-40歲買入，30年后正好60-70歲開始享受收益紅利。

順便說一句，現在銀行存款利率跌成什么樣了？2025年中小銀行"超車式降息"，部分銀行3年、5年期定存利率甚至降到1.20%。

這種環境下，能鎖定**6%+**預期收益的港險儲蓄產品，確實越來越稀缺了。

核心優勢三：功能全面，從I代到II代的蛻變

作為老客戶跟你講，盛利II和盛利I已經完全不是一個產品了。

我當時就是沖著盛利I的極致收益去的，但它有個致命問題：只支持2年交，繳費壓力太大。很多人根本扛不住。

盛利II這次做了全面升級：

繳費期：

從只支持2年交，升級為支持5年和10年兩個繳費選項。繳費壓力小了一大截。

貨幣靈活性：

從只支持3種貨幣（美元、港元、人民幣），升級為支持9種保單貨幣（新增英鎊、歐元、加元等）。

而且從第3個保單周年日起，每年可免費轉換一次貨幣。

這個功能有什么用？舉個例子，如果你的孩子以后要去英國留學，你可以提前把保單貨幣轉換成英鎊，規避匯率風險。

傳承功能：

財富管家服務支持向至多3位客戶派發自主入息。

什么意思？你可以提前設定好，這筆錢將來怎么分給你的配偶、子女、父母——每個人拿多少、什么時候開始拿、拿多久，全部可以預設。

雙重貨幣賬戶：

在你的保單價值鎖定以后，可以設立兩個戶頭，同時持有兩種貨幣。比如一半美元、一半人民幣，靈活調配。

身故保障：

盛利II提供兩種身故賠償選擇：基本身故保障賠付**100%標準保費總額，特級身故保障賠付130%標準保費總額，相當于比市面其他儲蓄險多出30%**的身故金。

重要的是，無論選特級還是基本身故保障，產品收益都完全一樣。這點很良心。

綜合來看，盛利II的產品設計實現了從單一收益到多元配置的蛻變，在功能上滴水不漏，十分全面。

保費優惠明細：最高回贈31%

這個坑我幫你避了：很多人只看產品收益，不看保費優惠，結果白白少拿一大筆錢。

盛利II的保費回贈力度相當可觀：

5年交的基本保費回贈：

• 年保費 5000-39999 美元：回贈 10%


• 年保費 40000-79999 美元：回贈 15%


• 年保費 80000-199999 美元：回贈 22%


• 年保費 200000美元以上：回贈 26%

如果你持有指定儲蓄及投資計劃，還可以額外獲得 5% 回贈。

也就是說，最高可以拿到31%的保費回贈。

另外還有預繳優惠：

首次年繳保費80000美元以下，享年利率4.0%；80000美元或以上，享年利率4.5%。這個利率一直享受到第4年（5年交美元保單）。

在當前銀行存款利率跌破1.5%的環境下，4.5%的保證利率本身就是一筆不小的收益。

主要短板：保證收益偏低，但不致命

說了這么多優點，盛利II有沒有坑？有的。

保證收益這塊，說難聽點，確實拉胯。

我把老五家的保證收益拉出來對比：

• 表現最好的： 永明的兩款產品，星河傳承10年保證回本、星河尊享13年保證回本，峰值保證IRR都是1%。這倆基本上是整個港險市場保證收益的天花板了。


• 表現尚可的： 宏利宏摯傳承，保證18年回本，峰值IRR 0.64%。


• 表現一般的： 友邦環宇盈活、保誠信守明天，保證18年回本，峰值IRR 0.32%。


• 表現較差的： 安盛盛利II至尊版，保證回本期長達25年，峰值IRR僅有0.23%。

25年才保證回本，這個數字確實不好看。

不過，盛利II其實有兩個版本：

• 至尊版： 主打高傳承總價值，也就是我們今天一直在說的高收益版本。


• 至盛版： 主打短保證回本期。

如果你實在接受不了25年保證回本，可以考慮至盛版。

但說實話，這并不是什么致命的缺陷。

為什么？因為香港儲蓄分紅險的保證收益普遍都不高。除了永明星河尊享II這種保證收益能到**1%的異類，其余的都是0.5%**左右，大差不差。

要想拿到高收益，還是得看分紅能不能切切實實拿到手。

而分紅實現率這塊，安盛確實拿得出手：

2024報告年度，安盛旗下儲蓄、危疾、年金及人壽等全線指標產品的分紅實現率均達100%。

換句話說，安盛承諾給你的分紅，一分不少地兌現了。這才是真正決定你最終收益的關鍵。

背后的安盛：208年歷史，全球最大

最后說說公司背書。

踩過坑才知道，選港險儲蓄產品，本質上就是選保險公司。你把錢交給人家，未來幾十年都要靠這家公司給你兌現收益。

公司靠不靠譜，直接決定你的錢安不安全。

安盛是什么來頭？

歷史最悠久： 1817年成立于法國，屹立208年，跨越3個世紀。經歷過2次世界大戰、3次工業革命，是香港所有保司中歷史最悠久的，沒有之一。

規模龐大： 安盛是全球最大的保險集團，業務網絡覆蓋全球超過50個國家及地區，服務全球將近1億客戶，全球職員及保險代理人約15萬名。

資產規模6840億美元——這個數字什么概念？差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和。

同時它也是全球第三大國際資產管理機構，管理資產超過1萬億美元。還是世界G20評選出的9家"大而不能倒"的保險公司之一。

國際評級高： 標準普爾信用評級AA-，穆迪長期債務評級AA3，惠譽國際評級AA，償付能力充足率227%。

投資策略穩健： 這點很多人忽略了，但其實非常重要。

安盛的投資策略有兩個特征：穩健均衡 + 長期投資。

具體來看：

• 整個投資布局，固定收益類占比 74%


• 72% 的投資時限在5年以上


• 投資組合評級 77% 在A及以上


• 整體固定收益類投資的收益率是 4%

債券的投資期限5年以上占比72%，且平均年化收益4%，投資組合評級A及以上的占比77%——這一套組合拳是安盛投資穩健的根基。

說白了，安盛不是靠激進投資博高收益，而是靠穩健配置 + 長期持有來實現復利增長。

這種策略可能短期不夠刺激，但拉長到20年、30年來看，反而更讓人安心。

選擇在歷史和市場都驗證過的安盛，一般不會太錯。

大賀說點心里話

寫到這里，盛利II的優缺點都擺在臺面上了。值不值得買，相信你心里已經有數了。

但說實話，產品只是一方面。怎么買、從哪個渠道買、能拿到多少優惠——這里面的信息差，可能比產品本身更重要。