友邦「環宇盈活」：自家「盈御3」的掘墓人？這3個升級點沒人敢說透

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近被問得最多的一個問題：友邦新出的「環宇盈活儲蓄計劃」到底怎么樣？

值不值得買？

說白了就是，友邦這次玩了一手"自己卷自己"——新品直接把自家「盈御3」按在地上摩擦。

這波操作我必須給大家拆解一下。

很多客戶問我，友邦不是一直被吐槽"前期收益拉胯，只有長期才能看"嗎？

這次**「環宇盈活」**的出現，徹底打破了這個刻板印象。

今天這篇文章，我就用真實數據給你算一筆賬，看看這款新品到底有多"猛"。

收益實測：中前期逆襲有多猛？

直接上硬核數據，5萬美元×5年交，對比「環宇盈活」和「盈御3」：

回本速度

「環宇盈活」預期第7年回本，比「盈御3」快1年。

別小看這1年，對于需要資金周轉的家庭來說，早回本一年意味著早一年可以靈活操作。

保證回本方面，「環宇盈活」第18年保證回本，這個數據在同類產品里屬于正常水平。

但結合預期回本的速度優勢，整體表現相當亮眼。

中期收益對比

第20年，「環宇盈活」預期現價67.6萬美金，「盈御3」預期現價67.4萬美金——看起來差距不大對吧？

但這個數據很有意思：

第30年，「環宇盈活」就達到了6.5%的收益上限，比「盈御3」快了整整17年！

給你算一筆賬：

同樣是5萬美元×5年，總投入25萬美元。

到第30年，「環宇盈活」預期現價146萬美金，而「盈御3」預期現價131萬美金，差了15萬美金。

長期收益對比

第40年，「環宇盈活」預期現價274萬美金，「盈御3」預期現價257萬美金，差距進一步拉大到17萬美金。

保單前46年，「環宇盈活」的收益都處于領先地位。

直到第47年兩者才持平——因為都觸及了6.5%的收益天花板。

說白了就是，「環宇盈活」實現了"中期猛、長期穩"的收益特點。

在目前5年交的產品里，這樣的收益表現能排到第一梯隊。

橫向對比一下市場主流產品：

順便說一句，2025年一季度香港保險新單保費創下歷史新高——934億港元，同比上升43.1%，刷新2001年以來最高季度紀錄。

市場用腳投票，說明港險的吸引力確實在持續走強。

提領測試：567提取不斷單

收益高是一回事，能不能靈活用錢是另一回事。

很多客戶問我：保單買了之后，真到用錢的時候能不能順利取出來？

會不會取著取著保單就"斷了"？

這個問題問到點子上了。

保單的20-40年是主要使用周期，提領是否靈活、會不會斷單，直接決定了這份保單的實用價值。

收益結構的變化

保單前30年，「環宇盈活」的復歸紅利占比顯著高于「盈御3」。

復歸紅利是什么？

就是已經"落袋為安"的收益，不會因為市場波動而縮水。

中短期紅利+分紅占比更高，意味著你可以更早、更放心地提取收益。

實際提領測試

用經典的"567提取法"：

10萬美元×5年交，第6年起每年提取7%總保費（3.5萬美元），一直提到終身。

結果對比：

「盈御3」在第40年斷單了，預期總提取+退保金額130萬美元，IRR 5.08%。

「環宇盈活」提領不斷單，預期總提取+退保金額426萬美元，IRR 5.89%。

「環宇盈活」比「盈御3」多領將近300萬美元！

我一般會這樣建議：

如果你買港險是為了孩子教育金、自己的養老金，需要在20-40年這個區間頻繁提領，那「環宇盈活」的優勢就非常明顯了。

底層邏輯：投資策略升級解密

你可能會問：為什么「環宇盈活」能做到復歸紅利更高、收益還更猛？

答案藏在底層資產配置里。

根據官方產品說明書：

• 「盈御3」投資策略：債券固收類型不低于25%、增長型不超過75%

• 「環宇盈活」投資策略：債券固收類型不低于20%、增長型不超過80%

增長型資產配置比例上限提高了5%，說白了就是「環宇盈活」的底層資產配置會更激進一些。

當然，更激進也意味著未來「環宇盈活」的分紅實現率數據可能會比「盈御3」波動大一些。

但這點不用過于擔心。

友邦最大的特點就是"穩"，不僅公司經營穩，產品設計的投資理念也穩。

2024年整體分紅實現率表現亮眼，多款主力產品連續多年總現金價值實現比率**100%**達成。

功能亮點：三大市場首創

除了收益和提領，「環宇盈活」在功能設計上也下了功夫。

基礎功能該有的都有：

• 貨幣轉換選項

• 保單分拆

• 更改受保人

• 紅利鎖定與解鎖

更值得關注的是三項市場首創功能：

1. 受益人靈活選項

持有人選擇"身故賠償支付辦法"后，受益人在達到指定年齡或患指定疾病（癌癥、中風、心臟病等）時，可選擇一次性或分期收取身故賠償。

2. 未來守護選項

保單暫管人可將保單分拆為兩張，指定家庭成員在指定日期或年齡接管分拆保單所有權，實現代際傳承與財富分配。

3. 健康障礙選項

持有人可預先指定最多兩位18歲以上家庭成員為接收人，持有人患指定疾病或永久精神無行為能力時，接收人可申請接收保單價值或成為保單持有人。

無論是打算中短期持有（孩子教育金、旅游基金、養老金）還是超長期持有（財富傳承、家庭儲蓄），「環宇盈活」都能滿足。

總結：誰該選「環宇盈活」？

說到底，這場友邦內部的"內卷"，受益的還是投資者。

「環宇盈活」的出現，是友邦用"新優勢"覆蓋了「盈御3」的"舊短板"——中短期收益、提領靈活、附加保障，每一項都戳中家庭的實際需求。

而「盈御3」的競爭點在"中長期收益"，底層資產配置更穩健，滿足的是長期持有、財富傳承這樣的需求。

我一般會這樣建議：

• 如果你看重20-40年的使用靈活性，需要頻繁提領，選「環宇盈活」

• 如果你是超長期持有、追求極致穩健，「盈御3」依然是好選擇

• 預算充足的話，兩款產品組合投保也是一個不錯的選擇

大賀說點心里話

選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，這里面的門道可能比產品本身更重要。