萬通富饒萬家vs永明星河尊享2：港險養老3種玩法，選錯一個50萬白交

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

前幾天刷到一條新聞，看完后背發涼——2025博鰲論壇上，原銀保監會主席郭樹清說了一組數據：全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，未來40年每年需要增加1萬億美元的退休儲蓄才能填上這個窟窿。

更扎心的是，中國養老金替代率只有40%，遠低于國際**70%**的基準線。說白了就是，你退休前月薪2萬，退休后社保只能給你8000。

今年還有個數據讓我印象深刻：2025年預計新增退休人員800萬，每月發放壓力增加240億元。

養老金可支付月數從2011年的18.3個月，降到了現在的12個月左右。

我見過太多客戶在這個問題上糾結：社保不夠用，商業養老險怎么選？港險收益高，但產品那么多，到底哪款適合我？

今天這篇文章，我不講復雜的產品參數，就用三個真實的用戶故事，幫你找到最適合自己的那條路。

三個人的養老故事，你是哪一個？

先別急著做決定，我想先問你三個問題。

第一，你買保險最看重什么？ 是品牌背景、收益高低，還是資金靈活度？

第二，你未來打算在哪養老？ 是鐵定回內地，還是可能去海外，或者壓根沒想好？

第三，你對"確定性"有多執念？ 是能接受一定波動換取高收益，還是必須每一分錢都寫在合同里才安心？

這三個問題的答案，直接決定了你該選哪類港險產品。

接下來我要講的三個人——張姐、李先生、王女士——分別代表了三種典型需求。

你可以對號入座，看看自己更像誰。

養老規劃沒有"標準答案"，只有"最適合自己"的選擇。

張姐：只信"國家隊"，還想住高端養老社區

張姐今年48歲，在央企干了二十多年，對"體制內"有天然的信任感。

她跟我說的第一句話就是："大賀，那些外資保險公司我不太敢買，萬一跑了怎么辦？你給我推薦個靠譜的。"

我太理解這種心態了。對于很多對境外公司不熟悉、總覺得跨境投保心里沒底的朋友來說，這份品牌信賴感就是最大的定心丸。

買保險，當然是先求安心，再談收益。

所以我給張姐推薦的是中資系產品，具體有這么幾款：

• 太平（香港）喜裕：市場稀缺的美式分紅產品，一次繳費，第2年開始每年領5%現金紅利到終身，本金一直在漲


• 太保（香港）鑫相伴：港版快返年金，交完錢就領錢，保本同時每年拿3.3%利息落袋為安


• 國壽（海外）傲瓏盛世：港險人民幣保單產品，全程可以人民幣交易，不用操心匯率問題

這類產品的核心優勢，我總結成三個字：穩、全、省心。

穩在哪？ 看數據就知道——太平、太保分紅實現率基本沒低于100%，國壽海外的終期紅利實現率也一直很穩。

拿太平（香港）舉例：償付率278%，標普評級A，惠譽評級A，周年/終期紅利實現率均為100%，固收類投資占比68.7%。

這種配置風格，說白了就是不怎么"冒險"，當年計劃書上承諾的收益，基本都能給你兌現。

全在哪？ 可以直通高端養老社區，這是中資系產品的王牌優勢。

張姐聽到這個眼睛都亮了："你是說買了保險，老了還能住進太保家園、太平人家那種地方？"

沒錯。年輕的時候把錢放在保單里讓它復利增值，等老了，不光有按時按點給你發的養老金，還能直接拿到一票難求的高端養老社區入住資格。

有品牌、有產品、有服務，省心省力。

這就是張姐這類人的最優解。

李先生：不確定未來在哪養老，錢要隨時能動

李先生的情況完全不一樣。

他是做外貿的，公司在深圳，客戶遍布東南亞和歐美。孩子今年高二，已經在準備申請澳洲的大學。

他自己呢，既沒想好退休后是留在國內還是跟孩子去澳洲，也不確定人民幣和美元未來哪個更值錢。

他的原話是："我就想要一筆錢，不管我在哪，都能隨時拿出來用。"

如果你更看重資金的靈活度，希望收益能"野蠻生長"一些，多元貨幣產品可能更合你胃口。

我們常說的香港儲蓄險，基本上都是多元貨幣產品，像友邦-環宇盈活、安盛-盛利2、宏利-宏摯傳承、永明-萬年青星河尊享2等等。這些產品都支持終身手動提取，能實現類似養老年金的領錢方式。

我重點給李先生講了永明萬年青星河尊享2，這款產品有幾個亮點特別適合他。

亮點一：靈活提取，按需支配

這款產品不強制你什么時候領、領多少。很多朋友喜歡用"567提領密碼"：交費5年，從第6年開始，每年領走總保費的**7%**作為現金流，活到老領到老。

這筆錢可以當每年的旅游基金，也能補日常開支，或者當教育金、養老金，想怎么花完全由你說了算。

李先生一聽就懂了："那我孩子去澳洲讀書，我每年領出來給他當生活費也行？"

完全可以。

亮點二：多元貨幣轉換，規避匯率風險

這是永明的殺手锏功能，市場少有。

永明是香港極少數做到人民幣、美元、加元、澳元四個幣種保單回報利益一致的保險公司。更厲害的是，如果你選擇進行貨幣轉換，永明可以做到轉換前后保單的回本期、保證/預期回報完全一致。

咱們來算筆賬：現在你買的是美元保單，享受著全球頂尖投資帶來的高收益。

但如果未來你決定回內地養老，或者孩子要去澳洲讀書，想換成人民幣、澳元，完全可以隨時申請保單貨幣轉換，按實時匯率轉換，預期收益不受影響。

李先生聽完說："這就相當于我手里握著一張全球通用的養老金卡？"

差不多是這個意思。

亮點三：收益穩健，有兜底保障

永明萬年青星河尊享2的復歸紅利占比非常高，保證部分高達1%——很多同類產品可能只有0.5%。

這意味著哪怕市場出現波動，你的賬戶價值也能保持相對穩定，心里會踏實很多。

靈活、全球化、有兜底，這就是李先生這類人的最優解。

王女士：年輕時想多賺，老了要穩定領錢

王女士今年35歲，在互聯網公司做產品經理，收入不錯但壓力也大。

她的訴求很直接："我現在年輕，能承受一定風險，想讓錢漲得快一點。但我也怕啊，萬一二三十年后市場崩了，我辛辛苦苦攢的養老錢縮水了怎么辦？"

年輕的時候想多賺點收益，讓養老本金滾得快些。

可又怕幾十年后市場波動，造成辛苦攢的錢縮水。

這種"既要又要"的心態，我太熟悉了。

轉年金系的港險產品，能精準解決這個痛點。

我給王女士推薦的是萬通-富饒萬家。這款產品是老網紅富饒千秋的升級款，也是我們創始人保姑的自購款。

它的核心邏輯很簡單：年輕的時候讓錢加速升值，退休之后一鍵切換年金模式，鎖定終身現金流。

先看收益爆發力

選美元計劃的話：

• 7年回本


• 20年翻將近3倍


• 30年翻將近6倍


• 40年10倍

30年預期IRR能沖到6.5%的復利天花板。

6.5%是什么概念？在當前市場里妥妥是第一梯隊水平。

再看年金轉換功能

等王女士到了55歲、60歲等預設退休年齡，就能行使年金轉換權，把保單里積累的全部或部分現金價值（包括保證收益和分紅）換成全保證的固定年金。

注意這個詞：全保證。

一旦轉換完成，不管未來市場怎么波動，你每個月都能拿到合同里寫死的退休金。

相當于給晚年生活鎖死了一份"鐵飯碗"收入。

萬通的年金率數據也很亮眼：最高9.5%，最低5.3%（遞增終身年金），定額終身年金率在6%以上。

年金率**≥6%的占比達到95.5%，其中6.50%～6.99%區間占比最高，達到38.5%**。

王女士聽完說："那我前半程存錢讓它漲，后半程轉年金鎖收益，兩頭都不耽誤？"

沒錯，這就是這款產品的精髓。

收益數據實錘：不是畫餅，是真能拿到手

說了這么多產品，你可能會問：這些收益是真的嗎？會不會只是計劃書上的"畫餅"？

這個問題問得好。我用數據來回答你。

先看萬通富饒萬家的收益曲線：

30年及以后復利IRR穩定保持6.50%，這個數據是怎么來的？是萬通過去幾十年的投資業績支撐的，不是憑空編的。

再看中資系產品的兌現能力：

• 國壽（海外）：償付率208%，標普評級A，穆迪評級A1，周年紅利實現率平均78%，終期紅利實現率100%，固收類投資占比81%


• 太保（香港）：償付率256%，標普評級A-，穆迪評級A3，周年/終期紅利實現率均為100%，固收類投資占比70.3%，權益類9.4%

太保的周年/終期紅利實現率都是100%，當年計劃書上承諾的收益，基本都能給你兌現。

這不是我說的，數據擺在這兒。

為什么中資系能做到這么穩？因為它們的投資風格普遍偏保守，固收類資產占比都在70%以上。

說白了就是不怎么"冒險"，寧可收益低一點，也要確保能兌現。

而萬通富饒萬家的年金轉換功能，更是把"確定性"拉到了極致——轉換后就是全保證的固定年金，白紙黑字寫在合同里，市場再怎么波動都跟你沒關系。

這種"確定性"，是很多儲蓄險產品給不了的。

你是張姐、李先生還是王女士？

講到這里，我相信你心里已經有答案了。

最后再幫你梳理一遍核心方向。

如果你是"張姐型"——看重品牌實力、想搭配高端養老社區：

• 優先考慮中資系產品


• 推薦：太平喜裕、太保鑫相伴、國壽傲瓏盛世


• 核心優勢：央企/國企背書、分紅兌現率高、可直通高端養老社區

如果你是"李先生型"——追求資金靈活、有全球資產配置需求：

• 重點了解多元貨幣類產品


• 推薦：永明萬年青星河尊享2


• 核心優勢：終身靈活提取、多幣種無損轉換、收益有兜底

如果你是"王女士型"——想前期快速增值、后期穩定領錢：

• 深入研究轉年金系產品


• 推薦：萬通富饒萬家


• 核心優勢：30年IRR沖6.5%、可轉全保證年金、前半程存錢后半程養老

當然，很多人可能是"混合型"——既想要品牌背書，又想要資金靈活，還想要高收益。

這種情況怎么辦？

我的建議是：做組合配置。

比如，用一部分錢買中資系產品鎖定養老社區入住資格，再用一部分錢買多元貨幣產品做全球化配置，最后用一部分錢買轉年金產品沖收益。

具體怎么配、配多少，要根據你的年齡、資金量、風險偏好、養老規劃來定。這不是一篇文章能講清楚的，需要一對一溝通。

如果你想知道自己更適合哪種方案，或者想看看具體產品的計劃書，可以直接來找我聊。

養老這件事，越早規劃越從容。別等到退休那天，才發現社保只夠吃飯，不夠生活。

大賀說點心里話

今天講的三種思路，核心就是幫你找到"最適合自己"的那條路。

但選對方向只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。

很多人不知道的是，同一款產品，不同渠道的成本可能差出10萬+。