友邦「環宇盈活」：被內地人瘋搶的港險龍頭，有個真相99%的人不知道

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近后臺收到太多關于友邦的私信，問得最多的就是："大賀，友邦到底值不值得買？"

今天我直接說答案。

一句話總結：友邦為什么值得關注

先說結論：友邦是目前港險市場里，內地客戶用真金白銀"投票"投出來的第一名。

數據不會騙人——

2024年，香港那么多保險公司里，友邦以275億港元的總保費穩坐頭把交椅，市場份額12.5%，甩開第二名宏利整整50億。

更關鍵的是，友邦的分紅實現率常年維持在 97%-106% 區間。

什么意思？就是當年計劃書上寫的預期收益，基本都能兌現，甚至超額完成。

說到做到，不瞎畫餅——這才是重點。

但友邦憑什么能做到這些？接下來我用四個硬核論據，幫你把這家公司看透。

論據一：分紅實現率的硬數據

很多人選港險，最怕的就是"計劃書很美好，實際收益打骨折"。

友邦在這一點上，確實有說服力。

有說服力體現在兩個方面：足夠多的樣本數量，以及分紅實現率數據非常優秀。

友邦目前在售和曾經銷售過的分紅產品有五六十款，不是三五款讓你看個寂寞。

而且相當多產品已經有10年以上的分紅率數據可查，不是剛上市兩三年就讓你"信我"。

你看下面這張表：

從充裕未來系列到盈御多元貨幣，無論是2015年投保的老客戶，還是2022年剛上車的新客戶，分紅實現率基本都在 97%-106% 這個區間里波動。

怎么說呢，有種畫的大餅都實現了的感覺。

這一點對比一下就知道有多難得——有些公司的分紅實現率能從100%掉到70%甚至更低，客戶拿到手的錢和計劃書差了三成。

而友邦這么多年、這么多產品，能穩定在這個水平，背后一定有原因。這個原因，就是我要說的第二個論據。

論據二：穩健的投資策略

分紅險的收益從哪來？歸根結底是保險公司拿你的保費去投資，賺了錢再分給你。

所以投資策略穩不穩，直接決定了分紅能不能兌現。

友邦的底層資產組合是這樣的：七成配債券，兩成配股票，剩下一成投資另類資產。

這個配置在港險公司里屬于穩健投資的"標準教材"，和安盛、宏利差不多，沒什么好說的。

但友邦有個特別之處——

別被表面迷惑，這才是重點：友邦在亞洲地區的債券投資達到了83%，其中44%都是中國內地的政府債。

政府債券總額728億美元，政府機構債券135億美元，平均評級A+。

你對比一下其他公司就知道差異了——安盛**67%的錢投在歐洲，宏利42%**投在美國、**27%**投在加拿大。

而友邦？深耕亞洲，尤其重倉中國內地。

我覺得友邦很像一個"亞洲情懷投資者"——它對本土和周邊市場很有信心，錢投在身邊的市場，更熟悉更安心。

這對我們內地客戶來說，邏輯也很好理解：你買的是一家重倉中國資產的保險公司，而不是把錢交給一個遠在歐美、對中國市場一知半解的機構。

怪不得都說友邦比較穩，看它的投資策略就能看出來。

論據三：百年歷史與強勁實力

很多人不知道，友邦其實是一家"中國血統"的公司。

友邦的歷史可以追溯到1919年，當時有位史帶先生在上海創立了美亞保險，這就是美國國際集團（AIG）的前身。

后來因為戰爭，友邦在1939年把總部從上海搬到紐約，1947年又搬到香港，更名為美國友邦保險公司。

2008年金融危機時，AIG集團遭遇危機，友邦被出售。2009年完成重組，將亞太地區十多個國家的業務合并為友邦保險集團，從此和AIG沒有直接股權聯系了。

2010年，友邦保險控股有限公司（1299.HK）在香港聯交所主板上市。

所以，現在的友邦保險是一家總部設在香港的中國公司。

截至2025年，友邦的業務覆蓋亞太區內18個市場，總資產值達到3280億美元，是最大的泛亞地區獨立上市的人壽保險集團。

再看幾個硬指標：惠譽評級AA，償付能力257%。

這張表把香港主流保險公司拉在一起對比，你會發現友邦的償付率在頭部公司里是最高的，評級也是第一梯隊。

理賠能力、抗風險能力都很優秀——這不是我說的，是數據擺在這里。

一家公司能從1919年走到今天，經歷過兩次世界大戰、多次金融危機，還能穩穩站在行業第一的位置，這本身就是最好的背書。

論據四：內地市場的深度布局

友邦為什么在內地這么受歡迎？除了品牌認知度高，還有一個很實際的原因：它在內地的布局太深了。

數據不會騙人——

2024年，友邦保費收入最多的地區就是中國內地。全年總加權保費收入9,874百萬美元，比2023年的8,589百萬美元增長了15%。首年保費2,105百萬美元，同樣穩步增長。

友邦說到底是咱們中國的保險公司，對內地客戶有天然的親切感。

更重要的是，友邦非常重視代理人隊伍的建設。它的代理人團隊在內地一線和新一線城市布局非常廣泛，北上廣深、杭州、成都、武漢……你能想到的城市基本都有。

就我接觸過的友邦代理人來說，他們不僅懂產品，還會主動學習財稅、健康管理等相關知識，能給客戶提供更全面的建議。

這種"靠譜"的體感會在人際傳播中慢慢積累——你身邊可能就有朋友買過友邦，體驗不錯，然后推薦給你。

這種口碑效應，是砸多少廣告費都買不來的。

所以當你考慮香港友邦的時候，自然少了一份陌生感，多了一份放心。

落地建議：「環宇盈活」適合誰

說了這么多友邦的好，是不是意味著友邦的產品可以閉眼入？

我直接說答案：當然不是。

保險配置從來不是跟風消費，關鍵還得貼合自身需求。

就拿友邦目前的熱門儲蓄險**「環宇盈活」**來說——

這款產品前中期收益增速非常快，30年能達到復利6.5%。

對比一下現在的環境你就知道這個數字有多香：

• 2025年銀行存款利率第七次下調，六大國有銀行1年期定存利率已經降到 0.95%，5年期也才 1.3%


• 內地分紅險主流產品的理論收益率在 3%-3.2% 左右，預定利率上限已經降到 2%


• 而**「環宇盈活」**30年復利 6.5%，差距是肉眼可見的

所以如果你的需求是長期存錢、追求復利增長，「環宇盈活」很適合作為一個存錢儲蓄罐。

但如果你買一份保單，前期就需要提取現金流，比如三五年后就要用這筆錢，那它就不太適合了。

前期提取會影響復利效果，相當于把增長空間打斷了。

找準需求，才能挑到真正適合自己的產品。

如果你已經有心儀的友邦產品，并且做足了功課，確實符合自己的需要，那就可以買；要是還不明確自己的需求，盲目跟風反而容易踩坑。

大賀說點心里話

友邦確實是港險市場的頭部選擇，但"頭部"不等于"適合所有人"。

怎么買、買多少、選哪款，這里面的信息差，可能比你想象的更重要。