延遲退休來了，99%的人不知道：養老金缺口51萬億，港險能幫你補上嗎？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2025年1月1日，延遲退休正式實施。

男職工退休年齡從60歲延至63歲，女職工從50/55歲延至55/58歲。

與此同時，安聯集團發布的《2025年安聯全球養老金報告》顯示，全球養老金儲蓄缺口高達51萬億美元。

更扎心的是，中國養老金替代率只有45%，遠低于55%的國際警戒線。

這意味著什么？靠社保養老，可能只能維持基本生活。

最近很多人問我：要不要去香港買份儲蓄險補充養老金？今天我就來聊聊這個話題。

先說清楚：并不是每個人都需要香港保險

我雖然是個港險測評博主，但我一定要先潑盆冷水——并不是每個人都需要香港保險。

養老這件事，越早準備越輕松，這沒錯。但準備的方式有很多種，港險只是其中之一。

我見過太多人被"高收益"三個字沖昏頭腦，沖動投保后又后悔。也見過一些人，明明手頭資金緊張，還硬要擠出錢買港險，結果中途斷繳，損失慘重。

港險并不神秘，也沒那么可怕。它只是在內地利率下行的市場環境下，一個幫我們理財投資的跨境金融工具。

關鍵是：它適不適合你？

在回答這個問題之前，我們得先搞清楚一件事——大陸儲蓄險和香港儲蓄險，壓根就是兩個物種。

基礎認知：兩地儲蓄險是兩個物種

很多人對比內地保險和香港保險，最常見的誤區就是單純對比收益。收益當然重要，但它不是全部。

大陸儲蓄險就像"國債"，旱澇保收，收益寫進合同里，白紙黑字，保險公司必須兌付。目前預定利率上限是2%，雖然不高，但勝在穩定。

香港儲蓄險像"基金定投"，收益潛力大，預定利率上限可以達到6.5%，部分產品IRR在20年左右超過6%，30年左右能達到6.5%。

但這個收益大部分是"非保證"的，取決于保險公司的投資能力。

打個比方：大陸儲蓄險像銀行定期存款，利息雖然低，但到期一定能拿到；香港儲蓄險像買了一只長期持有的優質基金，預期收益更高，但中間會有波動。

從這張對比表可以看出，兩者在監管制度、收益結構、貨幣配置、功能設計上都有本質區別。

所以，不存在"哪個更好"的問題，只有"哪個更適合你"的問題。

大陸儲蓄險的優勢：穩定是一種力量

我給自己也買了一份大陸儲蓄險。

為什么？因為穩定本身就是一種力量。

大陸儲蓄險的核心優勢是確定性。收益寫進合同，不管外面風吹雨打，到期就能拿到約定的錢。

對于普通家庭來說，這種確定性非常珍貴。特別是養老規劃，我們需要的是一筆30年后確定能拿到的錢，而不是一個"可能很高"的數字。

另外，大陸儲蓄險只能用人民幣買，資金在境內流轉，操作簡單，微信就能辦理。不用跑香港，不用擔心匯率，不用折騰外幣賬戶。對于沒有跨境需求的家庭，這種便利性是實實在在的優勢。

根據《保險法》第九十二條，經營人壽保險的公司即使破產，保單也必須轉讓給其他保險公司接手。換句話說，無論在哪個國家或地區，保險都是社會金融體系的最后一道防火墻，安全性是有法律兜底的。

大陸儲蓄險以安全穩健、收益確定性見長，更適合普通家庭的長期儲蓄規劃。 如果你只是想給自己存一筆養老錢，不折騰、不操心，大陸儲蓄險完全夠用。

香港儲蓄險的優勢：靈活是一種選擇

那什么人適合香港儲蓄險呢？

我總結了幾類：

• 有跨境需求的（孩子留學、移民）


• 想做全球資產配置的


• 有家族傳承規劃的


• 資金量較大且能承受一定波動的

香港儲蓄險的核心優勢是靈活性和收益潛力。

第一，多貨幣配置。

香港保險支持美元、歐元、英鎊等多種貨幣投保，還能自由轉換。孩子要去美國留學？用美元。以后移民歐洲？換成歐元。保單可以拆分成多份不同貨幣的保單，靈活應對未來變化。

第二，傳承功能強大。

大陸儲蓄險功能可以簡單理解為"存錢罐"，香港儲蓄險功能可以理解為"傳家寶"。支持無限次變更被保險人，爸爸→兒子→孫子，保單代代傳，收益永不中斷。這是給30年后的自己買的禮物，也可以是給子孫后代留的財富。

第三，收益潛力更高。

香港儲蓄險歷史分紅實現率約90%-105%，長期持有的話，復利效應非常可觀。當然，這個收益是"非保證"的，需要選擇分紅實現率穩定的保險公司。

第四，預存保費有優惠。

香港儲蓄險提供預存保費優惠，最高可以拿到**5%**的利息。相當于還沒開始交保費，錢就已經在生錢了。

香港儲蓄險以高收益預期、全球化配置、傳承靈活性為核心優勢，適合有跨境需求或資產多元化配置的高凈值人群。

合法性問題：法律和政策怎么說？

很多人最擔心的問題是：去香港買保險，合法嗎？

我可以很明確地告訴你：大陸居民赴港投保是合法的。

根據香港《基本法》第41章保險公司條例規定，港險可以合理合法地賣給全球人士，前提是本人必須親自到香港咨詢及購買。

但有一點必須注意：在內地銷售或簽約屬于非法"地下保單"，不受兩地法律保護，可能會面臨保單無效、資金損失的風險。所以一定要親自去香港簽約，通過持牌機構辦理。

更重要的是，國家政策也在逐步放開。

國家政策明確支持依法跨境購買一定種類的境外金融服務。試點地區企業和個人可依法辦理經常項下跨境保單的續費、理賠、退保等跨境資金結算。

試點地區與外國投資者投資相關的所有轉移可自由匯入和匯出。雖然細則還沒有完全清晰，但至少釋放出一個信號：國家是支持符合條件的朋友購買境外金融產品的，香港保險也不例外。

安全性問題：180年零破產的底氣

合法性解決了，接下來是安全性。

香港作為亞洲最大的保險市場，從1841年開始至今已走過180多年，還沒有出現過公司倒閉的案例。即便在2008年全球金融風暴中，許多世界級投行紛紛破產，香港保險公司依然保持著穩健的狀態。

這背后是嚴格的監管機制。香港保險公司償付能力充足率需≥150%，并接受國際評級機構（如標普、穆迪）監督。

根據香港GN16條款，保險公司必須確保保單持有人的合理期望得到滿足，這是寫進監管文件的硬性要求。

即使極端情況下保險公司破產，香港監管機構會安排其他公司接管保單，確保客戶利益不受損。

用腳投票的數據最能說明問題：

2024年首三季度，源自內地訪客的新造保單保費為466億港元，占個人業務新造保單保費的27.6%。

內地訪客購買的保險類型中，終身壽險占59%，重疾占28%，醫療保險占5%。這么多人用真金白銀投票，說明港險的安全性是經得起檢驗的。

還有一個好消息：

2025年3月1日起，允許港澳銀行內地分行開辦外幣銀行卡業務。這意味著未來港險的繳費、理賠會更加便利。

當然，買香港保險也有需要注意的地方。選擇一家靠譜的保司很重要，買香港保險就是買公司。至于匯率風險，比起長線投資的香港保險所帶來的收益，影響是微乎其微的。

最后的建議：適合你的才是最好的

現在不規劃，老了只能靠子女。這話聽起來扎心，但確實是現實。

延遲退休已經來了，養老金缺口擺在那里，別指望社保養老金夠花。提前規劃第三支柱，是每個人的必修課。

但規劃的方式，因人而異。

從內地訪客的投保數據來看，大部分人選擇的是非整付方式支付，也就是分期繳費。這說明港險并不是有錢人的專屬，普通中產家庭也在用它做養老補充。

我的建議是：兩者并非對立，可以結合自身需求進行"境內+境外"雙線配置。

• 如果你追求穩定、沒有跨境需求，大陸儲蓄險完全夠用


• 如果你有一定資金實力、想做全球資產配置、有傳承規劃，可以考慮配置一部分港險

適合你的，才是最好的。

大賀說點心里話

養老規劃這件事，方向對了，方法也很重要。怎么買、在哪買、能省多少錢，這里面的門道可不少。