友邦環宇盈活VS永明萬年青星河尊享2：想傳給孫子的錢，選錯可能虧20年

你好，我是大賀。

前段時間，一位60歲的企業家跟我說了一句話，讓我印象特別深：

"大賀，我不在乎這筆錢我能不能用到，我在乎的是我孫子能不能穩穩當當地拿到。"

這句話讓我重新思考了儲蓄險的選擇標準——給下一代留的錢，安全比收益更重要。

最近問我友邦環宇盈活和永明萬年青星河尊享2怎么選的人特別多。

這兩款都是市場上的頂流產品，但收益結構差異很大：友邦環宇盈活30年預期收益率就能達到6.5%，而永明萬年青星河尊享2需要50年才能到這個水平。

20年的差距，選錯了真的會影響整個傳承規劃。

今天就把這兩款產品掰開揉碎了講清楚。

第一個糾結點：誰的收益更高？

先說大家最關心的收益問題。

統一以0歲男孩、25萬美元分5年交為例來對比。

看預期總收益：

• 環宇盈活：10年IRR 3.47%，20年IRR 5.67%，30年IRR 6.5%


• 萬年青星河尊享2：10年IRR 3.1%，20年IRR 5.71%，30年IRR 6.3%，50年IRR 6.5%

自從限高政策出來后，產品的預期收益率上限就是6.5%。

環宇盈活能夠做到30年復利6.5%，比萬年青星河尊享2早了整整20年，說明環宇盈活的預期收益表現確實更亮眼。

單看這個數據，很多人可能會直接選環宇盈活。

但傳承這件事急不得，咱們還得往下看。

第二個糾結點：高收益靠譜嗎？

收益高是好事，但確定性才是真金白銀。

先看回本時間：

• 保證回本：環宇盈活18年，萬年青星河尊享2是13年


• 萬年青星河尊享2整體上更早回本，也就更安心

再看保證收益（寫進合同的部分）：

• 環宇盈活：30年IRR 0.12%，50年IRR 0.23%，100年IRR 0.32%


• 萬年青星河尊享2：30年IRR 0.52%，50年IRR 0.84%，100年IRR 1%

萬年青星河尊享2的保證復利整體上比環宇盈活高多了，收益的確定性更強，很有安全感。

還有一個關鍵指標：復歸紅利占比。

復歸紅利一經公布就保證面值，占比越高，產品確定性越強。

環宇盈活的復歸紅利均值只有8%，萬年青星河尊享2是22.76%。

這說明什么？環宇盈活的終期紅利在收益里占了很大比例，而終期紅利是不保證的，可能會撤回。

說白了，它是犧牲了一些確定性來換取極致的收益，適合愿意承擔一定風險博取更快高收益的人。

想想50年后，你孫子拿到手的錢，確定性高不高，這才是關鍵。

第三個糾結點：我要提錢怎么辦？

這是很多人忽略的問題，但對傳承規劃來說特別重要。

先說個底層邏輯：提取會優先從復歸紅利里提，提完了再提保證部分和終期紅利。

這意味著什么？復歸紅利比例不高的產品，太早提終期紅利會影響保單長期的復利增值。

所以從結構上看，萬年青星河尊享2的提領表現應該會比環宇盈活好。

驗證一下：

566提領（第6年至100歲，每年提取15000美元）：萬年青星河尊享2的預期賬戶余額更多。

567提領（第6年至100歲，每年提取17500美元）：環宇盈活會斷單，萬年青星河尊享2可正常運行。

5/10/8提領（第10年至100歲，每年提取20000美元）：萬年青星河尊享2的預期賬戶余額依然更多。

而且時間越長，兩款產品提領后賬戶余額差距越大。

這個差距有多大？我給你算筆賬：

假設你現在給剛出生的孫子買一份儲蓄險，等他60歲退休時開始每年提取生活費。

如果選了提領表現差的產品，可能80歲保單就斷了；選對了產品，90歲、100歲賬戶里還有錢在滾。

這就是傳承規劃的核心：不是看誰跑得快，是看誰跑得遠、跑得穩。

整體上萬年青星河尊享2提領表現確實更好，有確定現金流需求的話很適合。

說到這里，想起前幾天看到的一組數據：胡潤研究院2025年3月的報告顯示，高凈值人群計劃增配保險的比例達到47%，排在所有投資品類第一位。

超高凈值人群更是早早減持房地產，轉而增持黃金和保險。

為什么？因為這群人最清楚，給下一代留的錢，確定性才是第一位的。

第四個糾結點：功能有什么不同？

功能方面，兩款產品各有特點。

貨幣選擇：

• 環宇盈活只支持美元/港元投保，但可以從第二個年度轉換成人民幣、英鎊、美元、澳元、加元、港元、澳門幣、歐元及新加坡元這9種貨幣


• 萬年青星河尊享2支持美元/加元/英鎊/人民幣/澳元/港元投保，從保單的第三個周年日起可以轉換這6種貨幣

基本功能都有，各自也有不一樣的功能和特點。

比如環宇盈活的靈活提取選項、未來守護選項，還有萬年青星河尊享2的保費假期、保單價值鎖定等等。

有對應需求的可以綜合參考。公司我就不過多說了，永明和友邦都是比較靠譜的老保司。

不再糾結：三種人，三個選擇

分析到這里，結論就很清晰了。

第一種人：追求前30-50年的高收益，愿意承擔一定風險

友邦環宇盈活更適合你。

30年預期收益率6.5%，速度確實快。但你要清楚，這是用確定性換來的。

如果你自己用這筆錢，能接受一些波動，那沒問題。

第二種人：做財富傳承，想把錢穩穩當當留給下一代

永明萬年青星河尊享2更適合你。

雖然50年才到6.5%的峰值，但50年后兩款產品的預期收益率都達到6.5%了，再往后收益差距不大。

而萬年青星河尊享2收益的確定性和安全性更強，更適合財富傳承。

想想看，你現在給0歲的孫子買，50年后他才50歲，正是用錢的時候。這時候兩款產品收益差不多了，但萬年青星河尊享2的確定性更高，賬戶更穩。

第三種人：有明確的提領需求，需要穩定現金流

毫無疑問選萬年青星河尊享2。

提領表現更好，收益安全性也更高。不管是給自己養老，還是給孩子定期打錢，都更穩妥。

最后說一句：現在內地五年期定存利率已經降到1.55%了，貨幣基金收益率跌破2%，但居民儲蓄規模逆勢突破145萬億元。

這說明什么？大家對確定性收益的需求只會越來越強。

傳承規劃，更要選確定性強的產品。安全比收益更重要。

大賀說點心里話

選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。