保誠紅利暴跌后，這款"收益第一"的信守明天，我勸你冷靜看完再買

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險9年，今天聊一個很多人私信問我的問題：保誠還能買嗎？

這幾年保誠紅利回撤的事鬧得沸沸揚揚，雋升的分紅實現率一度跌到讓人心寒。

不少老客戶在群里吐槽"被割了韭菜"。

但就在這個節骨眼上，保誠悄悄給**「信守明天」**上調了收益——25年預期IRR 6.35%，28年6.5%，直接坐上了"中期理財收益王"的寶座。

這到底是抄底良機，還是又一個坑？

先別急著下單，咱們用事實說話。今天我把保誠的老底扒一扒，幫你看清楚這款產品到底值不值得買。

數據不會騙人：保誠長期分紅到底怎么樣？

很多人看到保誠紅利回撤就慌了，覺得這家公司不行了。

但單拉一年出來評價保司投資水平，是有失偏頗的。

咱們看看保誠那些存續了十幾二十年的老產品，實際表現如何：

• 中期儲蓄產品（8年繳15年期滿）：15年平均年度化實際回報率 5.44%，15年實際總回報率 185%


• 長期儲蓄產品（整付保費）：22年平均年度化實際回報率 8.32%，22年實際總回報率 580%

拉長持有周期來看，保誠的產品實際表現基本都能重新回到預期的增值路徑。

短期可能有波動，但長線沒掉鏈子。

再看保誠官方披露的20年分紅收益數據：

產品平均回報率高達 5%-6%，這個數字放在香港保險業整體來看是什么水平？

根據21經濟網的數據，香港保險業整體分紅實現率平均在90%以上，但2023年約四成產品未完全達成演示收益目標。

保誠能在20年維度保持 5%-6% 的平均回報，說明這家老牌保司的長期兌付能力是經得起檢驗的。

短期的波動，不能就此判定未來會持續低迷。

這個坑我幫你踩過了，別被一時的負面情緒帶跑。

財報透視：保誠2024年到底賺不賺錢？

光看歷史數據還不夠，咱們再扒一扒保誠最新的財報，看看這家公司現在的底子怎么樣。

2024年，保誠的成績單相當亮眼：

• 總投資資產達1600億美元，同比增加81億美元


• 全年新業務利潤30.78億美元，同比增長11%，創下歷史新紀錄


• 在22個市場中，香港增幅領先

保誠依然展現出強勁的活力，在香港市場的表現甚至呈現出斷層式領先。

但這里有個關鍵點你必須知道——保誠的投資風格偏進取。

2024年保誠的股債配比幾乎五五分：

• 債券類資產占比 45.7%（主權債券22.6%，公司債券22.8%）


• 權益類資產占比50.3%，顯著高于行業平均水平

權益類投資占比這么高，在帶來更高投資收入的同時，也可能帶來較大的收益波動性。

這就解釋了為什么雋升那類只有終期紅利的產品，會出現明顯的分紅回撤。

所以保誠更適合長期主義者。

如果你是那種看到短期波動就睡不著覺的人，可能需要慎重考慮。

收益上調后，信守明天到底有多能打？

好，信任問題聊清楚了，現在說說這次收益上調到底有多猛。

保誠**「信守明天」**這次調整，直接讓中長期收益拉開了差距：

以5年繳的美元保單為例：

• 15年預期IRR達5%——中短期理財穩穩的


• 25年預期IRR高達6.35%——目前市場最高水平


• 28年預期IRR可達6.5%——行業最快達到演示上限

這個 6.5% 是什么概念？

2025年7月1日起，香港保監局規定非港元分紅保單演示利率上限就是6.5%。

也就是說，信守明天已經頂到了監管允許的天花板。

再對比一下市場上的同類產品：

第10年，信守明天僅次于友邦的新品。

但從第15年之后，信守明天的收益就保持持續領先狀態。

對比一下國內的情況：2025年5月，六大國有銀行又下調存款利率了，1年期定存利率跌破1%，只有 0.95%。

信守明天25年6.35%的預期IRR，是銀行存款的6倍多。

買保險最怕的就是信息差，這個收益差距你得心里有數。

雙重紅利結構：這才是信守明天的核心競爭力

前面說了，保誠投資風格偏進取，雋升那類只有終期紅利的產品確實容易波動。

但信守明天不一樣。

這款產品新增了歸原紅利，形成了歸原紅利＋終期紅利的雙重紅利結構：

這個設計有什么好處？

歸原紅利一旦公布即鎖定，并累積在保單中。

不管市場怎么波動，這部分收益是落袋為安的。

而終期紅利雖然非保證，但有機會帶來更快的財富增長。

兩者結合，既有穩定的底倉，又有向上的彈性。

更關鍵的是，這個結構支持**"567"提取**——第5年起就可以開始提取，做到早提取不斷單。

如果你需要用錢，可以先提取已鎖定的歸原紅利，不影響終期紅利繼續增長。

提領后更靈活，對本金損耗更小，也大大降低了分紅回調風險。

這就是信守明天和雋升最本質的區別——產品設計上就規避了類似的問題。

全新雙重紅利結構，更好提升提取能力，杜絕分紅回調風險。這個坑，保誠自己幫你填上了。

功能加分項：真貨幣轉換和傳承設計

除了收益和紅利結構，信守明天在功能設計上也下足了功夫。

真貨幣轉換

第3個保單周年日起，不限次數轉換保單貨幣，支持6種貨幣：

美元、港元、人民幣、澳元、加元、英鎊，隨便換。

關鍵是——轉換后未來回報率與原有計劃下的相同貨幣一樣。

這和某些公司"換貨幣就換計劃、換條款"的做法完全不同，是真正意義上的貨幣轉換。

自主傳承選項

提供4種身故賠償支付選擇：一筆過、分期支付、組合支付，還有新增的「自主傳承」。

自主傳承可以預先指定不同的身故賠償百分比，結合每月分期＋經歷特定人生事件時支付。

新增的觸發條件包括：非自愿性失業、離婚、買入住宅物業、更改主要居住城市。

自主入息選項

第5個保單周年日起，可以設置自動提取現金價值，定時、定額、指定收款人。

收款人可以是家人、雇員，甚至慈善機構。

無論是補充養老、子女教育還是做慈善，都能按需提取，打造類似年金的穩定現金流。

信守明天適合誰買？

聊到這里，咱們做個總結。

大家在選擇產品的時候，"適配性"很重要。

信守明天適合什么人？

• 長期主義者：能接受短期波動，看重15-30年的中長期收益


• 有傳承需求的家庭：想給孩子留一筆錢，需要靈活的傳承設計


• 對分紅穩定性有要求：雙重紅利結構降低了回撤風險，比雋升更穩


• 有多幣種配置需求：6種貨幣自由轉換，應對未來不確定性

對既想要中長期高收益，又想為孩子留一筆錢的家庭來說，這款產品幾乎找不到短板。

但如果你是那種看到短期波動就焦慮的人，或者只想做3-5年的短期理財，那保誠可能不是你的菜。

數據不會騙人，選擇適合自己的，比盲目跟風重要得多。

大賀說點心里話

今天把保誠的底子扒了個遍，信守明天的優勢和風險也說清楚了。

但說實話，產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。