保誠信守明天：紅利回撤風波后，這款"收益王"還能買嗎？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年，服務過300多個中產家庭的財富規劃。

最近咨詢我最多的問題，不是"哪款產品收益高"。

而是——

"大賀，保誠去年紅利回撤鬧得那么兇，信守明天還能買嗎？"

說實話，這個問題我太理解了。

畢竟誰的錢都不是大風刮來的，買港險本來就是圖個穩健增值，結果保司紅利說降就降，換誰心里都會打鼓。

但站在你的角度想，我今天必須把這事兒掰開揉碎了講清楚——

信守明天不僅能買，而且對很多家庭來說，現在可能是最好的入手時機。

結論先行：信守明天值得買，理由有三

先說結論，省得你看到一半沒耐心：

保誠「信守明天」收益上調后，我認為值得買，核心理由有三個：

• 收益市場第一：15年IRR達5%，25年6.35%，28年6.5%——這個數據直接坐穩"中期理財收益王"的寶座


• 雙重紅利降風險：歸原紅利鎖定+終期紅利增值，從結構上杜絕了分紅回調的風險


• 傳承功能市場首創：自主傳承、自主入息，解決了很多家庭"既想給孩子存錢，又想給自己養老"的痛點

很多家庭問我：孩子教育金和自己養老金，能不能一張保單搞定？

說實話，以前我很少推薦"一張保單解決所有問題"的方案。

因為大多數產品要么收益高但不靈活，要么靈活但收益拉胯。

但信守明天這次升級后，對既想要中長期高收益、又想為孩子留一筆錢的家庭來說，幾乎找不到短板。

下面我逐一展開，這筆賬我幫你算清楚。

理由一：收益市場第一，中短期回報超亮眼

先看最核心的——收益。

保誠「信守明天」這次收益上調，直接讓中長期收益拉開了差距。

以5年繳的美元保單為例，首45年預期回報全面上調，預期現價增長幅度**1.5%-8%**不等。

具體來看：

• 15年預期IRR達5%——中短期理財穩穩的


• 25年預期IRR達6.35%——目前市場最高水平


• 28年預期IRR達6.5%——行業最快達到演示上限

這個收益什么概念？

我拉了一張市場對比表，你一看就明白：

第10年，信守明天僅次于友邦的新品。

但從第15年開始，信守明天的收益就保持持續領先狀態，一直到25年、28年，優勢越來越明顯。

這里我要多說一句——

很多人買港險，總盯著"第100年收益多少"。

但說實話，錢要花在刀刃上。

對大多數家庭來說，真正用錢的時間窗口是15-30年：孩子上大學、自己退休、家里老人需要照顧……這些節點才是關鍵。

信守明天的中期收益優勢，恰恰契合了這個需求。

再結合最近的熱點數據：

2025年美國留學年費用已經漲到50-80萬人民幣，英國也要45-70萬。

牛津MBA學費較上年暴漲了10640英鎊，折合人民幣約9.7萬。

教育金儲備壓力越來越大。

這時候一款15年就能達到5%IRR的產品，確實能幫家庭緩解不少焦慮。

理由二：雙重紅利結構，從根上降低回撤風險

收益高是一方面。

但很多人更擔心的是——收益能不能兌現？

畢竟保誠去年紅利回撤的事兒鬧得沸沸揚揚，大家心里都有陰影。

這里我要重點講講信守明天的雙重紅利結構。

因為這個設計，從根上解決了分紅回調的問題。

傳統的儲蓄險，大多只有終期紅利。

終期紅利的特點是"非保證"，保司可以根據投資表現調整，這就是去年紅利回撤的根源。

但信守明天新增了歸原紅利，形成了"歸原紅利+終期紅利"的雙重結構：

• 歸原紅利：一旦公布即鎖定，累積在保單中，不會被調整


• 終期紅利：非保證，但有機會帶來更高增長

這個結構的好處是什么？

歸原紅利相當于給你的收益上了一道保險——不管市場怎么波動，已經鎖定的部分不會縮水。

而且，信守明天支持"567"提取，做到早提取不斷單。

什么意思？

就是你可以在需要用錢的時候靈活提取，不用擔心因為提取太早導致保單失效。

這對于有教育金需求的家庭來說太重要了——

孩子高中、大學、研究生，每個階段都可能需要用錢。

雙重紅利結構讓提領更靈活，對本金損耗更小。

站在你的角度想，買保險最怕的就是"買的時候說得好聽，用的時候各種限制"。

信守明天的雙重紅利結構，算是從產品設計上堵住了這個漏洞。

理由三：傳承功能市場首創，一家人的事兒都考慮到了

除了收益和紅利結構，信守明天還有一個讓我眼前一亮的地方——

傳承功能的創新。

很多人買儲蓄險，不只是為了自己，更是為了給孩子、給家人留一筆錢。

但傳統產品的傳承功能比較死板，要么一次性給付，要么按固定比例分期。

信守明天這次升級，在傳承功能上做了針對性優化，實用性大幅提升：

1. 4種身故賠償支付選擇

包括一筆過、分期支付、組合支付，還有新增的「自主傳承」選項。

2. 自主傳承：可預設人生事件觸發

新增的人生事件觸發條件包括：

• 非自愿性失業


• 離婚


• 買入住宅物業


• 更改主要居住城市

這意味著什么？

你可以提前設定：如果孩子將來買房，自動支付一筆錢；如果孩子不幸失業，也能有一筆應急資金。

一家人的事兒，都能提前安排好。

3. 自主入息：打造類年金現金流

第5個保單周年日起，可以設置自動提取現金價值，定時、定額、指定收款人。

收款人可以是家人、雇員，甚至慈善機構。

4. 第3個保單年度即可拆分

如果你有兩個孩子，可以把一張保單拆成兩份，分別傳承給不同的受益人。

說實話，這些功能單拎出來可能不起眼。

但組合在一起，解決的是一個核心問題：

怎么讓這筆錢在家庭的不同階段、不同成員之間靈活流轉。

適合的才是最好的，信守明天的傳承功能設計，確實考慮到了中產家庭的真實需求。

補充：貨幣轉換功能，應對匯率波動的利器

除了上面三個核心理由，信守明天還有一個值得一提的功能——

真貨幣轉換。

第3個保單周年日起，可以不限次數轉換保單貨幣，支持6種貨幣：美元、港元、人民幣、澳元、加元、英鎊。

這里要特別強調一點：

轉換后，未來回報率與原有計劃下的相同貨幣一樣。

這個細節很重要。

市場上很多產品雖然也支持貨幣轉換，但轉換后的回報率會打折扣，相當于換了一份新保單。

信守明天的貨幣轉換是"真轉換"——

轉換后保單條款不變、回報率不變，只是貨幣變了。

對于有海外資產配置需求、或者擔心單一貨幣風險的家庭來說，這個功能非常實用。

回應爭議：保誠紅利回撤怎么看？

說完產品本身，我們來聊聊大家最關心的問題——

保誠去年紅利回撤，到底怎么回事？還能信任嗎？

這個問題我必須正面回應，因為很多人就是被這個嚇退的。

首先，單拉一年出來評價保司投資水平，是有失偏頗的。

保誠的投資風格確實偏進取，權益類資產占比高達50.3%，顯著高于行業平均水平。

這意味著在市場好的時候收益更高。

但在市場波動的時候，也可能出現短期回撤。

但如果拉長持有周期來看，保誠的幾款中長期存續產品實際表現，基本都能重新回到預期的增值路徑：

• 中期儲蓄產品（8年繳15年期滿）：15年平均年度化實際回報率5.44%


• 長期儲蓄產品（整付保費）：22年平均年度化實際回報率8.32%


• 長期儲蓄及人壽產品（10年繳費期）：29年平均年度化實際回報率6.06%

另一方面，保誠在長達20年的分紅收益披露數據顯示，產品平均回報率高達5%-6%。

所以我的觀點是：

短期的波動不能就此判定未來會持續低迷，保誠更適合長期主義者。

而且，像雋富這種只有終期紅利的產品，再加上保誠投資風格偏進取，本身就是要做好波動預期和長期持有的規劃。

但信守明天不一樣——

它的雙重紅利結構，從產品設計上就降低了分紅回調的風險。

歸原紅利鎖定后不會被調整，這一點非常關鍵。

根據《保險業高質量發展背景下的中國家庭風險保障體系白皮書》的數據，2025年中國家庭"財富風險感知明顯提升"，3年期以上中長期產品占比提升至68.4%。

家庭更注重長期穩健配置。

信守明天的雙重紅利結構恰恰契合了"先守后攻"的財富管理目標。

公司背書：保誠2024年業績亮眼

最后，再看看保誠這家公司的整體實力。

從保誠公布的2024年最新年報來看，保誠依然展現出強勁的活力，在香港市場的表現亮眼，業績甚至呈現出斷層式領先：

• 總投資資產達1600億美元，同比增加81億美元


• 全年新業務利潤達30.78億美元，同比增長11%，創下新紀錄


• 有效保險及資產管理業務的經營自由盈余為26.42億美元

長期來看，保誠這家老牌保司，與其他同行在投資能力上的差距不會過于懸殊。

買保險買的是長期，公司的整體實力和穩定性，比短期的波動更重要。

適合誰買？

最后說說，信守明天到底適合誰。

大家在選擇產品的時候，"適配性"很重要。

我不會跟你說"這款產品人人都該買"。

但如果你符合以下情況，信守明天確實值得重點考慮：

1. 有教育金+養老金雙重需求的家庭

孩子還小，想給他存一筆教育金；同時自己也想為退休做準備。

信守明天的"567"提取和自主入息功能，可以靈活應對不同階段的用錢需求。

2. 看重中長期收益，愿意持有15年以上

信守明天的收益優勢在15年后越來越明顯。

如果你是短期理財需求，這款產品不適合你。

但如果你愿意做長期規劃，它的性價比非常高。

3. 擔心分紅回調，想要更穩健的產品

雙重紅利結構讓歸原紅利一旦鎖定就不會被調整，比純終期紅利的產品更穩健。

4. 有傳承需求，想提前為家人做安排

自主傳承、保單拆分、無限更改受保人，這些功能讓財富傳承更靈活。

無論是想穩健增值，還是做長遠資產規劃，保誠「信守明天」都能滿足需求。

大賀說點心里話

說了這么多，其實核心就一句話：

買港險，收益重要，但怎么買、從哪個渠道買，同樣重要。

同樣一款產品，不同渠道的成本可能差出一大截。

這里面的信息差，很多人根本不知道。