永明星河尊享2：被我勸退過50個客戶，但這類人我必須讓他買

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險9年，幫助過300多個家庭做養老現金流設計。

今天聊一款我態度很復雜的產品——永明「星河尊享2」。

復雜在哪？

我既勸退過很多人，又力推給另一批人。

這款產品不是全能選手，但在特定需求上，它是唯一解。

先說我為什么勸退。

這款產品并非全能選手

養老這件事，越早規劃越從容。

但規劃的前提是選對工具。

永明「星河尊享2」有一個結構性的"軟肋"：復歸紅利占比太高，擠壓了終期紅利的空間。

什么意思？

港險的收益來源主要是兩塊：復歸紅利和終期紅利。

復歸紅利像是"穩健派"，一旦派發就鎖定。

終期紅利像是"激進派"，跟著市場走，波動大但爆發力強。

星河尊享2的復歸紅利占比高達22.76%，在市場上屬于第一梯隊。

但硬幣的另一面是：終期紅利的空間被壓縮了，長期收益的爆發力相對有限。

所以，如果你是這類人——

不打算做現金流規劃，就想放著讓它漲，追求30年后賬戶數字最大化——我會直接告訴你：市場上有更好的選擇。

友邦的環宇盈活、安盛的盛利2、保誠的信守明天，這些產品在長期復利表現上更有優勢。

我不會為了成交一單，把不適合你的產品硬塞給你。

但如果你的需求是另一種，那情況就完全不同了。

但如果你需要現金流，它是唯一解

你有沒有算過，退休后每個月需要多少錢？

2025年1月，延遲退休政策正式實施。

男職工退休年齡將逐步延遲至63歲，女職工延遲至55-58歲。

2030年起，養老金最低繳費年限還要從15年提高到20年。

這意味著什么？

領錢的時間推遲了，交錢的年限拉長了。

更扎心的數據是：中國基本養老保險的撫養比已經降到2.65:1，低于國際警戒線3:1。

有機構測算，90后退休時，養老金替代率可能不足40%——也就是說，退休后你只能拿到在職收入的四成不到。

別等退休了才發現錢不夠花。

如果你需要的是一筆"自己給自己發的養老金"，需要的是穩定、持續、可預期的現金流，那永明「星河尊享2」就是目前市場上的天花板，沒有之一。

它支持7大提領密碼：225、236、2/20(150%)/21(10%)、555、567、588、5/21(150%)/22(8%)。

這些數字看起來復雜，本質上是告訴你：

無論你想第2年開始提、第5年開始提，還是先提一筆大的再每年小額提，它都能靈活配合。

在現金流規劃的穩定性與靈活性上，這款產品至今沒被超越，全港獨一份。

這不是我說的，是整個香港儲蓄險圈的公認評價。

提領后賬戶余額：數據說話

光說"提領強"沒用，得看提完之后賬戶還剩多少。

我幫你算一筆賬。

以5年交、年交5萬美元為例，總投入25萬美元。

從第6年起，每年提取總保費的6%，也就是每年提15000美元。

這個方案叫"566提領"，是星河尊享2最經典的玩法之一。

先看復歸紅利占比對比：

永明星河尊享2的5-50年均值達到22.76%，和周大福匠心傳承2并列第一，遠超友邦盈御3的3.71%、安盛摯匯的10.12%。

復歸紅利高意味著什么？

意味著你每年提出來的錢，更多來自"已鎖定"的部分，而不是"還在波動"的部分。

提領的確定性更強。

再看提領后的賬戶余額對比：

第30年，永明星河尊享2的賬戶余額是578,694美元，領先友邦環宇盈潔的448,992美元，領先保誠盈御3的311,685美元。

第50年，差距更大：永明是1,462,665美元，而忠意啟航創富只有537,789美元。

在提取后的收益表現上，永明全面領先市場同類產品，而且時間越長，差距越大。

這就是為什么我說，如果你的核心需求是現金流，那星河尊享2是唯一解。

全港唯一的條款保障

提領能力強是一回事，提領的安全感是另一回事。

很多人擔心：我每年提錢，萬一哪天保司說"分紅調低了"，我的賬戶會不會縮水？

這個擔心在其他產品上是成立的。

但在星河尊享2上，你可以放心。

永明「星河尊享2」是全港唯一一個在條款上明確寫明：歸原紅利一經派發，面值和現金價值即為保證。

這句話什么意思？

就是說，復歸紅利一旦派到你賬上，就跟保證現金價值一樣，白紙黑字寫進合同，不會變、不會撤回、不受市場波動影響。

看一下市場對比：

友邦環宇盈活、保誠信守明天、萬通富饒千秋、周大福匠心傳承2……這些產品的歸原紅利現金價值都是"不保證"的。

只有永明星河尊享2，面值和現值雙保證。

真正實現了"提領不斷單，靈活又安心"。

這個條款優勢，是我反復強調星河尊享2適合現金流規劃的核心原因之一。

保證收益：同類產品天花板

除了提領，我們再看另一個維度：保證收益。

保證收益是什么？

就是無論市場怎么波動，保司承諾你一定能拿到的錢。

在5年繳產品中，永明「萬年青星河尊享2」7年預期回本，13年保證回本。

這個回本速度，在一眾主流香港儲蓄險中能排名前列。

更重要的是保證IRR（內部收益率）的表現：

從第10年起，永明星河尊享2的保證IRR一路領先所有競品。

后期甚至能達到1%。

而其他產品呢？

宏利宏摯傳承的保證峰值是0.64%，友邦環球盈溢和盈御3是0.32%，保誠信守明天是0.43%，安盛望匯只有0.21%。

保證收益率的優勢非常明顯，幾乎可以說是同類高收益英式分紅產品的天花板。

綜合保證回本時間和保證收益率來看，永明「星河尊享2」的確定性更強，更讓人安心。

這對于養老規劃來說尤其重要。

養老金不是用來博收益的，是用來托底的。

你需要的是"確定能拿到"，而不是"可能拿很多"。

悲觀情景壓力測試

說到托底，我們還要看一個關鍵指標：悲觀情景下的表現。

產品計劃書里除了基本演示，還有悲觀演示和樂觀演示。

悲觀演示就是"壓力測試"，告訴你在市場極端不好的情況下，你的賬戶會怎樣。

我幫你算一筆賬。

以5年交、年交6萬美金為例，總投入30萬美金：

即便在悲觀情景下，第30年的總現金價值仍有106.6萬美金，復利IRR達到4.63%。

什么概念？

你投了30萬，即使市場表現很差，30年后你依然能拿回106萬，翻了3.5倍。

這個復利水平，放在國內任何"穩健型"理財產品里，都是碾壓級別的存在。

這樣的表現，無疑為投資者吃下了一顆"定心丸"。

你不需要祈禱市場一直好。

你只需要知道：即使市場不好，你的養老金依然有保障。

百年永明：投資實力背書

產品再好，也要看是誰家的產品。

永明金融集團1865年在加拿大成立，1892年就進入了香港，扎根香港超過130年，是毋庸置疑的百年老店。

在保險圈有一句話：

永明是"保險公司里做投資最厲害的"，也是"投資公司中做保險最厲害的"。

這話不是吹的。

截至2025年6月30日，永明金融管理的總資產約為1.54萬億加元，折合約8.88萬億港元。

全球TOP25資產管理公司，旗下有5大專業資管公司，投資團隊超過千人。

更難得的是，永明過去150多年從未需要政府救助，風控能力經過了時間檢驗。

再看分紅實現率：

永明一共公布了28款產品，分紅時間超過10年及以上的有12款。

10年以上保單的分紅實現率，最低值62%，最高值105%，平均值86%。

雖然產品數量不算最多，但分紅波動區間比較穩定，黑馬潛質足。

近幾年永明還持續提升歸原紅利率，和客戶同步分享投資成果。

這種"跟客戶站在一起"的態度，是我愿意推薦它的重要原因。

結論：現金流規劃的最優解

說了這么多，最后幫你總結一下：永明「星河尊享2」最適合哪些人？

第一類：有現金流規劃需求的人。

創業資金規劃、子女教育儲備、提前規劃養老生活……通過靈活提領，可以補充現金流，滿足不同周期的用錢需求，剩下的錢還能穩漲。

第二類：注重資金安全與確定性的人。

保證收益率天花板，歸原紅利雙保證，適合保守型投資者。

第三類：有跨境貨幣需求的人。

支持4種貨幣，保單回報相同，方便兌換使用。

計劃海外留學或海外置業的家庭，可以根據需要選擇合適的貨幣提取。

如果你正在為教育、養老、生意周轉規劃一筆安全、穩定、靈活的現金流，那么這款香港儲蓄險產品值得你重點考慮。

大賀說點心里話

產品選對只是第一步，怎么買、在哪買，里面的門道可能比產品本身還重要。