港險養老規劃：99%的人不知道，這3種玩法能讓你少走10年彎路

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

前幾天刷到一條新聞，2025博鰲論壇上，銀保監會原主席郭樹清說了一組數據：全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，未來40年每年需要增加1萬億美元的退休儲蓄才能填上這個窟窿。

更扎心的是，中國的養老金替代率只有40%，遠低于國際公認的70%基準線。

說白了就是，你現在月薪2萬，退休后社保只能給你發8000塊。

剩下的1萬2，誰來補？

2025年預計新增退休人員800萬，每月養老金發放壓力增加240億元。養老金可支付月數從2011年的18.3個月，降到了現在的約12個月。

我見過太多客戶在這個問題上糾結——想買份港險養老，但產品那么多，到底怎么選？

今天不講復雜的產品參數，就用三個真實客戶的故事，幫你找到最適合自己的那條路。

三個人的養老故事，你是哪一個？

我做港險規劃這些年，接觸過形形色色的客戶。

但說到養老這件事，絕大多數人的需求，其實可以歸為三類：

張姐，50歲，國企中層，只信"國家隊"，還想未來住進高端養老社區；

李先生，38歲，外企高管，孩子可能去澳洲讀書，自己也不確定未來在哪養老，錢要隨時能動；

王女士，42歲，私企老板，年輕時想讓錢多賺點，老了要穩定領錢，最好還能傳給下一代。

你是哪一個？

養老規劃沒有"標準答案"，只有"最適合自己"的選擇。

先別急著做決定，看完這三個人的故事，你心里自然就有答案了。

張姐：只信"國家隊"，還想住高端養老社區

張姐是我去年服務的一位客戶，在某央企做到中層，馬上要退休了。

第一次見面，她開門見山："大賀，我對那些外資公司不熟，什么友邦、安盛聽著挺大，但心里沒底。你就給我推薦國內這些大公司在香港的產品，我信得過。"

我見過太多客戶在這個問題上糾結——跨境投保，錢放到境外，萬一出了問題找誰說理去？

對于很多對境外公司不熟悉、總覺得跨境投保心里沒底的朋友來說，這份品牌信賴感就是最大的定心丸。

買保險，當然是先求安心，再談收益。

張姐的需求很明確，我給她梳理了三款中資系產品：

太平（香港）喜裕：這是一款市場稀缺的美式分紅產品。一次繳費，從第2年開始每年領5%現金紅利，一直領到終身。

關鍵是，領錢的同時本金還在漲。

張姐一聽就來勁了："這不就是一邊花錢一邊錢還在變多嗎？"

太保（香港）鑫相伴：港版快返年金，交完錢就開始領錢，保本的同時每年拿3.3%利息落袋為安。

總體保證部分占比很高，適合特別求穩的人。

國壽（海外）傲瓏盛世：港險里的人民幣保單"黑馬"產品，全程可以用人民幣交易。

張姐對這個特別感興趣——"我就怕匯率波動，人民幣保單正好解決了我的心病。"

這類產品的核心優勢，集中在"穩"和"全"上面。

首先是背景扎實，安全感足。

國壽、太平、太保，都是咱們熟悉的央企、國企背景。

我給張姐看了一張對比表：

太平（香港）償付率278%，標普評級A，惠譽評級A，周年/終期紅利實現率均為100%，固收類投資占比68.7%。

這不是我說的，數據擺在這兒——太平、太保分紅實現率基本沒低于100%，國壽海外的終期紅利實現率也一直很穩。

當年計劃書上承諾的收益，基本都能給你兌現。

中資系保險公司的投資風格普遍偏穩妥，說白了就是不怎么"冒險"。

但真正讓張姐拍板的，是另一個王牌優勢——可以直通高端養老社區。

張姐有個朋友，前兩年買了太平的產品，現在已經拿到了"太平人家"養老社區的入住資格。

那個社區張姐去參觀過，環境、服務都是頂配。

年輕的時候把錢放在保單里讓它復利增值，等老了，不光有按時按點發的養老金，還能直接拿到像"太保家園"、"太平人家"這類一票難求的高端養老社區入住資格——這不就是真正的"一站式"躺平養老嗎？

張姐最后選了太平喜裕，一次性交了50萬美元。

她說："有品牌、有產品、有服務，省心省力。我這輩子就圖個安穩，這款正合適。"

如果你也像張姐一樣，看重品牌實力、對"國家隊"有特殊情結、甚至已經開始琢磨未來養老"住哪兒"，那么中資系產品，真的可以重點關注一下。

李先生：不確定未來在哪養老，錢要隨時能動

李先生是個典型的"全球化"中產。

他在一家外企做亞太區高管，經常飛來飛去。

老婆是加拿大籍，兒子明年可能去澳洲讀書，他自己也不確定退休后是留在國內、去加拿大陪老婆，還是跟兒子去澳洲。

第一次咨詢，他就問我："大賀，我這種情況，買港險合適嗎？我最怕的就是錢被鎖死，想用的時候取不出來。"

如果你更看重資金的靈活度，希望收益能"野蠻生長"一些，多元貨幣產品可能更合你胃口。

我給李先生介紹了幾款市場上主流的多元貨幣產品：友邦-環宇盈活、安盛-盛利2、宏利-宏摯傳承、永明-萬年青星河尊享2。

這些產品的共同特點是：收益高、功能靈活，而且都支持終身手動提取，能實現類似養老年金的領錢方式。

但我重點給他講了永明萬年青星河尊享2，因為這款產品特別適合他這種"不確定未來在哪"的情況。

第一個亮點：靈活提取，按需支配

這款產品不強制你什么時候領、領多少，你可以按自己的節奏來。

我給李先生算了一筆賬，用的是很多客戶喜歡的"567提領密碼"：交費5年，從第6年開始，每年領走總保費的7%作為現金流，活到老領到老。

咱們來算筆賬——假設李先生每年交10萬美元，交5年共50萬美元。

從第6年開始，每年領3.5萬美元（50萬×7%），這筆錢可以當做每年的旅游基金，也能補日常開支，或者當教育金、養老金，想怎么花完全由他說了算。

李先生一聽就來了興趣："這比年金靈活多了，我不用被動等著每個月發錢，想用的時候隨時取。"

第二個亮點：多元貨幣轉換，規避匯率風險

這是永明最牛的地方，也是李先生最看重的功能。

永明是香港極少數做到人民幣、美元、加元、澳元四個幣種保單回報利益一致的保險公司。

不僅如此，如果客戶選擇進行貨幣轉換，永明也可以做到轉換前后保單的回本期、保證/預期回報完全一致，市場少有。

這意味著什么？

現在李先生買的是美元保單，享受著全球頂尖投資帶來的高收益。

但如果未來他決定回內地養老，想換成人民幣，或者兒子去澳洲讀書，需要澳元，他完全可以隨時申請保單貨幣轉換。

關鍵是按實時匯率轉換，預期收益不會受影響，不用擔心匯率波動吃掉收益。

李先生感慨："我之前看過其他產品，貨幣轉換要么有限制，要么轉完收益會打折扣。永明這個功能確實市場少有。"

第三個亮點：收益穩健，有兜底保障

永明萬年青星河尊享2的復歸紅利占比非常高，而且保證部分也給得很足，高達1%（很多同類產品可能只有0.5%）。

這意味著哪怕市場出現波動，李先生的賬戶價值也能保持相對穩定，心里會踏實很多。

李先生最后選了這款產品，5年交，每年12萬美元。

他說："我這種情況，靈活性是第一位的。這款產品既能讓錢增值，又不會把我鎖死，未來不管去哪個國家，都能隨時調整。"

如果你也像李先生一樣，追求資金靈活、有全球資產配置需求、不確定未來養老地點，那么多元貨幣類的產品，值得重點了解。

王女士：年輕時想多賺，老了要穩定領錢

王女士是個私企老板，做建材生意，手里有點閑錢。

她的需求很"貪心"，用她自己的話說："年輕的時候想讓錢多賺點，養老本金滾得快些；可又怕幾十年后市場波動，辛苦攢的錢縮水。大賀，有沒有兩全其美的產品？"

我見過太多客戶在這個問題上糾結——既要又要，聽起來很難。

但轉年金系的港險產品，能精準解決這個痛點。

我給王女士重點推薦了一款產品——萬通-富饒萬家。

這款產品可以說是老網紅富饒千秋的升級款，也是我們創始人保姑的自購款。

一份保單，可以從儲蓄險轉為年金險，不管是收益潛力還是確定性，都直接拉滿。

它的核心邏輯很簡單：年輕的時候讓錢加速升值，積累足夠本金；退休之后一鍵切換年金模式，鎖定終身現金流。

前半程存錢，后半程養老。

第一個優勢：收益爆發力強，本金滾得快

咱們來算筆賬——選美元計劃的話，7年回本。

20年翻將近3倍，30年翻將近6倍，40年10倍。

30年預期IRR能沖到6.5%的復利天花板，這在當前市場里妥妥是第一梯隊水平。

我給王女士看了一張收益表：

• 10年預期總收益381707美元，復利IRR 3.05%


• 15年預期總收益557066美元，復利IRR 4.86%


• 20年預期總收益859217美元，復利IRR 6.00%


• 25年預期總收益1189433美元，復利IRR 6.16%


• 30年及以后復利IRR穩定保持6.50%

王女士看完直呼："這收益比我做生意還穩！"

第二個優勢：獨家年金轉換功能，把晚年現金流"焊死"

這才是這款產品最核心的賣點。

等王女士到了55歲、60歲等預設退休年齡，就能行使年金轉換權，把保單里積累的全部或部分現金價值（包括保證收益和分紅）換成全保證的固定年金。

一旦轉換完成，不管未來市場怎么波動，她每個月都能拿到合同里寫死的退休金，相當于給晚年生活鎖死了一份"鐵飯碗"收入。

這種"確定性"，是很多儲蓄險產品給不了的。

王女士問我："那年金率高不高？別到時候轉完發現不劃算。"

我給她看了萬通的年金率數據：

萬通年金率最高9.5%，最低5.3%（遞增終身年金），定額終身年金率在6%以上。

年金率≥6%占比達95.5%，其中6.50%~6.99%區間占比最高（38.5%）。

這不是我說的，數據擺在這兒——95.5%的客戶轉換后年金率都在6%以上，這個水平在市場上非常能打。

王女士最后選了這款產品，5年交，每年6萬美元。

她說："年輕時讓錢使勁滾，老了有穩定的錢領，還能傳給孩子。這不就是我想要的嗎？"

如果你也像王女士一樣，年輕時想多賺點收益，又擔心未來市場波動，想要一份穩定的退休金，那么可以轉年金的產品，值得深入研究。

收益數據實錘：不是畫餅，是真能拿到手

說了這么多產品，你可能會問：這些收益都是預期的，真能拿到手嗎？

這不是我說的，數據擺在這兒。

先看中資系的分紅實現率：

**國壽（海外）**償付率208%，標普評級A，穆迪評級A1，周年紅利實現率平均78%，終期紅利實現率100%，固收類投資占比81%。

**太保（香港）**償付率256%，標普評級A-，穆迪評級A3，周年/終期紅利實現率均為100%，固收類投資占比70.3%，權益類9.4%。

當年計劃書上承諾的收益，基本都能給你兌現。

這就是中資系"穩"的底氣。

再看萬通的收益兌現能力：

30年預期IRR 6.5%在當前市場里妥妥是第一梯隊水平。

而且萬通的年金轉換是"全保證"的，一旦轉換完成，那就是合同里寫死的數字，不會因為市場波動而縮水。

這是我們創始人保姑的保單，真金白銀自己買的，不是嘴上說說。

這種"確定性"是很多儲蓄險產品給不了的——前期享受高收益，后期鎖定終身現金流，進可攻退可守。

你是張姐、李先生還是王女士？

說了這么多，其實核心就一個：養老規劃沒有"標準答案"，只有"最適合自己"的選擇。

最后再幫大家梳理一下核心方向：

如果你像張姐——看重品牌實力、對"國家隊"有特殊情結、想搭配高端養老社區——優先考慮中資系產品：太平喜裕、太保鑫相伴、國壽傲瓏盛世。

如果你像李先生——追求資金靈活、有全球資產配置需求、不確定未來養老地點——重點了解多元貨幣類的產品：永明萬年青星河尊享2。

如果你像王女士——想前期快速增值、后期穩定領錢、還想兼顧財富傳承——可以轉年金的產品值得深入研究：萬通富饒萬家。

先別急著做決定，想清楚自己是哪一類人，再選產品，事半功倍。

大賀說點心里話

養老這件事，越早規劃越主動。

但比規劃更重要的，是找到真正適合自己的路徑——還有，用對的方式買，能省下一大筆錢。