友邦環宇盈活VS安盛盛利2：我先把這兩款產品的「硬傷」告訴你

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年，經手超過500個家庭的保單配置。

今天不是來賣保險的，是來幫你避坑的。

友邦環宇盈活和安盛盛利2，這兩款產品在港險圈的熱度你肯定見過。

但我發現一個問題：網上鋪天蓋地都是吹的，很少有人愿意把缺點擺出來講清楚。

我今天就反著來——先告訴你這兩款產品各自的「硬傷」，你看完再決定要不要買。

先說實話：這兩款產品都不完美

咱們把賬算清楚。

友邦環宇盈活的硬傷：提領會斷單。

如果你按557這種比較激進的提取方式，保單在第38年就會斷掉，沒辦法做到永續提領。

對于想給孩子留一筆「取之不盡」的錢的家長來說，這個點必須知道。

安盛盛利2的硬傷：保證收益偏低。

保證回本期需要25年，保證收益最高只有0.23%。

什么意思？

就是如果分紅完全不達預期，你拿到手的錢會很少。

還有一個點很多人不知道：從分紅實現率的整體數據來看，安盛不如友邦穩。

友邦超過90%的產品分紅實現率高于70%，安盛只有接近8成。

這些缺點，你在銷售那里大概率聽不到。

但我覺得，知道短板才能選對產品。

友邦環宇盈活的軟肋：提領表現拉胯

很多人買儲蓄險，圖的就是「每年取一筆錢當被動收入」。

但在這個場景下，環宇盈活的表現確實不如盛利2。

我跟你講個真實案例。

市面上常見的提取密碼，比如566、567，環宇盈活提取之后的預期現金價值，都低于盛利2。

更關鍵的是，如果你選擇557這種提取方式——也就是第5年開始，每年提取保費的7%——環宇盈活在第38年就會斷單。

從圖上能看出來，保單總價值在第38年降到了6997美元，然后就沒了。

說實話，如果你買港險的核心目的是「建立一筆永續提領的現金流」，那在取錢之后的收益表現上，盛利2的優勢確實非常明顯。

安盛盛利2的軟肋：保證收益偏低

但盛利2也不是沒有問題。

最大的軟肋就是保證收益。

盛利2的保證回本期需要25年，而環宇盈活只要18年。

保證收益方面，環宇盈活最高能做到0.32%，盛利2只有0.23%。

你可能會問：保證收益這么低，有什么影響？

影響就是——如果未來分紅不達預期，盛利2的實際收益會比環宇盈活差更多。

雖然安盛接近8成的產品分紅實現率高于70%，但畢竟「保證」二字意味著最壞情況下的底線。

單獨來看保證收益的話，友邦環宇盈活確實更好一點。

這個點，買盛利2之前必須想清楚。

但是，它們依然是頂流——預期收益都能封頂6.5%

說完缺點，咱們再看看為什么這兩款產品還是港險市場的頂流。

先別急著下單，把賬算清楚。

在不取錢的時候，如果都選擇5年繳費，兩款產品的預期收益其實不分上下。

從數據上看，兩款產品都是預期第7年回本，到保單第30年，預期復利同時達到封頂的6.5%。

這個收益水平什么概念？

2025年5月，六大國有銀行同步下調存款利率，1年期定存降到0.95%，5年期降到1.3%，活期更是只有0.05%。

港險**6.5%**的預期收益，差距一目了然。

而且盛利2還有個獨門武器——它是目前市場上唯一支持557提取的產品。

什么是557？

就是第5年開始，每年提取保費的7%，一直提到永遠。

我算了一個案例：30歲女性，6萬美元5年繳，從保單第5年開始每年提取2.1萬美元。

盛利2在保單第23年，預期復利就能做到6.5%，并且一直持續下去。

這意味著什么？

你交30萬美元，從第5年開始每年拿2.1萬美元，拿到70歲累計拿了96.6萬美元，賬戶里還剩65.9萬美元。

這就是復利的威力。

分紅實現率：兩家都是優等生

這個點很多人不知道：想要一直按照設定好的提領密碼領錢，有個大前提——分紅實現率不能太差。

2025年12月，浙金中心117億理財產品爆雷，1.2萬投資者受影響。

那些年化收益**4%-5%**的「穩健」產品，底層資產說暴就暴。

國資背景不等于安全，選擇保險公司時更需要關注分紅實現率和公司穩定性。

那友邦和安盛的分紅實現率怎么樣？

友邦2025年一共公布了63款產品，平均分紅實現率93%，超過90%的產品分紅實現率高于70%。

安盛2025年公布了35款產品，平均分紅實現率95%。

說實話，兩家保險公司的分紅實現率放在整個市場來看，都非常優秀。

但如果要細究，友邦分紅時間超過10年的產品有36款，平均分紅實現率86%；安盛只有14款，平均81%。

在穩定度和長期的分紅表現上，友邦更勝一籌。

功能層面：各有獨門武器

說實話，這兩款產品在功能設計上，都已經非常成熟和完美了。

我把各自的優勢拆開來講。

友邦環宇盈活的三個優勢

第一，紅利鎖定和解鎖。

環宇盈活的紅利鎖定只鎖定非保證收益，而盛利2會同時鎖定保證和非保證收益。

更關鍵的是，友邦有紅利解鎖功能，盛利2只能鎖不能解。

第二，保單分拆超靈活。

友邦的保單分拆功能可以做到每天分拆一次，盛利2只支持每年一次。

第三，受益人靈活選項。

友邦環宇盈活支持受益人達到指定年齡或身患重大疾病時，可以自己重新安排身故金的領取方式。

把選擇權重新交給用戶，非常人性化。

安盛盛利2的三個優勢

第一，雙重貨幣戶口。

這是目前整個市場上只有安盛一家有的功能。

你可以在同一份保單下用兩種貨幣儲蓄，按當時匯率隨時轉換，沒有任何手續費。

第二，特級身故保障更高。

盛利2最高可做到已交保費的130%，環宇盈活只能做到105%。

第三，指定收款人更多。

盛利2支持最多3名收款人，每個收款人之間互相獨立互不影響。

友邦環宇盈活只支持指定1位。

公司背景：百年歷史，都是巨頭

最后看看兩家保司的實力。

友邦成立于1919年，1931年進入香港市場，在香港有接近百年歷史。

作為香港保險長年的銷冠，不管是在品牌口碑還是公司實力上，都得到了市場真金白銀的認可。

安盛1817年在法國成立，歷史超過200年，是全球最大的保險集團之一。

在2025年世界500強排第103位，是全球「大而不能倒」的保險集團之一。

不過在香港市場的占有率上，還是友邦更勝一籌。

2025年上半年，非銀行系保險公司標準保費最高的是友邦，達到111億港元，市場份額11.2%。

安盛排第5，53億港元，市場份額5.4%。

就公司實力來說，安盛的整體實力肯定是強于友邦的，但友邦在香港地區的市場占有率明顯更高。

結論：知道短板，才能選對

總結一下。

收益和提取方面，盛利2更勝一籌——557永續提領是獨門武器。

保證收益和分紅穩定性方面，友邦更穩——18年保證回本，分紅實現率長期表現更好。

功能和公司層面，旗鼓相當，各有優勢。

都是香港市場上數一數二的產品。

知道這兩款產品的缺點后，你還會買嗎？

我的建議是：

• 如果你更看重提領的靈活性和永續現金流，選盛利2


• 如果你更看重保證收益和分紅穩定性，選環宇盈活

大賀說點心里話

產品選對只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道可能比產品本身更重要。