友邦「環宇盈活」：5年前買了盈御的我，為什么又心動了？

你好，我是大賀。

2019年，我給自己買了一份友邦「盈御」系列，當時覺得這已經是港險儲蓄險里最穩的選擇了。

畢竟友邦的口碑擺在那里，分紅實現率年年100%達成，長期收益也確實能打。

但說實話，這幾年每次看到市面上新品的中短期收益數據，我心里多少有點酸。

友邦的產品，好是好，就是前期收益確實"慢熱"了些。

直到上個月，友邦推出了**「環宇盈活儲蓄計劃」**。

作為老客戶說句實話，這次新品讓我眼前一亮。

我研究了整整一周，發現它徹底打破了友邦"只擅長長期收益"的刻板印象。

今天這篇文章，我就從一個老客戶的視角，帶大家看看這款新品到底有沒有傳說中那么能打。

收益實測：中前期逆襲有多猛？

當年我選友邦就是因為它夠穩。

但"穩"的代價是什么？

前10年的收益確實不太好看。

這次「環宇盈活」最讓我驚喜的，就是中前期收益的大幅提升。

我自己做了一組真實測算，5萬美元×5年交，把「環宇盈活」和「盈御3」放在一起對比：

回本速度：

• 「環宇盈活」預期第7年回本，比「盈御3」快了整整1年


• 保證回本時間同樣是第18年，這點兩款產品持平

中期收益（20-30年）：

• 第20年，「環宇盈活」預期現價67.6萬美金，「盈御3」是67.4萬美金——看起來差不多對吧？


• 但到了第30年，差距就拉開了：「環宇盈活」已經達到**6.5%**的收益上限，而「盈御3」還要再等17年才能追上

長期收益（40年+）：

• 第40年，「環宇盈活」預期現價274萬美金，「盈御3」是257萬美金


• 多出來的17萬美金，夠付一個孩子的海外研究生學費了

我自己的真實感受是，「環宇盈活」這種"中期猛、長期穩"的收益特點，確實實現了中前期收益的逆襲。

在目前5年交的產品里，這樣的收益表現能排到第一梯隊。

這張圖是我整理的10款主流港險儲蓄險收益對比。

可以看到「環宇盈活」在第30年就達到6.5%的收益天花板，領先市場上絕大多數產品。

說到這里，不得不提一個時間節點。

2025年7月1日起，香港保監局將分紅險演示利率上限從7%下調至6.5%。

也就是說，以后所有新產品的收益演示都會"打折"。

對于考慮加保的老客戶來說，現在確實是一個值得認真考慮的窗口期。

提領測試：567提取不斷單

收益高是一回事，能不能靈活用出來是另一回事。

當年買「盈御」的時候，我其實沒太考慮提領的問題。

想著反正是長期持有，到時候再說。

但這幾年身邊朋友的經歷讓我意識到，保單的20-40年才是主要使用周期。

提領是否靈活、會不會斷單，真的很重要。

「環宇盈活」在這方面做了兩個關鍵升級：

第一，復歸紅利占比大幅提升

保單前30年，「環宇盈活」的復歸紅利占比顯著高于「盈御3」。

用大白話說就是：中短期紅利+分紅占比更高，靈活提取的時候，能更早"落袋為安"。

第二，支持567提取不斷單

這個才是真正讓我心動的點。

什么是567提??？

就是5年交、第6年開始、每年提取7%總保費。

我用10萬美元×5年交做了個測算，第6年起每年提取3.5萬美元，一直提到終身：

• 「環宇盈活」：預期總提取+退保金額426萬美元，IRR達到5.89%，全程不斷單


• 「盈御3」：在第40年就斷單了，預期總提取+退保金額只有130萬美元，IRR是5.08%

差距有多大？

「環宇盈活」比「盈御3」多領將近300萬美元。

作為老客戶說句實話，如果重新選一次，光是這個提領靈活性的提升，就值得認真考慮加一份「環宇盈活」了。

底層邏輯：投資策略升級解密

看到這里你可能會問：同樣是友邦的產品，為什么「環宇盈活」的收益能比「盈御3」高這么多？

答案藏在底層資產配置里。

根據官方產品說明書：

• 「盈御3」的投資策略：債券固收類型不低于25%、增長型不超過75%


• 「環宇盈活」的投資策略：債券固收類型不低于20%、增長型不超過80%

增長型資產配置比例上限提高了5%。

「環宇盈活」的底層資產配置方面會更激進一些。

這也解釋了為什么它能實現"中期猛、長期穩"的收益特點。

當然，更激進也意味著未來「環宇盈活」的分紅實現率數據可能會比「盈御3」的波動大一些。

但我自己的真實感受是，不用過于擔心。

友邦最大的特點就是"穩"。

不僅公司經營穩，產品設計的投資理念也穩。

2024年整體分紅實現率表現亮眼，多款主力產品連續多年總現金價值實現比率100%達成。

分紅實現率表現非常好，這方面一直都是友邦宣傳的底氣。

功能亮點：三大市場首創

除了收益和提領，「環宇盈活」在功能配置上也讓我眼前一亮。

基礎功能方面，支持：

• 貨幣轉換選項


• 保單分拆


• 更改受保人


• 紅利鎖定與解鎖

這些「盈御3」也有。

但「環宇盈活」還首創了3項功能，這是市場上獨一份的：

1. 受益人靈活選項

受益人在達到指定年齡或患指定疾?。ò┌Y、中風、心臟病等）時，可選擇一次性或分期收取身故賠償。

2. 未來守護選項

保單暫管人可將保單分拆為兩張。

指定家庭成員在指定日期或年齡接管分拆保單所有權，實現代際傳承。

3. 健康障礙選項

持有人可預先指定最多兩位18歲以上家庭成員為接收人。

持有人患指定疾病或永久精神無行為能力時，接收人可申請接收保單價值或成為保單持有人。

無論是打算中短期持有（孩子教育金、旅游基金、養老金），還是超長期持有（財富傳承、家庭儲蓄），友邦「環宇盈活」都可以滿足。

總結：誰該選「環宇盈活」？

說到底，「環宇盈活」的出現，是友邦用"新優勢"覆蓋了「盈御3」的"舊短板"。

中短期收益、提領靈活、附加保障，每一項都戳中家庭的實際需求。

但這并不意味著「盈御3」就不值得買了。

「盈御3」的競爭點在"中長期收益"。

底層資產配置更穩健，滿足的是長期持有、財富傳承這樣的需求。

我的建議是：

• 如果你更看重中短期收益和提領靈活性，選「環宇盈活」


• 如果你打算超長期持有（50年+），追求極致穩健，「盈御3」依然是好選擇


• 如果資金量夠，兩款產品組合投保也是一個不錯的選擇

作為一個已經持有「盈御」系列的老客戶，我自己正在認真考慮加一份「環宇盈活」。

畢竟，能用更短的時間拿到更高的收益，誰不心動呢？

大賀說點心里話

研究了這么多產品，最后能省多少錢，其實還要看你怎么買、跟誰買。

同樣的產品，不同渠道的成本差距，可能比你想象的大得多。