保誠紅利回撤鬧得沸沸揚揚，「信守明天」收益卻悄悄上調到市場第一，真相是什么？

你好，我是大賀。

最近后臺收到不少私信，都在問同一個問題：

保誠紅利回撤的事兒鬧得這么大，還能買嗎？

說實話，這個問題我也被問煩了。

但煩歸煩，該說清楚的還是得說清楚。

養老這事兒得趁早，別因為一時的噪音，錯過真正適合自己的產品。

今天這篇文章，我就把保誠的底褲扒干凈，數據擺出來，好壞讓你自己判斷。

紅利回撤后，保誠還能買嗎？

這兩年，保誠紅利回撤的事情確實鬧得沸沸揚揚。

網上一片罵聲，什么"保誠不行了"、"分紅全是騙人的"、"千萬別買"……

我理解大家的情緒。

畢竟真金白銀投進去，看到收益縮水，誰心里都不好受。

但我想說一句可能不太中聽的話：

單拉一年出來評價保司投資水平，是有失偏頗的。

就像你不能因為某只股票今年跌了，就說這家公司要完蛋了。

投資這事兒，尤其是保險這種長周期產品，得拉長時間看。

接下來，我用數據說話。

數據說話：保誠長期分紅實績

很多人只看到了保誠某一年的紅利回撤。

卻忽略了一個更重要的事實：

拉長持有周期來看，保誠的產品實際表現基本都能重新回到預期的增值路徑。

這不是我替保誠說好話，是保誠自己披露的歷史數據：

先看中期儲蓄產品（8年繳、15年期滿）的實際表現：

• 15年平均年度化實際回報率：5.44%


• 15年實際總回報率：185%

再看長期儲蓄產品（整付保費）的實際表現：

• 22年平均年度化實際回報率：8.32%


• 22年實際總回報率：580%

你沒看錯，22年翻了將近6倍。

這還沒完。

保誠在長達20年的分紅收益披露數據顯示，產品平均回報率高達5%-6%。

什么概念？

你去銀行存20年定期，能拿到這個收益嗎？

你買國債20年，能穩定在這個水平嗎？

所以我說，短期的波動不能就此判定未來會持續低迷。

保誠這家老牌保司，經歷過多少次金融危機、市場動蕩？

每次都有人喊"完了完了"，結果呢？

人家還是穩穩地把錢賺回來了。

當然，我不是說保誠完美無缺。

它確實有自己的問題。

但這個問題，我們得放在更大的背景下去理解。

財報透視：保誠2024年業績與投資策略

要判斷一家保司靠不靠譜，光看產品不夠。

還得看它的"家底"。

從保誠公布的2024年最新年報來看，幾個核心數據相當亮眼：

第一，規模夠大。

保誠總投資資產達到了1600億美元，同比增加81億美元。

1600億美元是什么概念？

換算成人民幣超過1萬億。

這個體量，在亞太區保險公司里絕對是第一梯隊。

第二，業績夠猛。

全年新業務利潤達到30.78億美元，同比增長11%，創下歷史新紀錄。

在香港市場的表現更是亮眼，業績甚至呈現出斷層式領先。

第三，投資風格需要了解。

這一點很重要，也是保誠紅利波動的根本原因。

2024年，保誠的資產配置是這樣的：

• 債券類資產占比45.7%（其中主權債券22.6%，公司債券22.8%）


• 權益類資產占比50.3%，顯著高于行業平均水平

股債配比幾乎五五開，這在保險公司里是非常激進的。

大多數保險公司為了穩健，債券占比會在**60%-70%**以上。

保誠偏偏反著來，權益類資產占了一半。

這意味著什么？

權益類投資占比過高，在帶來更高投資收入的同時，也可能帶來較大的收益波動性。

說白了，牛市的時候保誠賺得比別人多。

熊市的時候跌得也比別人狠。

所以我說，保誠更適合長期主義者。

如果你買保誠的產品，卻天天盯著短期收益看，那你注定會焦慮。

但如果你能接受短期波動，愿意持有15年、20年甚至更久，保誠的長期回報大概率不會讓你失望。

未來的錢現在就得準備，別指望一條腿走路。

多一份準備，多一份安心。

轉折：信守明天收益上調，市場第一

鋪墊了這么多，終于要說到今天的主角了——保誠「信守明天」。

就在大家還在爭論保誠行不行的時候，保誠悄悄放了個大招：

「信守明天」收益上調了！

上調到什么程度？

直接坐穩"中期理財收益王"的寶座。

以5年繳的美元保單為例：

• 15年預期IRR達5%——中短期理財穩穩的


• 25年預期IRR高達6.35%——目前市場最高水平


• 28年預期IRR可達6.5%——行業最快達到演示上限，全港最高！

和市場同類產品對比一下，優勢更明顯：

第15年之后，保誠「信守明天」的收益都保持持續領先狀態。

你可能會問：收益這么高，會不會又像之前那樣回撤？

這就要說到「信守明天」最核心的設計了。

雙重紅利：降低回撤風險的產品設計

之前保誠紅利回撤鬧得大，主要是因為雋F那類產品只有終期紅利。

波動性本來就大。

但「信守明天」不一樣。

它新增了歸原紅利，形成了歸原紅利+終期紅利的雙重紅利結構。

這個設計有什么好處？

歸原紅利一旦公布即鎖定，并累積在保單中。

什么意思？

就是這部分錢一旦給你，就是你的了，不會再被"回撤"回去。

終期紅利雖然有波動，但歸原紅利是穩的。

兩條腿走路，就算一條腿軟了，另一條腿還能撐住。

而且，「信守明天」還支持"567"提取，做到早提取不斷單。

全新雙重紅利結構，更好提升提取能力，杜絕分紅回調風險。

說白了，保誠這次是吸取了教訓。

在產品設計上做了針對性優化。

你想提錢的時候更靈活，對本金的損耗更小。

也大大降低了分紅回調的風險。

年輕人更要想清楚，養老規劃不能只看眼前，得看長遠。

功能加分項：貨幣轉換與傳承設計

除了收益和紅利結構，「信守明天」在功能設計上也是下足了功夫。

第一，真貨幣轉換。

支持6種貨幣自由轉換：美元、港元、人民幣、澳元、加元、英鎊。

關鍵是，轉換后未來回報率與原有計劃下的相同貨幣一樣。

這一點很多人忽略了。

市場上有些產品雖然也能轉換貨幣，但轉換后的回報率會變，條款也會變。

保誠這個是真轉換，轉完之后一切照舊。

第二，自主傳承選項。

提供4種身故賠償支付選擇：一筆過、分期支付、組合支付、自主傳承。

新增的"自主傳承"選項可以預先指定不同的身故賠償百分比。

還能結合人生事件觸發，比如失業、離婚、買房、移居等。

第三，自主入息選項。

第5個保單周年日起，可以設置自動提取現金價值。

定時、定額、指定收款人。

相當于自己給自己"發退休金"，按月按年自動打到賬上。

結論：適合誰買？

說了這么多，回到最核心的問題：

「信守明天」到底適合誰？

大家在選擇產品的時候，"適配性"很重要。

如果你是那種天天盯著收益看、受不了任何波動的人，保誠可能不太適合你。

但如果你是這類人：

• 計劃長期持有，至少15年以上


• 想要中長期高收益，同時兼顧傳承


• 有養老規劃的需求，想給自己準備一份"退休金"


• 想為孩子留一筆錢，做財富傳承

那「信守明天」幾乎找不到短板。

2025年延遲退休正式啟動，男職工退休年齡要從60歲延到63歲。

領取養老金的時間推后了，你的養老儲備夠不夠？

全球養老金儲蓄缺口已經達到51萬億美元。

中國的養老金替代率只有40%，遠低于國際通行的70%基準線。

別指望一條腿走路，未來的錢現在就得準備。

大賀說點心里話

保誠這次收益上調，確實是個不錯的窗口期。

但怎么買、買多少、怎么配置，每個人情況不一樣。

如果你還在糾結，不妨先看看下面這張圖。

里面有些信息差，可能幫你省下不少錢。