國壽「萬里優悠」vs友邦vs宏利：3張表看清誰才是美式分紅真王者

你好，我是大賀。

今天這篇文章，可能會得罪不少同行。

因為我要做一件很多人不敢做的事——把國壽「萬里優悠」、友邦、宏利三款美式分紅產品，擺在一起硬核PK。

咱們直接上數據，不玩虛的。

最近咨詢美式分紅的朋友越來越多，問得最多的一個問題是：同樣是美式分紅，憑什么選國壽？

這個問題問得好。

畢竟友邦是"港險一哥"，宏利也是百年老牌，國壽海外在很多人眼里還是個"新面孔"。

但看完今天這3張對比表，你可能會改變想法。

美式分紅 vs 英式分紅：你真的選對了嗎

在正式PK之前，咱們先花2分鐘搞清楚一個底層邏輯：美式分紅和英式分紅，到底有什么區別？

別聽銷售吹，看合同寫了啥。

說人話就是：

英式分紅：把雞蛋都放在一個籃子里，追求長期復利增長，但中途想拿錢會有損失。

適合"躺平30年不動"的人。

美式分紅：把雞蛋分裝在幾個籃子里，每年給你派發現金，靈活性更強。

適合"既要確定性，又要現金流"的人。

「萬里優悠」就是典型的美式分紅，它提供三個收益賬戶：保證現金價值、周年紅利、終期紅利賬戶。

這個數字很關鍵——「萬里優悠」的"保證部分+周年紅利"占比高達63.13%。

這意味著什么？

你的收益里，絕大部分都是寫在合同里的「穩拿項」，不是銷售PPT里畫的餅。

「萬里優悠」的核心設計理念，就是**「短期確定性+長期增長性」的完美結合**。

2025年銀行存款利率第七次下調，六大國有銀行1年期定存利率已經降到0.95%，5年期才1.3%。

在這個背景下，一款能把"保證"二字寫進合同的產品，稀缺性不言而喻。

但問題來了：市場上美式分紅產品不止一款，憑什么選「萬里優悠」？

三大美式分紅產品硬核PK

廢話不多說，直接上對比表。

我幫你算了一筆賬，把國壽「萬里優悠」、友邦、宏利三款同類型美式分紅產品，按照同樣10萬美金總保費的口徑，拉通對比。

這張表信息量很大，我幫你劃重點：

第一，看保證回本期。

宏利15年，友邦19年，國壽25年。

單看這個數字，好像國壽"輸了"？

別急，這恰恰說明國壽把更多資源放在了"保證派發"上，而不是單純追求賬面回本。

第二，看第30年及以后的保證IRR。

這個數字很關鍵——國壽在中長期的保證IRR是領先的。

什么意思？

就是30年后，你能確定拿到手的錢，國壽更多。

第三，看短中長期預期IRR。

國壽在短、中、長期的預期IRR全面領先。

友邦和宏利的預期收益在后期雖然也不錯，但"預期"兩個字，你懂的——那是建立在分紅實現率100%的假設上。

而國壽的優勢在于，保證部分占比更高，確定性更強。

綜合來看，「萬里優悠」是一款定位極其清晰的產品：

它不是讓你"賭一把大的"，而是幫你鎖定一份確定性。

在流動性、安全性和收益性三個維度上，與友邦、宏利等市場同類美式分紅產品對比，「萬里優悠」都處于領先位置。

有人可能會問：既然國壽這么好，為什么市場上推的人不多？

答案很簡單：傭金沒那么高。

但咱們買保險，是為了自己的利益，不是為了讓銷售多賺錢。

保證派息4%：市場稀缺的剛性承諾

接下來，咱們聊聊「萬里優悠」最硬核的差異化——保證派息4%，白紙黑字寫進合同。

這句話的含金量，可能比你想象的要高得多。

先看數據：

• 預繳模式下，每年保證派發預繳總保費的4%（第5年末至第30年末派發）


• 剛性兌現26年，無論市場如何波動，這筆錢都會準時到賬


• 26年保證派發104%總保費，此時保單剩余價值還有145萬美元

我幫你算了一筆賬：

以100萬美金基本金額、5年預繳為例（預繳利率3.5%，預繳總保費約97.1萬美元）——

第5年至第30年：每年保證領取38,800美元（預繳總保費的4%）

26年累計保證派發：約100.9萬美元，超過本金

此時保單剩余價值：145萬美元

說人話就是：你的本金，26年內全部"保證"拿回來了，賬戶里還剩下145萬美元繼續增值。

這在當下的市場環境里，簡直是"稀缺物種"。

2025年三季度，商業銀行凈息差降到了1.42%，國有大行更是只有1.31%。

銀行自己都賺不到錢了，你還指望傳統理財產品給你高收益？

而「萬里優悠」的4%保證派息，是央企背書、合同鎖定、26年剛性兌付。

「央企實力背書+保證派息4%」，堪稱**「低風險偏好者的終極答案」**。

背后的底氣：央企實力+全球投資布局

說到這兒，你可能會問：憑什么國壽敢給出這樣的承諾？

這就要聊聊「萬里優悠」背后的"靠山"了。

國壽（海外）是中國人壽境外唯一的全資子公司，由財政部和社保基金直接控股。

這個股權結構，說白了就是：國家隊親兒子。

再看幾個硬指標：

• 穆迪評級A1，標普評級A，償付充足率208%


• 投資規模達4151.37億港元，布局全球近50個國家/地區


• 90%以上債券投資為投資級債券，固收類資產占比高

更關鍵的是，國壽（海外）依托的都是全球頂尖的投資機構：

貝萊德、摩根大通、高盛、KKR、黑石……這些名字隨便拿出一個，都是資管界的"頂流"。

國壽海外的投資理念是**"不求暴利，只求穩贏"**，這恰恰適配當下多變的市場環境。

國壽海外的**「國資背景+全球布局」，讓「萬里優悠」的收益和安全都有「硬核兜底」**。

這就是為什么它敢把4%保證派息寫進合同——因為有實力兜底。

分紅實現率：誰的承諾更靠譜

光有實力還不夠，還得看歷史兌付記錄。

畢竟，保險公司說得再好聽，分紅實現率才是"照妖鏡"。

咱們直接上數據：

• 終期紅利實現率：平均100%，最高100%，高于70%占比100%


• 周年紅利實現率：平均82%，最高109%，高于70%占比97%

這意味著什么？

過往所有終期紅利實現率都在100%及以上，發售10年以上的保單，實現率基本沒有低于80%。

這個表現，堪稱**「教科書級」**。

而且，國壽（海外）是香港規模最大、運營時間最久的中資保司。

根據2025年上半年標準保費非銀數據，國壽海外排名第三（78億元，市場份額7.9%），僅次于友邦和保誠。

這兩年國壽海外的業務擴展速度很快，說明市場對它的認可度在持續提升。

歷史兌付記錄+市場規模+央企背景，三重保障疊加，這份承諾的可信度，你自己掂量。

傳承功能對比：類信托服務誰更強

除了收益和安全性，很多高凈值客戶還關心一個問題：傳承功能怎么樣？

畢竟，買港險的人，很多都是奔著"財富傳承"來的。

「萬里優悠」在這方面也沒拉胯，它具備保單分拆、無限次轉換受保人、后備機制、身故賠償自選賠付方式等類信托功能。

這些功能意味著什么？

• 保單分拆：可以把一張大保單拆成多張小保單，分給不同的子女


• 無限次轉換受保人：保單可以一代傳一代，理論上可以傳承百年


• 后備機制：可以指定后備受保人和后備保單持有人，防止意外情況


• 身故賠償自選：可以選擇一次性賠付或分期賠付，靈活規劃

這個數字很關鍵——100年時，本金增長至130倍。

一份保單，可以實現財富的定向分配、跨代延續、風險隔離、稅務籌劃和高效傳承。

優悠相伴，傳承無憂——這不是廣告詞，是實打實的產品功能。

開門紅福利：現在入手最劃算

最后，聊聊大家最關心的問題：現在買，有什么優惠？

2026年開門紅，國壽（海外）誠意十足，推出了預繳優惠：

選擇5年預繳，直接給到3.5%的保證優惠利率！

我幫你算了一筆賬：

5萬美金×5年，年總保費25萬美元，預繳模式下，實際保費只要23.3萬美金。

直接省下16,346美金（約11萬人民幣），相當于首期保費打了個7折！

更少的投入，獲得相同的保障和收益。

但要注意——「萬里優悠」是2026年開門紅限定產品，先到先得，額滿即止。

在不確定的世界里，確定性就是最大的奢侈。

國壽（海外）「萬里優悠」，剛性兌付的確定性、周年紅利的穩定性、終期紅利的成長性、保單類信托的傳承性，四者兼得。

這樣的產品，一年可能就這一次窗口期。

大賀說點心里話

今天這篇文章，數據量很大，能看到這里的都是真愛。

你可能已經心動了，但又擔心：同樣的產品，不同渠道買，價格會不會差很多？

這個問題，比選產品本身更重要。