在一眾產(chǎn)品里，安盛「盛利2」幾乎成了2025年香港保險(xiǎn)圈的"頂流"。上市以來(lái)咨詢量飆升，老客戶追購(gòu)，被業(yè)內(nèi)稱(chēng)為"港險(xiǎn)提領(lǐng)天花板"。

它到底有多能打？

· 30年IRR達(dá)6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊(duì)

· 「557」極致提領(lǐng)：交完5年保費(fèi)，第5年就能領(lǐng)7%終身現(xiàn)金流，全港唯一不斷單

· 市場(chǎng)首創(chuàng)功能：雙重貨幣戶口、保單拆分、財(cái)富管家……

今天我就從收益、提領(lǐng)、功能三個(gè)維度拆解這款"爆單王"，也會(huì)告訴你它的瑕疵在哪——畢竟，退休后的日子可能比上班還長(zhǎng)，選錯(cuò)產(chǎn)品的代價(jià)你承受不起。

收益能力：30年6.5%復(fù)利，穩(wěn)居第一梯隊(duì)

先看硬數(shù)據(jù)。

以5年繳、年交6萬(wàn)美元為例，安盛「盛利2」預(yù)計(jì)7年回本。

· 第10年，現(xiàn)價(jià)39.6萬(wàn)美金，預(yù)期IRR達(dá)3.52%

· 第20年，現(xiàn)價(jià)83.27萬(wàn)美金，預(yù)期IRR達(dá)5.82%

· 第30年，現(xiàn)價(jià)175.53萬(wàn)美金，預(yù)期IRR登頂6.5%

換算成倍數(shù)更直觀：10年翻至1.32倍，20年翻至2.78倍，30年翻至5.85倍。

第30年達(dá)到6.5%復(fù)利，僅次于保誠(chéng)28年達(dá)到的水平。對(duì)比永明、周大福等保司，甚至能拉開(kāi)10年以上的差距。

整體來(lái)看，「盛利2」的現(xiàn)金價(jià)值增長(zhǎng)速度非常快，實(shí)現(xiàn)每10年現(xiàn)金價(jià)值翻倍。對(duì)比整個(gè)市場(chǎng)，都是綜合各個(gè)階段收益最均衡的頂尖產(chǎn)品，整體收益表現(xiàn)穩(wěn)居前三。

對(duì)于正在規(guī)劃養(yǎng)老的朋友來(lái)說(shuō)，這個(gè)增長(zhǎng)速度意味著什么？假設(shè)你40歲開(kāi)始配置，70歲退休時(shí)，本金已經(jīng)翻了近6倍。這筆錢(qián)，足夠讓你的退休生活多一份底氣。

提領(lǐng)能力：557規(guī)則，市場(chǎng)唯一不斷單

收益高是一回事，能不能靈活取出來(lái)用，才是養(yǎng)老規(guī)劃的關(guān)鍵。

現(xiàn)金流比存款數(shù)字更重要——這是我服務(wù)過(guò)大量70后80后客戶后最深的體會(huì)。錢(qián)躺在賬戶里不能動(dòng)，和沒(méi)有錢(qián)，在退休后幾乎是一回事。

安盛「盛利2」在提領(lǐng)這塊，確實(shí)做到了市場(chǎng)頂配。

它推出了市場(chǎng)唯一的「557提取」規(guī)則：5年繳費(fèi)，第5年即可提取7%至終身，不斷單。最低投保額也能行使這個(gè)權(quán)利。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式，從保守到極致，滿足不同現(xiàn)金流需求。

我們來(lái)算一筆賬。

以10萬(wàn)美元×5年繳為例，557提領(lǐng)下，第5年末起，每年提取35,000美元：

· 第19年，累計(jì)領(lǐng)回52.2萬(wàn)美元，領(lǐng)回全部本金

· 此時(shí)保單里還剩將近56.3萬(wàn)，總收益已經(jīng)超過(guò)本金兩倍

這意味著什么？本金全部領(lǐng)回后，保單里還有一大筆錢(qián)在繼續(xù)增值。相當(dāng)于你一邊領(lǐng)錢(qián)花，一邊錢(qián)還在生錢(qián)。

尤其是早期、大額提領(lǐng)的情況下，「盛利2」的剩余收益幾乎領(lǐng)先市場(chǎng)所有產(chǎn)品，差距還會(huì)越拉越大。

在延遲退休的大背景下，這種"交5年、第5年就能領(lǐng)"的設(shè)計(jì)，恰好解決了一個(gè)痛點(diǎn)：你不用等到60多歲才能動(dòng)用這筆錢(qián)。45歲配置，50歲就能開(kāi)始領(lǐng)取穩(wěn)定現(xiàn)金流，作為社保養(yǎng)老金的補(bǔ)充。

別讓養(yǎng)老金缺口成為晚年噩夢(mèng)——557提領(lǐng)，就是提前給自己上的一道保險(xiǎn)。

功能創(chuàng)新：雙重貨幣+財(cái)富管家，全場(chǎng)景覆蓋

如果說(shuō)收益和提領(lǐng)是"硬實(shí)力"，那功能設(shè)計(jì)就是"軟實(shí)力"。

安盛「盛利2」在這塊確實(shí)下了功夫，多項(xiàng)功能均為市場(chǎng)首創(chuàng)或領(lǐng)先。我挑幾個(gè)最實(shí)用的說(shuō)：

1. 保單拆分：第一個(gè)保單周年日起，不限次數(shù)

這是市場(chǎng)最早可以拆分的時(shí)間點(diǎn)。什么意思？一張大保單可以拆成多張小保單，分給不同的子女或受益人。

對(duì)于有多個(gè)孩子的家庭，或者想做家族傳承規(guī)劃的朋友，這個(gè)功能非常實(shí)用。不用一開(kāi)始就買(mǎi)多張保單，后期根據(jù)實(shí)際情況靈活調(diào)整。

2. 自由轉(zhuǎn)換貨幣：9種貨幣，0手續(xù)費(fèi)

從第三個(gè)保單周年日起，保單持有人可以自由轉(zhuǎn)換貨幣，包括：加元、美元、英鎊、歐元、人民幣、澳元、港元、澳門(mén)幣、新加坡元。

香港地區(qū)提供8種貨幣選擇，澳門(mén)幣僅限澳門(mén)簽發(fā)保單。

關(guān)鍵是：0手續(xù)費(fèi)。

對(duì)于有跨境資產(chǎn)配置需求的朋友，或者子女將來(lái)可能出國(guó)留學(xué)、移民的家庭，這個(gè)功能相當(dāng)于給你留了一個(gè)"貨幣切換"的后門(mén)。匯率有變化？切換一下就好。

3. 財(cái)富管家：最多3位收款人，自主入息

第3個(gè)保單周年日起，保單持有人可以預(yù)設(shè)指示，為最多3位收款人提供穩(wěn)定資金流。

這個(gè)功能有點(diǎn)像"信托l(wèi)ite"。你可以提前設(shè)定好：每個(gè)月/每年給誰(shuí)打多少錢(qián)。不用擔(dān)心子女一次性拿到大筆錢(qián)亂花，也不用擔(dān)心自己年紀(jì)大了管不動(dòng)。

系統(tǒng)自動(dòng)派發(fā)，省心省力。

4. 雙重貨幣戶口：一份保單，兩種貨幣同時(shí)運(yùn)作

第5年起，可以開(kāi)設(shè)第二個(gè)貨幣賬戶。這是市場(chǎng)首創(chuàng)。

相當(dāng)于一份保單同時(shí)運(yùn)作兩種貨幣，主要貨幣戶口和環(huán)球貨幣戶口之間可以雙向調(diào)配資金。

舉個(gè)例子：你主保單是美元，但孩子將來(lái)要去英國(guó)讀書(shū)。開(kāi)一個(gè)英鎊的環(huán)球貨幣戶口，需要的時(shí)候直接從那邊取，不用來(lái)回?fù)Q匯折騰。

5. 特級(jí)身故賠償：30%額外賠償

保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標(biāo)準(zhǔn)保費(fèi)的30%作為額外賠償。

其他公司通常只有5%。這個(gè)差距還是挺明顯的。

這些功能加在一起，基本覆蓋了跨境資產(chǎn)配置、子女教育金、養(yǎng)老金補(bǔ)充、家族信托傳承等主流場(chǎng)景。

對(duì)于70后80后這一代"上有老、下有小"的人來(lái)說(shuō)，一份保單能解決這么多問(wèn)題，確實(shí)省心不少。

產(chǎn)品瑕疵：保證回本慢，適合誰(shuí)？

說(shuō)了這么多優(yōu)點(diǎn)，該說(shuō)說(shuō)缺點(diǎn)了。

如同所有金融產(chǎn)品一樣，安盛「盛利2」并非完美無(wú)缺。

它最大的瑕疵是：保證收益部分相對(duì)較低。

以5年繳費(fèi)為例，保證現(xiàn)金價(jià)值的增長(zhǎng)較為緩慢，保證回本時(shí)間需25年，保證部分的長(zhǎng)期收益率峰值僅為0.23%左右。

這一設(shè)計(jì)源于產(chǎn)品"低保證+高分紅"的結(jié)構(gòu)定位——通過(guò)降低保證部分，將更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分。

對(duì)于追求絕對(duì)確定性的保守型投資者，這一點(diǎn)可能成為決策障礙。

但客觀來(lái)說(shuō)，香港保險(xiǎn)的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實(shí)現(xiàn)率和投資能力。

如果你更看重分紅潛力而非保底收益，且能接受長(zhǎng)線投資周期，「盛利2」的這個(gè)瑕疵影響有限。

關(guān)鍵問(wèn)題變成了：安盛的分紅能兌現(xiàn)嗎？

背后巨頭：安盛200年實(shí)力背書(shū)

這就要說(shuō)說(shuō)安盛這家公司了。

安盛是全球最大的保險(xiǎn)集團(tuán)，也是世界領(lǐng)先的保險(xiǎn)及資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)。1817年在法國(guó)成立，至今已穩(wěn)健發(fā)展200多年。

有多大？

資產(chǎn)規(guī)模6840億美元，差不多是友邦、保誠(chéng)、永明加起來(lái)的總和。相當(dāng)于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權(quán)基金）的2.6倍。

還是世界G20評(píng)選出的9家"大而不能倒"的保險(xiǎn)公司之一。

評(píng)級(jí)方面：償付能力充足率227%，標(biāo)普評(píng)級(jí)AA-，穆迪評(píng)級(jí)Aa3，惠譽(yù)評(píng)級(jí)AA。

這些數(shù)字可能有點(diǎn)抽象，直接看分紅實(shí)現(xiàn)率更實(shí)在。

2025年安盛一共公布了35款產(chǎn)品，平均分紅實(shí)現(xiàn)率為95%。最低值28%（來(lái)自一款危疾保障型產(chǎn)品，不代表整體水平），最高值117%。

接近8成的產(chǎn)品，分紅實(shí)現(xiàn)率高于70%。

更重要的是，有14款分紅時(shí)間超過(guò)10年及以上的產(chǎn)品，10年+保單分紅實(shí)現(xiàn)率為82%。

這個(gè)數(shù)據(jù)說(shuō)明什么？安盛不是只會(huì)畫(huà)餅，過(guò)去10年、20年的老保單，分紅確實(shí)在兌現(xiàn)。

對(duì)于「盛利2」這種"低保證+高分紅"的產(chǎn)品來(lái)說(shuō)，公司的投資能力和分紅兌現(xiàn)記錄，就是最好的背書(shū)。

社保只是保底，不是保障。如果你追求資產(chǎn)的極致增長(zhǎng)潛力、海外資產(chǎn)配置，安盛「盛利2」依然是一臺(tái)強(qiáng)勁的財(cái)富增長(zhǎng)引擎。

寫(xiě)在最后：這款產(chǎn)品適合你嗎？

安盛「盛利2」是一款特點(diǎn)鮮明的長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，在收益潛力、提領(lǐng)靈活性和功能創(chuàng)新方面確實(shí)表現(xiàn)出色。

它適合誰(shuí)？

· 看重分紅潛力，能接受"低保證+高分紅"結(jié)構(gòu)的人

· 需要穩(wěn)定現(xiàn)金流，想提前鎖定退休收入的人

· 有跨境資產(chǎn)配置、多幣種需求的家庭

· 愿意長(zhǎng)期持有（10年以上）的投資者

它不太適合誰(shuí)？

· 追求絕對(duì)確定性，無(wú)法接受非保證收益的保守型投資者

· 短期內(nèi)可能需要?jiǎng)佑眠@筆錢(qián)的人

· 對(duì)保險(xiǎn)公司分紅機(jī)制不了解、不信任的人

港險(xiǎn)配置的核心從來(lái)不是追逐爆款，而是基于自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力、財(cái)務(wù)目標(biāo)和時(shí)間跨度的理性匹配。

在選擇任何產(chǎn)品前，了解其底層邏輯、看清其設(shè)計(jì)特點(diǎn)，才能做出真正適合自己的決策。