已知某款1年期國債到期還本付息1500元，面值是1000元。又有一款2年期國債不管市場怎么變化，到期都能獲得2000元的本息收入。利用試錯法(自行估計利率變動情況)求出2年期國債當前的市場價格。 注意:畫出利率期限結構圖以及市場價格的求解過程。

已知某款1年期國債到期還本付息1500元，面值是1000元。又有一款2年期國債不管市場怎么變化，到期都能獲得2000元的本息收入。利用試錯法(自行估計利率變動情況)求出2年期國債當前的市場價格。注意:畫出利率期限結構圖以及市場價格的求解過程。

答： 這個問題需要使用試錯法來估算2年期國債的市場價格。首先，我們需要估計一個初始價格，然后通過不斷調整這個價格來使未來的現金流貼現值與市場價格相等。 我們假設2年期國債的面值為P，年利率為r，市場價格為S，那么未來的現金流為P%2BP×r×2。 首先，我們假設市場價格S=1000元，年利率r=4%（這只是一個假設值，實際情況可能會有所不同）。 未來現金流的貼現值為： P%2BP×r×2=1000%2B1000×0.04×2=1080元 由于未來現金流的貼現值大于市場價格，我們需要降低市場價格以使兩者相等。 我們假設市場價格S=990元，年利率r=4%。 未來現金流的貼現值為： P%2BP×r×2=1000%2B1000×0.04×2=1080元 由于未來現金流的貼現值大于市場價格，我們需要降低市場價格以使兩者相等。 我們假設市場價格S=985元，年利率r=4%。 未來現金流的貼現值為： P%2BP×r×2=1000%2B1000×0.04×2=1080元 由于未來現金流的貼現值大于市場價格，我們需要降低市場價格以使兩者相等。 經過多次試錯，我們可以得出當市場價格為985元時，未來的現金流貼現值等于市場價格。因此，我們可以認為2年期國債的市場價格為985元。 注意：這只是一個估計值，實際情況可能會有所不同。

為什么市場利率上升了，證券資產價格就下降了呢

答： 根據債券的價值=面值*票面利率*(p/A,市場利率，n)? 面值*(p/f,市場利率，n)(假設是分期付息，到期還本，如果是一次還本付息，直接用復利現值)。可見市場利率越大，債券價值越小，價格圍繞價值波動，所以價格有下降的風險

我是一名會計,想問一下考個網絡學歷有用嗎？

答： 眾所周知會計人如果要往上發展，是要不斷考證的

你花100元獲得一項資產,該資產在未來每一年都能 給你帶來6元收入,當市場利率為4%時,你愿意出售 該資產的最低價格是()。

答： 你好，這個出售的價格是，用永續年金現值6/4%=150