永明萬年青·星河尊享2：被稱為"六邊形戰士"，但99%的人都沒注意這個細節

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

2024年內地訪客赴港投保628億港元，儲蓄險占比超93%。

但我發現一個問題：大多數人買港險只盯著收益率看，卻對條款細節一無所知。

說白了就是，很多人不知道「貨幣轉換調整基數」「歸原紅利折現」這些條款，可能讓你的錢悄悄縮水。

今天我跟你掰開揉碎講一款產品——永明**「萬年青·星河尊享2」**。這款產品被圈內稱為"六邊形戰士"，我和團隊把資料翻了好幾遍，愣是沒找到明顯短板。

但它到底好在哪？我從用戶最關心的幾個痛點說起。

痛點一：人民幣保單收益總是被打折？

這個坑我見太多了。

很多客戶明確跟我說想買人民幣保單，看好人民幣長期走勢。但一看收益演示，人民幣保單比美元保單低個0.1%-0.2%，心里就犯嘀咕。

其它大部分港險產品，人民幣保單的回報基本都會稍微低一點。這讓很多人很糾結：選美元吧，擔心匯率風險；選人民幣吧，又覺得收益虧了。

永明這款產品直接解決了這個問題。

萬年青星河尊享2支持6種貨幣投保：人民幣、美元、加元、澳元、英鎊、港元。關鍵是——除了英鎊和港元，其它4種貨幣的回報完全一樣。

你沒看錯，人民幣保單和美元保單收益一模一樣。

對于想要投保人民幣保單的朋友來說，這是個非常大的好消息。

選擇這個產品就不用糾結了，想買人民幣就買人民幣，收益一分不少。

痛點二：貨幣轉換怎么變成了黑匣子？

貨幣轉換這個功能，現在很多產品都有，不稀奇。

但你換個角度想：用的時候到底會發生什么？

我去翻了一些其它公司產品關于貨幣轉換的條款，發現一個大問題。

大部分產品所謂的貨幣轉換，有非常大的不確定性。很多產品的條款里寫著：轉換后的新計劃跟原計劃可能不是同一個，保單條款可能會改變。

而且往往有一個「調整基數」，意味著你要多交關于資產價格差和手續費的額外費用。轉換后的名義金額、現金價值、各種紅利都由保險公司全權厘定。

說白了就是，用完了不確定會有什么影響，相當于一個黑匣子。

永明的做法不一樣。它的貨幣轉換不設調整基數，轉換公式非常清晰：

轉換前的總現金價值 × 當時兌換率 = 轉換后的總現金價值

不讓用戶額外掏錢，用起來更放心。

這個細節，永明是把貨幣轉換功能打磨得最好的。

痛點三：提領后保單就廢了？

很多人買儲蓄險是為了養老、為了孩子教育金，早晚要提領的。

但有個擔心：提領之后，保單收益是不是就大打折扣了？

這個顧慮很正常。因為有些產品的紅利結構決定了，一旦早期提領，對剩余現金價值的影響很大。

我們拿567提取方案來測試：第6年開始，每年提取總保費的7%。同樣5年繳費，選了幾款熱門產品跟萬年青星河尊享2比較。

結果很直觀——提取到保單第20年，這款產品剩余的現金價值一路領先，幾乎沒有對手。

為什么會這樣？

因為星河尊享2的復歸紅利占比大。復歸紅利一旦派發就是確定的，適合早期提領，提領之后對保單收益的影響比較小。

提領之后打遍天下無敵手，一路領先。這對有明確提領計劃的用戶來說，非常友好。

痛點四：歸原紅利的現金價值為什么會縮水？

這個問題比較隱蔽，很多人壓根不知道。

我們都知道，歸原紅利（也叫復歸紅利）一旦派發，面值就是確定的。

但如果你想提取或者退保，到手的錢不是歸原紅利的面值，而是現金價值。一般產品歸原紅利面值確定，但現金價值有折現率。

也就是說，你到手的錢會少一點。越晚退保或提取，這個折現率才會越接近于1。

永明這款產品不一樣。復歸紅利一旦派發，現金價值和面值相等，而且都是保證的。

更關鍵的是，這個條款清清楚楚寫在合同里。

目前我沒有看到任何哪一家，把這點寫到了合同里。

這個細節，能讓你的錢實打實拿到手，不會悄悄縮水。

收益到底怎么樣？數據說話

說完條款細節，回到大家最關心的收益問題。

這款產品支持2年交和5年交兩種繳費方式。不提領的話，不管是2年交還是5年交，一直處在第一梯隊，收益在前幾名的位置波動。

幾個關鍵數據：

• 2年交35年能達到**6.5%**的復利收益上限，算是非常快的


• 保證收益長期能達到1%，這個數字在市場上相當高


• 保證回本時間只要13年，預期回本周期7年

香港保監局7月1日起實施分紅演示利率上限新規，港元保單演示利率上限6%，非港元保單上限6.5%。

新規出臺后，各家產品的演示收益會趨同，產品條款細節反而成為真正的競爭焦點。

從這個角度看，萬年青星河尊享2不僅收益在第一梯隊，條款細節也經得起推敲，是實打實的硬實力。

功能全家桶：你能想到的它都有

功能方面，我簡單給大家報個菜名：

• 貨幣轉換


• 紅利鎖定


• 保單分拆


• 更改被保人


• 指定收款人


• 候補保單主權人


• 保單暫托人


• 身故支付選項

還有一些額外保障，比如意外護理保障、喪失行為能力保障等等。

特別值得一提的是保費豁免功能。

5年交方式下，如果受保人和保單持有人是同一人，在70歲之前因受傷或疾病被診斷為永久傷殘，可以最高免交20萬美元保費。

這個功能很能體現永明的關懷精神，也很實用。目前很多公司的產品沒有這個功能，而永明把它寫進了條款。

功能的豐富程度以及實用性可以滿足**99%**的人。

唯一短板：分紅實現率怎么看？

說實話，硬要給永明找一個短板的話，可能是分紅實現率表現不算最優秀的。

我們前段時間剛統計過今年12家主流香港保司的分紅實現率情況，每一家都做了詳細分析。12家公司我劃分成了5個梯隊，永明只能排在第三梯隊，和最優秀的幾家公司比起來還有差距。

不過比較亮眼的地方在于——永明的10+保單表現還不錯，平均值有86%左右。光看這部分數據，永明還是能排在上游水平的。

而且我要說一句：10+保單的數據更有說服力。因為這代表的是真正經歷過時間檢驗的保單，不是剛發行一兩年的新產品。

背后的公司：160年老店的底氣

很多人選港險，只看產品不看公司。

但我跟你說，公司背景非常重要。因為儲蓄險是幾十年甚至上百年的事，你得確保這家公司能一直穩穩地在。

永明是個歷史悠久、非常有底蘊的公司。

1865年誕生于加拿大，比加拿大政府成立的時間還早2年。

你沒聽錯，這家公司比加拿大這個國家還老。扎根香港133年，也是香港首個跨國人壽保險公司。

在成立之后的160年間，永明經歷了很多歷史大事件：一戰、二戰、西班牙流感、911事件……

但不管當時多難，永明都堅持正常賠付了，甚至有些不屬于賠付責任的也都賠了。這一點還是比較難得的。

目前永明已經成為全球最大資管公司之一，管理資產超1萬億美元。

財務評級一等一的穩：

• A.M BEST A+ 超卓


• DBRS AA 優越


• 穆迪 Aa3 卓越


• 標準普爾 AA 非常強

在港勢頭也很強勁。目前是香港前三大強積金服務供應商，2024年保費規模在非銀保司里排名第6，110億元，占**5.0%**市場份額。

還有個數據很亮眼：人均整付保費超300萬，是老四家的2-5倍。

2024年過億保額保單占當年總保額11.9%，首年保費1000萬港元或以上的保單占當年首年保費30.9%。

說白了就是，深受高凈值客戶偏愛。沒有什么比有錢人的用腳投票更能說明問題的了。

投資實力：多元、全面

在投資上，兩個詞概括：多元、全面。

旗下有5大資產管理公司，分別聚焦不同領域：

• MFS：超5560億美元，聚焦股票


• SLC：580億加元，聚焦固定收益類資產


• CRESENT：550億加元，聚焦實物資產


• BGO：840億加元，聚焦地產


• InfraRed：170億加元，聚焦另類資產

金融投資策略圖" />

每個子公司專注一個賽道，更有可能取得優秀的投資成果。

投資組合上，74%為固定收入，97%固定收入被評為投資級。只有5%固定收入被評為BBB-，風險控制得很好。

投資地域覆蓋美國、加拿大、中國、香港、英國、澳洲等，行業覆蓋物業、通訊、能源、消費品、醫療等14個類別。

投資組合和投資地域非常分散，這是永明穩健的根本原因。

大賀說點心里話

綜合從收益、功能、公司以及產品細節看，萬年青星河尊享2是目前市場最能擔得起"六邊形戰士"稱號的產品之一。

但選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，這里面的信息差更大。