富衛盈聚天下II：25年到6.5%全港最快，但有個隱藏代價沒人說

你好，我是大賀。

3年前我買了第一份港險，當時研究了整整兩個月才下手。最近好幾個朋友問我盈聚天下II怎么樣，說這產品號稱"全港最快到6.5%"，問我值不值得買。

說實話，我當時也是這么想的——看到"最快"兩個字就心動。

但買完之后我才發現，港險這東西，光看收益數字是不夠的。

所以我花了幾天時間，把盈聚天下II和市面上主流產品做了個全面對比。今天就說說我的真實感受，踩過的坑告訴你，希望能幫你少走彎路。

港險卷到6.5%，誰最快到達？

先說個背景。2024年內地訪客赴港投保628億港元，同比增長6.5%。越來越多人買港險，說明市場認可度確實在提升。

但港險產品越來越多，怎么選？

很多人第一反應是看收益。這沒錯，但問題是：同樣是6.5%的預期收益，有的產品25年到達，有的要44年。差了將近20年，這差距太大了。

盈聚天下II這次升級，最大的變化就是"往前卷"：

• 5年交：達到6.5%的時間從44年縮短至25年，整整提前了19年


• 2年交：達到6.5%的時間從36年縮短至28年

目前整個港險市場最快到達6.5%的產品，就是盈聚天下II了。

這個速度什么概念？直接超越了友邦環宇盈活、安盛盛利II的30年，保誠信守明天的28年，以及之前的市場紀錄保持者安達傳承首創V的27年。

但這只是開胃菜。接下來我要用數據告訴你，盈聚天下II到底值不值。

對比一：5年交收益，誰是王者？

以6萬美元×5年交=30萬美元為例，我把盈聚天下II和香港老五家的旗艦產品放在一起對比。

先說結論：港險更新迭代到如今，依舊沒有什么產品能撼動宏摯傳承的地位。

這話我3年前就聽過，現在依然成立。前20年，宏摯傳承的收益最突出，這點沒什么懸念。

不過盈聚天下II的表現也不錯，綜合來看僅次于宏摯傳承。

分階段來看：

• 前20年：宏摯傳承領跑，盈聚天下II緊隨其后


• 20~30年：盈聚天下II開始發力，持續領先于其他競品


• 30年+長期持有：盈聚天下II收益與環宇盈活、盛利II并駕齊驅，不分先后

如果讓我重新選，我會重點關注20年以后的收益曲線。因為港險本來就是長期資產，真正拉開差距的是中后期。

盈聚天下II的優勢就在這里——前期不拉胯，后期有爆發。

對比二：2年交收益，綜合性價比最高

再看2年交的情況。以15萬美元×2年交=30萬美元為例。

整個看下來，盈聚天下II的綜合性價比是2年交第一梯隊中最高的。

幾個關鍵數據：

• 盈聚天下II前20年能和宏摯傳承打個有來有回


• 后期也是市場第一的水準，最快28年即可到達6.5%


• 甩開其他產品幾條街

說實話，2年交這個賽道，盈聚天下II的表現比5年交更亮眼。如果你資金充裕、想快速完成繳費，2年交是個不錯的選擇。

對比三：vs港資產品，降維打擊

有人可能會問：富衛也是港資公司，和其他港資產品比怎么樣？

和同級別保險公司的產品相比，盈聚天下II的優勢極大。

舉個直觀的例子：

• 萬通富饒千秋需要41年達到6.5%


• 周大福匠心傳承2需要42年達到6.5%


• 盈聚天下II僅需28年

從第6年回本開始，盈聚天下II的收益就一騎絕塵，遠遠甩開另外兩家港資保司的產品。

這就是為什么我說盈聚天下II"不再是小透明"——在港資陣營里，它已經是當之無愧的頭牌了。

對比四：提領能力，三強爭霸

接下來是重頭戲——提領能力對比。

很多人買港險是為了養老、教育金、或者給自己留一份被動收入。這時候，提領能力就非常關鍵了。

我測算了兩種常見的提領方式：

5年交的567提領

所謂567，就是5年交、第6年起每年提取總保費的**7%**到終身。

對比提取后的賬戶價值：

• 6~14年：前期收益超高的宏摯傳承最有優勢，其次是盛利II


• 15~25年：盛利II最有優勢，其次是盈聚天下II


• 25年后：盈聚天下II和盛利II基本持平

在567這種極速高額提領的場景下，盛利II依舊是首選。盈聚天下II排第二，也算不錯了。

5年交的5-10-8提領

再看5-10-8，即5年交、第10年起每年提取總保費的**8%**到終身。

這個場景下，盈聚天下II的表現更好：

• 10~17年：宏摯傳承一家獨大，其次是盈聚天下II


• 18~25年：盈聚天下II成功實現超車，剩余賬戶價值最高，其次是盛利II


• 30年后：盈聚天下II、盛利II、星河尊享II三款產品并駕齊驅

2年交的255提領

2年交時，盈聚天下II比5年交更加有統治力。

以15萬美金×2年交=30萬美金為例，255提領（2年交、第5年起每年提取總保費**5%**到終身）：

盈聚天下II提取后剩余賬戶價值幾乎從頭領先到尾，一直到第25年才被星河尊享II追平。

提領總結

盈聚天下II的提領水準確實能和盛利II、星河尊享II這兩款超級提領產品掰一掰腕子了。

為什么盈聚天下II的提領強化了這么多？我仔細對比了新老產品的計劃書發現：盈聚天下II的歸原紅利不僅占比提高了，而且提早一年釋放，兩兩疊加更加有利于提領。

對于有提領需求的朋友，我給個挑選邏輯：

• 看重保險公司品牌：優先選擇盛利II


• 看重提領的確定性、穩定性：優先選擇星河尊享II


• 看重綜合提領收益：優先選擇盈聚天下II

對比五：保證收益，盈聚天下II的短板

說了這么多優點，該說說缺點了。

買完之后我才發現，港險的"預期收益"和"保證收益"是兩碼事。預期收益再高，保證收益低了，心里總是不踏實。

盈聚天下II的超高中后期收益，其實是有代價的——保證收益降低了。

具體來說：

• 5年交保證回本時間：從13年延長至17年


• 長線保證回報：僅為0.3%（原來是0.5%）


• 保單30年保證IRR：從0.2%降到0.1%


• 保單50年保證IRR：從0.4%降到0.2%

這個保證收益確實不高，說實話，我當時看到這個數據也猶豫了一下。

但有意思的是，即使是相對較低保證收益的盈聚天下II，保證回本速度依舊比不少市場爆款要快：

• 環宇盈活：18年保證回本


• 信守明天：18年保證回本


• 盛利II：25年保證回本


• 盈聚天下II：17年保證回本

所以這個"短板"要辯證看——相對自身老版本確實降低了，但橫向對比市場主流產品，依然不算差。

對比六：公司實力與分紅履約

港險作為建議長期持有的資產，更加需要關注的依舊是保險公司的硬實力。

富衛的背景

富衛的主要股東是盈科拓展，由李嘉誠次子李澤楷創立。

幾個關鍵數據：

• 2024年在香港上市（股票代碼：1828）


• 償付能力充足率高達290%，在行業排名靠前


• 穆迪評級A2、惠譽評級A


• 2025年上半年總保費已上升到全港第四

富衛儼然當之無愧的港資翹楚，和外資保司相比也毫不遜色。

分紅實現率

香港保險公司普遍遵循監管要求，官網披露的分紅實現率大多維持在**95%-105%**之間。這是老客戶最關心的指標。

富衛的分紅實現率：

• 產品數量：22款


• 總分紅實現率：10年+均值91%


• **70%**產品表現≥100%


• 多款產品連續3年100%達成


• 分紅實現率最大值103%，最小值56%

總體表現穩中向好，波動屬于正常范疇。91%的實現率在行業里屬于中等偏上水平。

特色功能加分項

除了收益和提領，盈聚天下II還有兩個特色功能值得一提。

富傳家選項

富傳家選項可指定繼承順位，支持提前指定被保人去世時拆分保單。每份拆分保單可預設3位順位繼承被保人。

這個功能將盈聚天下II升級為可定制、可延續、可跨代傳承的財富傳承工具。 對于有家族傳承需求的朋友，這是個很實用的功能。

初生嬰兒獎賞

受保人孩子出生，且保單生效超過10個月，富衛就會直接支付20000港幣作為新生兒獎勵。一胎二胎都能享受，一個受保人最多獎勵一次。

特別適合新婚夫妻或準父母用來儲蓄育兒費用。

結論：不同需求，不同選擇

最后，我來給大家做個總結。

升級后的盈聚天下II在市場上不再是小透明了。

5年交核心數據一句話記住："15年IRR 5%、20年IRR 6%、25年IRR 6.5%"——6年回本追平宏摯傳承（市場最快），25年到達6.5%（市場最快）。

盈聚天下II值不值得買？當然可以。

但保險就是承諾，承諾的內容很重要，做出承諾的公司更加重要。

富衛成立于2013年，相比友邦、安盛、宏利等百年老店，市場認可度和穩定性稍遜。如果你信任富衛，不會因為品牌知名度不及傳統巨頭而在保單分紅有波動時產生信任危機，盈聚天下II無論是從收益、提領、分紅實現率等方面考慮，都沒有任何問題。

但如果你求穩妥，喜歡大保司的產品，友邦、安盛、永明的旗艦產品可能更適合。

畢竟，如今港險限高，各家保險公司若干年后的收益上限都是6.5%。是25年到達還是30年到達，只要差距不顯著，對比的意義不是很大。

這種情況下，環宇盈活、盛利II等大保險公司的產品由于還有品牌加持，具有天然的優勢。2025年內地理財產品業績基準跌破2%，對比港險長期6.5%的收益，差距確實明顯。但選擇哪款產品，還是要看你自己的需求和風險偏好。

大賀說點心里話

說了這么多對比數據，其實買港險最重要的不是選哪款產品，而是怎么買、通過什么渠道買。同樣的產品，渠道不同，成本可能差出一大截。