158家港險通宵扒完只剩15家：友邦、安達誰更值？90%的公司根本不用看

你好，我是大賀。

說實話，我當初也是一頭霧水。

2024年內地訪客赴港投保新增保費628億港元，同比增長6.5%——越來越多人跟我一樣，開始把目光投向香港保險。

但真正動手研究的時候，我傻眼了：香港保險業監管局官網白紙黑字寫著，截至2025年6月30日，香港共有158家授權保險公司。

158家？這讓我怎么選？

后來我花了整整一個通宵，把這158家公司的背景全扒了一遍。今天把我的篩選過程和結論分享出來，希望我的經驗能幫到你。

158家保司，水有多深？

先看一組數據，這是香港保監局官網的截圖：

158家保險公司，乍一看挺嚇人。但仔細看分類：

• 經營一般業務：85間


• 經營長期業務：51間


• 經營綜合業務：19間


• 經營特定目的業務：3間

這里面的門道可大了。

我當初不懂，以為158家都是我們能買的。后來才發現，很多公司壓根不是做人壽儲蓄險的——有的專做財產險、貨運險，有的只服務特定企業，跟咱們普通人沒半毛錢關系。

更坑的是，同一品牌下可能登記了好幾個辦事處，本質上是同一家公司。還有些公司雖然在香港注冊，但主要經營地址不在香港，或者業務根本不面向大陸客戶。

這些坑我都踩過。當時我差點被一家名字很洋氣的公司吸引，結果一查，人家根本不接大陸客戶的單。

所以第一步，就是把這些"假選項"全部剔除。

我的篩選標準，全部公開

后來我是這么選的——

第一刀：砍掉不相關的業務類型

特定目的的保險公司、一般業務的保險公司，都不符合儲蓄險、年金險的需求，直接篩掉。

咱們買港險，圖的是長期儲蓄增值、養老規劃、財富傳承，這些需求對應的是"長期業務"和"綜合業務"的保司。

一刀下去，85+3=88家直接出局。

第二刀：砍掉"掛名"的公司

剩下的70家里，還有很多水分：

• 同一集團下的不同法人實體，本質上算同一家


• 注冊在香港但實際經營在其他地區的


• 不對大陸客戶開放業務的

這些我一家家查了官網、打了客服電話，又砍掉一大半。

第三刀：看硬指標

剩下的30多家，才是真正的"候選池"。但30多家也不少，還得繼續篩。

我不是專家，但我做過功課。最后鎖定了三個核心指標：

1. 公司背景：成立多久？總部在哪？股東是誰？


2. 償付能力：保險公司賠付能力的硬指標，越高越安全


3. 信用評級：標普、穆迪、惠譽三大機構的評分，代表國際資本市場對這家公司的認可度

按這三個標準，我最后篩出了15家相對靠譜的保司。

百年老店：時間驗證的靠譜

先說五家國際老牌保司，這些是經過百年時間驗證的"老字號"。

友邦 AIA

• 成立1919年，106年歷史


• 香港業務從1931年開始，深耕94年


• 總部就在香港，是少數真正"香港本土"的國際保司


• 償付能力257%，標普AA-、穆迪Aa2、惠譽AA，評級拉滿


• 投資策略偏穩健，**76%**固收類、**24%**權益類

友邦在亞太區壽險、高凈值客戶服務方面表現出色，客戶服務口碑很好，產品靈活性也強。

我身邊買港險的朋友，選友邦的最多。

安盛 AXA

• 成立1817年，208年歷史——比清朝嘉慶年間還早


• 總部在法國，香港業務1995年開始


• 償付能力216%，標普AA-、穆迪Aa3、惠譽AA


• 固定收益占74%，全球分散配置

安盛在全球投資視野、資產管理專業度方面表現突出，畢竟是歐洲最大的保險集團之一。

宏利 Manulife

• 成立1887年，138年歷史


• 香港業務從1897年開始，128年——比很多國家的歷史都長


• 總部加拿大，償付能力229%，標普AA-


• 投資風格偏保守，**79.5%**固收類

宏利還是香港強積金市場的領導者，在保障與儲蓄結合的產品設計上很有一套。

保誠 Prudential

• 成立1848年，177年歷史


• 總部英國，香港業務1964年開始


• 償付能力280%，是五家里最高的


• 投資策略比較激進，**70%**權益類（股票為主）、**30%**固收類

保誠側重亞洲市場，在財富保障與傳承規劃方面口碑不錯。

永明 SunLife

• 成立1865年，160年歷史


• 香港業務從1892年開始，133年


• 總部加拿大，償付能力200%+，標普AA


• **75%**固定收益，**97%**的固定收益評級為投資級別——穩得一批

永明在教育金、養老金規劃等長期儲蓄產品方面有特色。

這五家有個共同點：都經歷過兩次世界大戰、多次金融危機，還活得好好的。

時間是最好的篩選器。

國資背景：另一種安全感

有些朋友跟我說："國際大牌是厲害，但我還是更信任國資背景的。"

理解。這幾家可以看看：

中銀人壽 BOC Life

• 成立1998年，背靠中銀集團


• 償付能力210%+，標普A、穆迪A1、惠譽A


• 在銀保渠道、穩健儲蓄、多貨幣轉換、財富傳承方面有優勢

中銀的優勢是渠道廣、服務網點多，適合習慣銀行服務的客戶。

太保香港 CPIC

• 太平洋保險的香港分公司


• 2021年才正式開展香港業務，比較新


• 償付能力256%，標普A、穆迪A3


• 在跨境保險、企業員工福利方面有優勢

國壽海外 ChinaLife

• 中國人壽的海外分支


• 1984年就開始香港業務，41年了


• 償付能力208%，標普A、穆迪A1、惠譽A


• 在服務中資企業海外員工、跨境家族財富傳承方面有優勢

國壽海外的特點是跟內地國壽有協同，適合在內地有保單、想做跨境配置的客戶。

太平香港 ChinaTaiping

• 成立1929年，96年歷史


• 2015年開始香港業務


• 償付能力282%，標普A、惠譽A


• 在跨境保險服務、高凈值客戶綜合財富規劃方面有優勢

這四家國資背景的保司，雖然國際評級比不上友邦、安盛這些老牌，但勝在"根正苗紅"，有些客戶就是覺得踏實。

中堅力量：別只盯著大牌

這個坑我踩過——當初只盯著友邦、保誠這些大牌看，差點錯過一些性價比很高的選擇。

后來我發現，有些"中堅力量"保司，產品反而更有競爭力。

忠意 Generali

• 意大利老牌保司，1975年成立，香港業務44年


• 償付能力210%，穆迪A3、惠譽A


• 在高凈值客戶定制化財富管理方案方面有優勢

富衛 FWD

• 2013年成立，是李澤楷旗下的保司


• 雖然年輕，但償付能力290%，穆迪A3、惠譽A


• 在數字化保險服務、創新產品設計方面滿足年輕客戶群體需求有優勢

富衛的APP體驗在香港保司里算頂級的，年輕人可能會喜歡。

萬通 YFLife

• 母公司1851年成立，174年歷史，香港業務50年


• 償付能力240%+，惠譽A-


• 本地市場深耕，產品貼合香港居民儲蓄與保障需求

立橋人壽 WellLinkLife

• 2010年成立，總部澳門


• 償付能力314%+，標普AA——這個評級很亮眼


• 在中小客戶個性化儲蓄產品方面有潛力

立橋的短期儲蓄產品，收益很能打。

周大福人壽 CTFLife

• 周大福集團旗下


• 償付能力337%，穆迪A3、惠譽A-


• 在珠寶行業相關客戶及家庭財富管理服務方面有特色

安達人壽 ChubbLife

• 總部瑞士蘇黎世


• 償付能力436%——15家里最高的


• 標普AA、穆迪Aa3


• 在再保險支持下的創新產品開發方面有潛力

安達的年金產品，確定性很強，后面會講到。

這些"中堅力量"保司，有的償付能力比大牌還高，有的產品收益更有競爭力。

別只盯著大牌看，容易錯過好東西。

產品實測：數據說話

保司選好了，產品怎么選？

我把市面上主流的儲蓄險、年金險都測了一遍，按不同需求分類推薦：

儲蓄險

鎖定短期收益：立橋人壽「智選儲蓄保」

• 一次性交清保費


• 最快2年保證回本


• 5年保證單利4.48%

現在銀行5年期大額存單都下架了，3年期利率才1.5%-1.75%。相比之下，立橋這款5年**4.48%**的保證收益，確定性拉滿。

適合5年左右沒有用錢需求、追求資產增值的朋友。

鎖定前/中期收益：宏利「宏摯傳承」

• 6年預期回本


• 9年復利4%


• 14年復利5.85%，本金翻倍


• 21年復利6%，本金翻3倍

宏利「宏摯傳承」前20年收益表現亮眼，適合追求前/中期資產規劃的朋友。

而且宏利這家公司深耕香港100多年，實力和口碑都在線。

追求長線高收益：友邦「環宇盈活」

• 10年復利3.47%


• 20年復利5.67%


• 30年復利6.5%

友邦分紅實現率全港第一，長期持有下來，收益和穩定性都很有保障。

追求穩定現金流：永明「萬年青星河尊享2」

• 保證13年回本


• 長線保證收益率1%

永明「萬年青星河尊享2」回本速度、保證收益表現突出，適合有現金流需求并追求穩定的朋友。各種現金流提取方式下，整體的賬戶預期余額表現都很亮眼。

年金險

即買即派息：太保「鑫相伴終身年金」

• 買完當年就能開始領錢


• 保證派息率2.5%


• 第5年起周年紅利0.8%，綜合派息率3.3%


• 第8年保證現金價值+已領年金覆蓋總保費，實現"回本"


• 長線收益率5.55%

適合年紀偏大、當下就有養老需求，又想實現資產增值的朋友。

養老均衡：安達「安心退休年金」

以60歲投保、5年繳費、65歲領取為例：

• 每年保證領總保費4.47%


• 領到100歲，保證領取占總派息70%


• 非保證分紅不超30%

高保證、低分紅，確定性強。橫向對比很均衡，普適性最強。

適合還比較年輕、打算規劃未來養老并追求養老確定、均衡的朋友。

靈活養老：萬通「多元終身年金」

• 需等到55歲或保單存滿10年才能派息


• 轉年金前保底利息2%、實際4%，相當于一個萬能險


• 提供12種年金權益選擇


• 支持部分轉年金

靈活性拉滿。 適合比較年輕、規劃未來養老，同時看重養老規劃靈活性、有特定養老需求的朋友。

大賀說點心里話

保司怎么選、產品怎么配，今天都講清楚了。

但說實話，選對保司和產品只是第一步——怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更深。