友邦「盈御3」：被吹成"穩健之王"的港險，3年逆勢加息背后藏著什么？

你好，我是大賀。

兩個孩子的媽媽，大寶現在在香港讀書。說實話，當初決定給孩子配置港險教育金的時候，我也糾結了很久。

2025年美國藤校學費突破9萬美元/年，4年本科400萬人民幣起步——這個數字我反復算了好幾遍，越算越焦慮。

最近刷到一條消息：友邦**「盈御3」又加息了，這已經是2023年以來的第三次**上調。

市場都在跌，它卻在漲？我當時也是這么糾結的：這產品到底靠不靠譜？今天就用我這幾年踩過的坑、做過的功課，給大家掰扯清楚。

買港險最怕什么？分紅兌現不了

孩子的事不能馬虎。

我當初最怕的就是這個——保險公司畫的餅很大，20年后能不能吃到嘴里？

畢竟孩子留學的錢，不是說"預期收益"就能交學費的，得是實打實到賬的錢。

我踩過的坑你別再踩：有些產品宣傳時IRR寫得漂亮，結果分紅實現率只有60%、70%，等于打了六七折。

所以我選產品第一件事，就是扒分紅實現率。

友邦這塊確實讓我放心——

2024年最新數據：熱銷產品總現金價值比率全部達到100%。不是"接近"，是"全部達到"。

更讓我意外的是，「盈御多元貨幣計劃」這個系列，連續3年總現金價值比率都是100%。

你可能會說，3年太短了。

那我再告訴你一個數據：友邦運作超過10年的分紅險，有57款之多。這些"老產品"的終期紅利分紅實現率高達 97.6%。

能把十幾年前賣出去的產品，分紅兌現到97.6%，這個"信用"是真金白銀堆出來的。

友邦的分紅實現率穩且真實，已經成為多數客戶朋友對友邦的共同認知。這不是我說的，是我這幾年接觸的港險圈子里，大家的普遍評價。

市場動蕩，收益還能穩嗎？

2025年的市場，說實話挺讓人心慌的。

美聯儲降息、人民幣匯率波動、全球股市震蕩……每次看新聞都忍不住想：我買的保險，收益還能穩住嗎？

然后8月1日，友邦發了個公告，讓我挺意外的——逆市上調預期分紅。

市場波動加劇，「盈御3」卻逆勢上調收益。而且這已經是2023年以來的第三次上調了。

別人都在降預期、調低分紅，它反而往上加？

我特意去看了它的投資策略，發現了一個關鍵點：債券固收類型不低于25%、增長型不超過75%。

翻譯成大白話就是：至少四分之一的錢放在穩穩的債券里，最多四分之三去博增長。

大部分儲蓄險為了收益好看，增長型資產恨不得拉到80%、90%。友邦這個配置，明顯是"穩"字當頭。

對我們這種給孩子存教育金的家長來說，穩比高更重要。畢竟孩子18歲要用錢的時候，不能說"不好意思今年市場不好，學費再等等"。

保險公司會不會倒？看友邦的家底

我當初還有個擔心：保險公司會不會倒？

畢竟教育金一存就是十幾二十年，萬一保險公司出問題怎么辦？

后來我專門去查了友邦的財報，這下心里有底了。

截至2025年6月30日，友邦集團總資產規模已達3280億美元，換算成人民幣大概2.3萬億。這個體量，在全球保險公司里都是頭部的存在。

更讓我安心的是它的投資結構：

• 總投資2733億美元


• 69%投向固收（政府債券、公司債券為主）


• 固收類資產中，70%以上投資期限超過10年

這說明什么？友邦的錢不是拿去炒股、搞高風險投資的，而是老老實實買長期債券，賺穩定的利息。

逆勢加息這一舉措背后，體現了友邦強大的投資實力和穩健的分紅政策。有這樣的"家底"兜著，我給孩子存的教育金，心里踏實多了。

長期持有，收益到底有多少？

說完了"穩不穩"，再來算算"賺多少"。

我給你算算這筆賬，以5萬美金×5年交為例（總投入25萬美金）：

回本速度：

• 預期第8年回本


• 第18年保證回本（"保證"意味著最差情況下也能回本）

收益增長：

• 第20年：現金價值66.8萬美金，是本金的 2.6倍，IRR 5.6%


• 第30年：現金價值130萬美金，是本金的 5.2倍，IRR 6.05%


• 第47年：達到 6.5% 的收益峰值

我當時看到這個數據，第一反應是：前期好像不太亮眼啊？

確實，這樣的收益表現在港險市場屬于中規中矩，前期收益表現一般，但長線收益韌性強，穩健增值。

換個角度想：孩子現在5歲，我存教育金，等他18歲上大學剛好13年，20歲出國讀研15年，25歲讀完博士20年……

20年翻2.6倍，30年翻5.2倍——這個復利效果，跑贏通脹綽綽有余，而且是"穩穩地"跑贏。

現在留學費用年年漲，2025年美國藤校學費都快突破10萬美元/年了。普林斯頓、哈佛、斯坦福這些名校，年度就讀總費用逼近10萬美元關口；加州伯克利州外學生年費用都到了89,106美元。

用港險提前儲備教育金，利用復利增值對沖學費漲幅，這筆賬我算過，比把錢放銀行存定期劃算太多了。

想提領怎么辦？靈活度夠嗎？

有朋友問我：萬一孩子中途要用錢怎么辦？比如高中就想送出去讀書？

這個問題我也研究過。先說結論：「盈御3」的動態收益率前期表現一般，越往后，韌勁就越凸顯，更專注長線收益。

什么意思呢？看這張提領對比圖：

以"5/20/16"提領方案為例（5萬美金×5年交，第20年開始每年提取總保費的16%，即4萬美元）——

前期提領的話，「盈御3」確實不是最優選。但如果你能持有到第50年、第70年、第80年，它的賬戶余額反而后來居上。

這就是我說的"韌勁"：短跑不是最快的，但長跑耐力十足。

那如果我確實需要中期靈活度呢？剛好友邦今年出了個新品「環宇盈活」，中期收益更亮眼。

所以我的建議是：

• 已經投了「盈御3」的：不用退保換新品，長期持有更劃算


• 想兼顧短期提領的：可以"盈御3 + 環宇盈活"搭配，既有長期壓艙石，又有中期靈活度

這也是我自己的配置思路——大頭放「盈御3」穩著，小部分放「環宇盈活」靈活用。

傳承給下一代，手續麻煩嗎？

最后說說傳承。

我身邊有朋友擔心：買了保險，以后孩子去不同國家留學怎么辦？傳給孫輩麻煩不麻煩？

「盈御3」這幾個功能，確實解決了我的顧慮。

1. 9種貨幣轉換

美元、港幣、人民幣、英鎊、歐元、加元、澳元、新加坡元、澳門元——9種貨幣隨時切換。

大寶在香港讀書用港幣，以后如果去英國讀研就換英鎊，去美國就換美元。全球留學成本高企，可以根據孩子留學目的地靈活切換幣種，對沖匯率風險。

2. 無限次更改受保人

從我→孩子→孫輩，保單價值持續增值，一張保單真的可以"富三代"。

3. 保單拆分

自第3個保單周年日起（或繳費期滿后），每年可以申請分拆保單一次。比如我兩個孩子，以后可以把一張保單拆成兩份，一人一份，真正做到"零損耗傳承"。

還有個細節讓我很感動：新增"精神無行為能力代領人"功能。萬一我以后老了、糊涂了，提前指定的代領人可以幫我處理保單，確保孩子的教育金不受影響。

這些功能不僅為保單提供更多確定性，也讓持有過程更加安心便捷，真正實現"投保無憂、持有省心"。

結論：穩健型客戶的最優解

說了這么多，總結一下。

「盈御3」適合什么人？

• 穩健型投資者：風險偏好較低，看重資金安全；偏好穩定可預期的收益；能夠長期持有，不追求短期高收益


• 友邦品牌忠誠客戶：認可友邦的品牌價值和服務質量，看重保險公司的長期穩定性


• 長期財富規劃者：投資視野20年以上，以財富保值增值為主要目標

如果您正在尋找一款省心、穩健、可靠的長期儲蓄工具，「盈御3」絕對值得您的重點考慮。

早買早安心。尤其是給孩子存教育金這件事，時間就是最大的杠桿——越早開始，復利越可觀。

大賀說點心里話

選產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。我當年要是早知道這些，能省下不少錢。