忠意啟航創富（卓越版）：前20年收益吊打全場，但有個致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大賀。

3年前我買港險的時候，市面上還沒有忠意這款產品。如果當時有，我會選它嗎？

說實話，看完數據后我陷入了沉思。

保單前25年預期收益市場第一，20年IRR 6.24%直接翻3倍。這成績單，放在任何一個儲蓄險橫評里都是炸場級別的存在。

但買之前我最擔心的是：收益這么猛，會不會有什么坑？

今天就從一個老客戶的角度，幫你把這款"短期收益之王"扒個底朝天。

保費回贈+收益雙殺：5年繳才是王道

當初我也糾結了很久——到底選2年繳還是5年繳？

現在回頭看，5年繳才是這款產品的正確打開方式。

為什么？看完這張保費回贈表你就明白了：

2年繳的回贈門檻極高：年交保費20萬美元以下只有2%，要達到5%得年交100萬美元以上。

說白了，這是給超高凈值客戶準備的。

但5年繳就完全不一樣了——無門檻18%起步，而且是保費次年回贈，相當于第二年就能拿回一大筆錢。

具體來看：

• 年交5萬美元以下：**18%**回贈


• 5萬-10萬美元：**20%**回贈


• 10萬-20萬美元：**22%**回贈


• 20萬美元以上：**25%**回贈

算上這個實實在在的優惠后，收益差距就出來了：

• 2年繳（2%回贈）：第10年預期IRR 4.89%，第20年6.17%


• 5年繳（18%回贈）：第10年預期IRR 4.25%，第20年6.38%

你沒看錯，雖然5年繳前10年收益略低，但拉長到20年，反而比2年繳高出0.21個百分點。

更關鍵的是，5年繳年交保費壓力更小，普通中產完全夠得著。

如果讓我重新選一次，我肯定推薦5年繳——不僅門檻低，長期收益還更香。

市場橫評：前20年的統治力有多強？

光說自己好沒用，得拉出來跟同行比一比。

先看2年繳的戰況：

2年繳+現行折扣的情況下：

• 第10年預期IRR 5.03%——支持2年繳產品中排名第一


• 第20年預期IRR 6.24%——收益直接翻3倍


• 第25年依然保持領先

再看5年繳的表現：

5年繳+現行折扣的情況下：

• 第15-20年預期收益市場第一


• 第10年和第25年也能保持前三

給你們分享一下我的真實感受：這種前期收益優勢，在港險市場里確實少見。

大部分儲蓄險都是"前期熬一熬，后期慢慢漲"，但忠意這款直接把收益曲線往前拉了一大截。

不過，有一點必須提前說清楚——第30年開始，長期收益基本掉出第一梯隊。

這款產品的特點非常鮮明：就是主打前20年高收益。如果你的投資周期是30年、40年甚至更長，它可能不是最優選擇。

致命短板：提領即虧的真相

聊完優點，該說說讓我最糾結的地方了。

買之前我最擔心的是：如果中途需要用錢怎么辦？

翻完產品說明書，我發現了一個隱藏的大坑——提領即虧。

先看產品結構：

忠意啟航創富（卓越版）只有兩個賬戶：保證收益 + 終期紅利（非保證）。

關鍵在這句話："終期紅利于保單退保（全部或部份退保）或保單終止時支付"。

翻譯成人話就是：你不退保，紅利就一直鎖在里面；你一旦部分提領，終期紅利就會被按比例扣減。

這意味著什么？看這張566提領對比表就清楚了：

以"5年交，年交5萬美元，第6年起每年提取總保費6%"為例：

差距不是一般的大——到第50年，忠意的剩余價值只有永明的三分之一。

紅利結構失衡，提領后收益斷崖式下跌。過早領取，終期紅利將被透支嚴重，保單后期增值潛力被大大削弱。

還有一點需要注意：只支持美元保單，沒有貨幣轉換功能。

2025年美元資產配置的邏輯正在發生變化，高盛和民生證券的研究都指出，非美投資者持有約22萬億美元美國資產，配置邏輯正在轉變。

在這個背景下，只能綁定美元這一特點，需要你自己權衡。

背后靠山：忠意集團實力解碼

說完產品，得聊聊背后的保險公司。

當初我也糾結了很久——忠意在香港不算主流保司，靠不靠譜？

深挖之后發現，這家公司最大的特點就是有錢。

香港忠意是意大利忠利保險集團的子公司，這個集團什么來頭？

• 創立于1831年，快200年歷史，是意大利第一的保險集團


• 資產管理規模6.9萬億港元（8630億歐元），比很多國家的GDP還高


• 業務遍布全球50多個國家，87000名員工服務7100萬客戶


• 2024年保費總收入超952億歐元，經營業績73億歐元


• 償付能力比率210%，遠超監管要求

更重要的是，它常年上榜"全球九大，大而不能倒的保險公司"。

買保險最怕什么？保司跑路。但忠意這種體量，基本不用擔心這個問題。

再看分紅實現率：

忠意過往分紅實現率均在100%或以上，穩定性極強。

以豐盛稅悅保延期年金為例：

• 2021年生效保單：分紅實現率102%


• 2022年生效保單：分紅實現率104%

說實話，這個成績單讓我對它的短期高收益更有信心了。畢竟承諾的收益能兌現，才是真本事。

投資邏輯：為什么能做到短期高收益？

很多人看到"前20年收益第一"就心動了，但沒搞明白背后的邏輯。

給你們分享一下我的真實感受：收益高不是魔法，是投資策略決定的。

先看忠意的資產配置框架：

• 固定收入資產（債券等）：20%-100%


• 非固定收入資產（股票等）：0%-80%

這個區間給了忠意很大的動態調整空間。

再看具體執行：

• 保單初始期：固收類資產占比60%，非固收類40%


• 保單后期：非固收類資產逐漸從40%增長到80%

翻譯成人話就是：前期穩扎穩打，后期加大權益類配置博取更高收益。

這種策略的好處是什么？忠意做了一個數據回測：

按照啟航創富（卓越版）的目標投資組合，20年間資產增長約3.8倍，內部回報率約6.43%。

這個回測結果和產品宣傳的收益基本吻合，說明不是在畫大餅。

有效的策略確實更容易穿越周期——前期固收打底保本，后期權益加倉增值，兼具安全性和成長性。

不過這也解釋了為什么第30年后收益會掉隊：當其他產品的權益配置開始發力時，忠意的增長曲線已經趨于平緩了。

結論：誰該買？誰該繞道？

聊了這么多，最后幫你做個決策。

適合買的人：

忠意啟航創富（卓越版）支持2年或5年交，對追求前20年高收益、計劃10-20年不動本金的中產及以上客戶來說，可能是"最優解"。

關鍵詞是：純儲蓄、中期理財、到期一次性取出。

比如你有一筆錢，計劃15年后給孩子出國留學用，中途不會挪用。那這款產品的短期收益紅利，你能完整吃到。

或者你就是想做一筆中期美元資產配置，不追求終身提領，到期落袋為安。那它確實是目前市場上收益最能打的選擇之一。

不適合買的人：

如果你打算短期內就開始領錢、一直領到終身，想用作教育金按年提取、養老金按月提取——繞道。

永明萬年青、萬通富饒千秋這類適合提領的產品更適合你。

還有一點：如果你對美元資產有顧慮，或者希望未來能靈活轉換貨幣，這款產品也不太合適——它只支持美元，沒有貨幣轉換功能。

如果讓我重新選一次，我會怎么做？

我會把它當作資產配置的一部分——專門用來做中期美元儲蓄，享受前20年的收益紅利。但不會把所有雞蛋放在這一個籃子里。

大賀說點心里話

產品好不好是一回事，怎么買、能省多少錢是另一回事。

很多人不知道的是，同一款產品，不同渠道買，成本差距可能超乎你想象。