永明萬年青星河尊享II深度測評：養老金踩坑指南，90%中產都忽略了這4個指標

你好，我是大賀。

最近有個數據讓我特別揪心：中國家庭房產占比接近七成，金融資產不到20%。

這意味著什么？當房價下跌30%，你那150萬的首付可能直接蒸發。

更扎心的是，2025年前10個月全國法拍房成交金額同比暴跌22.5%，銀行直供房甚至打到4折拋售——房子想變現？沒那么容易。

雞蛋不能放一個籃子里，這道理誰都懂。

但真正做到資產多元化的家庭有多少？申萬宏源的數據顯示，達標中產家庭43.2%配置了海外資產，而未達標家庭只有5.6%。差距就在這里。

我做港險9年，見過太多中產家庭把全部身家壓在房子上，等到需要養老金的時候，才發現房子賣不動、租金覆蓋不了開銷。

所以今天我想聊聊，如果你手里有一筆錢想做養老規劃，怎么選一款真正讓人安心的產品。

答案是永明**「萬年青星河尊享II」**。

養老金第一要務：安全

挑選養老金，是一個決策成本極高的事情。

這筆錢可能要陪你20年、30年甚至更久，容不得半點閃失。所以我的第一原則很簡單：把錢交給靠譜的大公司。

香港保險市場上，友邦、安盛、宏利、保誠、永明這幾家，都屬于國際知名品牌。歷史悠久、資產規模大、償付能力強，只要是這些好公司的產品，基本上不會有什么安全問題。

但問題來了：都是大公司，產品差異在哪？

很多人只看收益率，覺得誰的數字高就買誰。這是個誤區。

養老金規劃，我更看重的是"安全感"——這個安全感不是虛的，而是可以用具體指標量化的。

接下來我會從四個維度拆解，為什么永明萬年青星河尊享II是養老規劃的最優解。

第一層安全：保證回本期

什么是保證回本期？就是你交的錢，保證能拿回來的最早時間點。

這個指標為什么重要？因為它代表的是"最壞情況下"的底線。萬一保險公司投資失利，萬一分紅沒達預期，至少你的本金是安全的。

我拉了一張對比表，數據很直觀：

以5年繳費為例：

• 永明萬年青星河尊享II：13年保證回本


• 宏利宏摯傳承：18年


• 友邦環宇盈活/盈御3：18年


• 保誠信守明天：18年


• 安盛摯匯：25年

差距一目了然。永明比友邦、宏利、保誠快了整整5年，比安盛快了12年。

這意味著什么？如果你45歲投保，永明58歲就能保證回本，而安盛要等到70歲。

對于養老規劃來說，越早鎖定本金安全，心里越踏實。保證回本時間越早，說明產品的收益穩定性越好，投保人自然更安心。

這是我選養老金的第一道篩選標準。

第二層安全：復歸紅利不可回撤

很多人買分紅險，只盯著"預期收益"看，卻忽略了一個關鍵問題：這個收益，保險公司能不能反悔？

香港主流儲蓄險的分紅由兩部分構成：復歸紅利和終期紅利。

我打個比方你就懂了：

• 復歸紅利像房租，每年發給你，一旦到手就是你的，保險公司不能回撤


• 終期紅利像房價，只有退保時才結算，中途保險公司可以調整甚至撤回

所以復歸紅利占比高的產品，穩定性就更強，更適合做養老金。

看這張圖：

• 永明萬年青星河尊享II：復歸紅利占比 22.76%


• 友邦環球盈活：8.00%


• 宏利宏華傳承：0%

沒看錯，宏利的復歸紅利占比是0%，意味著所有分紅都是"終期紅利"，全靠退保時才能拿到，中途全是"畫餅"。

而永明的**22.76%**意味著什么？每年有接近四分之一的收益是"落袋為安"的，保險公司想反悔也反悔不了。

資產配置是穿越周期的唯一方法，而穿越周期的前提是——你的錢不能在中途被"收回去"。

第三層安全：保證部分占比高

除了復歸紅利，還有一個指標容易被忽略：保證部分占比。

永明萬年青星河尊享II的保證收益有1%，而其他產品普遍只有0.5%。別小看這0.5%的差距，長期復利下來，差的可不是一點半點。

更關鍵的是，當你開始提領養老金之后，賬戶里剩余的錢，有多少是"保證"的？

以5年交、第15年起每年提取12%為例：

• 永明：剩余金額中保證部分占比 23%


• 其他產品：平均只有 18%

這5個百分點的差距意味著什么？

如果你中途不想領了，想退保拿錢，永明能確定給你的錢更多。如果遇上經濟危機、保險公司投資失利，永明的"保底"更厚實。

保證部分占比高，讓我覺得很安心。這不是玄學，是實打實的數據支撐。

第四層安全：賬戶余額充足不斷供

養老金最怕什么？領著領著，錢沒了。

所以我特別關注一個指標：在同樣的提領規則下，賬戶里還能剩多少錢？

以566提取為例（5年交，年交6萬美元，第6年起每年提取總保費6%）：

到第100年，永明萬年青星河尊享II賬戶余額3473萬美元。

再看567提取（每年提取7%，提領壓力更大）：

• 永明：第100年賬戶余額 1647萬美元


• 宏利：僅 496萬美元

差了3倍多。

錢越多，越有兜底的底氣。哪怕遇上金融危機，哪怕保險公司某一年投資失敗，賬戶里的錢足夠厚，該領的養老金就不會斷。

這就是我說的"終極安全感"。

驚喜加分：靈活提領，適應人生變數

人生充滿變數，誰也不知道10年后、20年后會發生什么。所以養老金的提領方式，越靈活越好。

永明萬年青星河尊享II在這方面做得非常出色。無論是255提取（2年交，第5年起每年提取5%），還是5108提取（第10年起每年提取8%），各種提領密碼都能玩得轉。

255提取下，永明第100年賬戶余額2025萬美元。

5108提取下，永明第100年賬戶余額3082萬美元。

在每個月領一樣的錢的情況下，永明萬年青星河尊享II賬戶里剩的錢是最多的。

這意味著什么？

• 年紀大了生病住院，可支配的大額支出更多


• 活得越久，賬戶余額越多，可以留給孩子


• 最關鍵的是，一輩子都有錢拿，不用擔心"領空了"

安全的錢和增長的錢要分開放。養老金這筆錢，就應該放在最安全、最靈活的地方。

結論：安心養老，永明是最優解

說句實話，單純對比總收益，永明比不過宏利、友邦和保誠。

但養老金規劃，我從來不只看收益。

香港儲蓄險目前復利可達6.5%，這個收益水平在全球低利率環境下已經非常優秀。

但問題是：這個收益你能不能穩穩拿到手？

用儲蓄險規劃養老，表現最好的產品就是永明萬年青星河尊享II。

理由我已經說得很清楚了：

1. 保證回本期最短：13年，比同行快5-12年


2. 復歸紅利占比高：22.76%，落袋為安的錢更多


3. 保證部分占比高：23%，退保也有底


4. 賬戶余額最充足：同樣提領規則下，剩的錢最多，不怕斷供


5. 提領方式靈活：各種密碼都能玩，適應人生變數

永明在提取同樣金額情況下賬戶里剩余現價最多，產品結構更安全，公司也很靠譜。

美元資產是家庭的壓艙石。如果你正在考慮資產多元化，想給自己配置一份安心的養老金，永明萬年青星河尊享II值得認真研究。

大賀說點心里話

產品選對了只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道可能比產品本身還重要。