保誠信守明天：被吹成"收益王"的港險，我扒了3個月發現這些真相

你好，我是大賀。

作為兩個娃的媽，我太懂那種半夜刷到留學費用帖子時的焦慮了。

就在上個月，我幫一位客戶做教育金規劃時，她把手機遞給我看——2025-2026學年，普林斯頓、哈佛、斯坦福的一年就讀總費用已經逼近10萬美元。

加州伯克利州外學生年費用89,106美元，斯坦福學費又漲了5.5%。

"大賀，我兒子才5歲，等他18歲出國，這學費得漲成什么樣？"

這個問題，我自己也問過自己。

所以當**保誠「信守明天」**收益上調的消息傳來時，我第一反應不是興奮，而是警惕——市場上吹得越響的產品，越要仔細扒一扒。

畢竟，大家在選擇產品的時候，"適配性"很重要。

今天這篇文章，我會從收益、貨幣轉換、紅利結構、傳承功能、公司實力五個維度，把「信守明天」和市場上的主流產品做一次全面對比。

咱們來拆解一下，這款產品到底值不值得買。

收益對比：誰是中長期收益王？

先說大家最關心的——收益。

保誠「信守明天」這次收益上調后，直接坐穩"中期理財收益王"的寶座。

具體數據是這樣的：

• 15年預期IRR達5%


• 25年預期IRR高達6.35%


• 28年預期IRR可達6.5%，全港最高

這組數據意味著什么？

假設你現在給5歲的孩子存一筆教育金，15年后孩子正好20歲，讀大學或研究生。5%的年化收益，意味著你的本金差不多翻了一倍。

再來看市場橫向對比：

第10年，保誠「信守明天」僅次于友邦的新品。

但從第15年之后，「信守明天」的收益就開始持續領先，把其他產品甩在身后。

收益調整后的保誠「信守明天」，不僅中短期回報極具競爭力，長期回報也很亮眼，在港險市場上處于領先地位。

對于教育金規劃來說，15-25年正好覆蓋孩子從小學到研究生畢業的關鍵階段。這個區間的收益領先，實際意義非常大。

貨幣轉換對比：真轉換vs假轉換

第二個對比維度，是貨幣轉換功能。

為什么這個功能對教育金規劃特別重要？

因為你現在可能還不確定孩子將來去哪個國家留學。美國、英國、加拿大、澳大利亞……不同國家用不同貨幣。如果保單只能鎖定一種貨幣，等孩子確定留學方向時，你可能要承擔匯率波動的風險。

「信守明天」支持6種貨幣轉換——美元、港元、人民幣、澳元、加元、英鎊。

而且，第3個保單周年日起就可以不限次數轉換保單貨幣。

但這里有個關鍵細節，很多人沒注意——

轉換后未來回報率與原有計劃下的相同貨幣一樣。

市場上有些產品也號稱支持貨幣轉換，但轉換后，你拿到的是新版本產品的回報率，而不是你原來投保時的回報率。如果新版本收益下調了，你就虧了。

「信守明天」的貨幣轉換是"真轉換"——轉換后，保單條款和回報率都保持不變，只是換了一種計價貨幣。

這對于留學規劃來說太重要了。

比如你現在買的是美元保單，10年后孩子決定去英國讀書，你可以直接把保單轉成英鎊計價，鎖定英鎊資產，不用擔心美元兌英鎊的匯率波動。

紅利結構對比：單紅利vs雙紅利

第三個對比維度，是紅利結構。

這個維度可能有點專業，但我盡量用大白話解釋。

港險儲蓄險的收益分兩部分：保證收益和非保證收益（也就是分紅）。分紅又分兩種結構：

• 單一終期紅利：分紅只在退保或身故時才能拿到，中途提取會影響未來收益


• 雙重紅利（歸原紅利+終期紅利）：歸原紅利一旦公布就鎖定，可以提前提取

「信守明天」采用的是雙重紅利結構。

新增歸原紅利，形成歸原+終期紅利的雙重紅利結構。歸原紅利一旦公布即鎖定，并累積在保單中。

全新雙重紅利結構，更好提升提取能力，杜絕分紅回調風險。

而且，「信守明天」支持**"567"提取**，做到早提取不斷單。

我自己就是這么規劃的——孩子讀高中時，可能需要一筆錢上國際學?；騾⒓酉男ｍ椖?；讀大學時需要學費；讀研究生時又需要一筆錢。

雙重紅利結構讓我可以分階段提取，不用擔心一次提取后影響剩余本金的增值。

相比之下，像雋F這種只有終期紅利的產品，再加上保誠投資風格偏進取，本身就是要做好波動預期，及長期持有的規劃。如果你中途需要提取，可能會面臨分紅回調的風險。

傳承功能對比：自主傳承的獨特價值

第四個對比維度，是傳承功能。

可能有人會問：我買教育金，為什么要關心傳承？

別讓學費成為孩子的天花板——這句話我經常跟客戶說。

但更進一步想，如果有一天我們不在了，孩子的教育怎么辦？

「信守明天」在傳承功能上下了很大功夫。

它提供4種身故賠償支付選擇：一筆過、分期支付、組合支付、自主傳承。

其中**"自主傳承"是市場首創**——你可以預先指定不同的身故賠償百分比，結合每月分期+經歷特定人生事件時支付。

新增人生事件觸發條件包括：非自愿性失業、離婚、買入住宅物業、更改主要居住城市。

這個設計太貼心了。

比如你可以設定：孩子大學畢業時支付20%，結婚時支付30%，買房時支付50%。萬一孩子中途失業或離婚，也能觸發一筆支付，幫助他們度過難關。

另外，第5個保單周年日起可設置自動提取現金價值。

你可以定時、定額、指定收款人，打造類似年金的穩定現金流。收款人可以是家人，也可以是雇員，甚至慈善機構。

「信守明天」的優勢，不止于收益高，更在于它實現了增值與傳承的完美平衡，解決了很多家庭的痛點。

作為兩個娃的媽，我太懂這種需求了——我們不僅要幫孩子存夠教育金，還要確保這筆錢能按我們的意愿傳遞下去，不會因為意外而中斷。

公司實力對比：保誠的長期分紅實績

第五個對比維度，也是我花時間最多的——公司實力。

這幾年，保誠紅利回撤的事情鬧得沸沸揚揚，確實有不少爭議。我身邊也有客戶問我："大賀，保誠的分紅靠譜嗎？"

我的回答是：單拉一年出來評價保司投資水平，是有失偏頗的。

如果拉長持有周期來看，保誠的幾款中長期存續產品實際表現，基本都能重新回到預期的增值路徑。

這張圖展示了保誠三類產品的實際表現：

• 中期儲蓄產品（8年繳15年期滿）：15年平均年度化實際回報率5.44%，15年實際總回報率185%


• 長期儲蓄產品（整付保費）：22年平均年度化實際回報率8.32%，22年實際總回報率580%


• 長期儲蓄及人壽產品（10年繳費期）：29年平均年度化實際回報率6.06%，29年實際總回報率429%

這些都是實打實的歷史數據，不是演示數據。

再來看保誠的最新財報。從保誠公布的2024年年報來看，保誠依然展現出強勁的活力，在香港市場的表現亮眼，業績甚至呈現出斷層式領先。

幾個關鍵數據：

• 保誠總投資資產達1600億美元，同比增加81億美元


• 全年新業務利潤達30.78億美元，同比增長11%，創下新紀錄


• 有效保險及資產管理業務的經營自由盈余為26.42億美元

再來看保誠的投資風格。

2024年，保誠的資產配置是這樣的：

• 債券類資產占比45.7%（主權債券22.6%，公司債券22.8%）


• 權益類資產占比50.3%，顯著高于行業平均水平

權益類投資占比過高，在帶來更高投資收入的同時，也可能帶來較大的收益波動性。

這也是為什么保誠某些年份分紅會回調的原因。

但換個角度看，這也意味著保誠更適合長期主義者。如果你的投資期限是15-25年，短期波動對你的影響其實很小。

最后看一組數據，這是我覺得最有說服力的：

保誠在長達20年的分紅收益披露數據顯示，產品平均回報率高達5%-6%：

• 「理想人生」定期儲蓄保障計劃A：20年實際平均年化回報率6.18%


• 「更美好」保障計劃B：6.75%


• 子女培育多儲蓄計劃C：6.32%

這些都是20年前投保的客戶，實際拿到的回報。

長期來看，保誠這家老牌保司，與其他同行在投資能力上的差距不會過于懸殊。短期的波動也不能就此判定未來會持續低迷。

而且，「信守明天」的雙重紅利結構，讓提領后更靈活，對本金損耗更小，也大大降低了分紅回調風險。這和雋F那種純終期紅利產品是完全不同的。

收益明細補充：上調前后對比

為了讓對比更清晰，我再補充一組詳細數據。

以5年繳的美元保單為例，首45年預期回報全面上調，預期現價增長幅度**1.5%-8%**不等。

假設繳付保費總額50,000美元，上調后的收益是這樣的：

保單前40年的收益提升明顯，中短期回報超亮眼！

對于教育金規劃來說，20年預期總現金價值138,567美元，IRR 5.81%，意味著你投入的5萬美元，20年后變成近14萬美元。

這筆錢夠干什么？

按照2025年的美國大學費用，差不多夠孩子讀一年半的本科。如果算上這20年學費的上漲，至少也能覆蓋一年的費用。

當然，如果你投入更多，收益也會相應放大。

結論：對比之后，答案清晰

寫到這里，我想做一個總結。

通過收益、貨幣轉換、紅利結構、傳承功能、公司實力五個維度的對比，「信守明天」的優勢已經很清晰了：

1. 收益領先：15年5%，25年6.35%，28年6.5%全港最高


2. 真貨幣轉換：6種貨幣自由切換，轉換后回報率不變


3. 雙重紅利：歸原紅利鎖定收益，支持靈活提取


4. 自主傳承：4種支付方式，人生事件觸發，解決傳承痛點


5. 公司實力：20年實際分紅5%-6%，長期兌付能力經過驗證

無論是想穩健增值，還是做長遠資產規劃，保誠「信守明天」都能滿足需求。

對既想要中長期高收益，又想為孩子留一筆錢的家庭來說，這款產品幾乎找不到短板。

當然，我也要提醒一點：保誠的投資風格偏進取，短期可能有波動。

如果你是那種看到分紅回調就焦慮得睡不著覺的人，可能需要做好心理準備，或者考慮其他更穩健的產品。

但如果你和我一樣，是一個長期主義者，愿意用15-25年的時間換取更高的回報，那「信守明天」值得認真考慮。

大賀說點心里話

這篇文章寫了5000多字，但還有一件事我沒說——怎么買最劃算。

同樣一款產品，不同渠道買，成本可能差出一大截。這里面的信息差，比選產品本身更重要。