養老金缺口51萬億，沒人告訴你的太平洋「世代鑫享」養老真相

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

前幾天看到安聯發布的2025全球養老金報告，說全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，未來40年每年需要增加1萬億美元退休儲蓄才能填上這個窟窿。

這個數字太抽象了，我給你翻譯一下：到2050年，全球65歲以上人口將從8.57億激增至15.78億——錢不夠分，人越來越多。

養老這事，越早越輕松。今天這篇文章，我想和你聊聊，普通人到底該怎么提前準備。

理財收益越來越低，你的錢正在"縮水"

先說個扎心的事實。

你有沒有發現，這幾年不管是銀行理財、國債還是保險，收益率都在往下掉？

原因很簡單：內地保險大部分資金投向固定收益類資產，如國債、企業債等。這些資產的收益率，這幾年是肉眼可見地往下走。

說白了，內地保險安全性高但功能僵化，收益有"隱形天花板"。

你把錢放進去，確實安全。但想靠它跑贏通脹？難。想靠它攢夠養老錢？更難。

別指望一份養老金能過好日子。今年博鰲論壇上，郭樹清都在建議大幅提高基本養老保險基金的市場化委托投資比例——連國家層面都意識到，光靠現有的模式不夠了。

那普通人怎么辦？等退休了再想就晚了。

有一種選擇叫：把錢放到全球市場

這時候就得說說香港保險了。

香港作為國際金融中心，保險公司能夠投資全球多個市場，包括股票、債券、房地產等多種資產類別。

什么意思呢？你買一份港險，相當于間接參與全球資產配置，享受美元資產的穩定性和增值潛力。

我給你看一組數據：

港險公司的政府債券總規模879億美元，2024年中國大陸占45%，泰國18%，美國11%。政府機構債券總規模144億美元，A評級占44%，平均評級A+。

看到沒？這不是把雞蛋放在一個籃子里，而是分散在全球多個優質市場。

內地險企想追上港險的收益？說實話，在投資范圍、資產全球化配置這些先天條件上，差距太大了。

我自己也是這么規劃的——養老錢，得放到能跟上全球增長的地方。

同樣36萬，30年后差一套房首付

說了這么多，到底差多少錢？

我用太平洋**「世代鑫享」**和內地新產品做個對比，你一看就明白。

投保條件：30歲女性，36萬人民幣，5年繳。

先看預期收益差距：

• 第10年：「世代鑫享」預期收益比內地產品高出 9.3萬元


• 第20年：高出 85萬元


• 第30年：高出 201萬元

投入同樣的錢，30年后差距就是一套房的首付。

再看長期復利：「世代鑫享」預期復利最高5%，內地新產品預期復利3.28%。

別小看這**1.7%**的差距。復利這東西，時間越長，差距越恐怖。

這不是"多賺一點"，而是"徹底拉開財富差距"。

30年后的自己會感謝現在的你——但前提是，你現在得做對選擇。

高收益靠譜嗎？看這兩個關鍵指標

我知道你在想什么：收益這么高，真能拿到嗎？會不會是畫餅？

這個問題問得好。香港分紅險預期收益高，核心要看分紅實現率的可持續性。

先說內地：分紅險受政策影響大，很多產品近年實現率只有30%-60%。

也就是說，計劃書上寫的收益，你可能只能拿到三到六成。

再看香港：主流保險公司近10年實現率普遍在90%以上，還有分紅平滑機制。

什么是分紅平滑機制？簡單說就是：市場好的時候，保險公司會留一部分收益作為"蓄水池"；市場差的時候，再從池子里拿錢補貼你。這樣一來，你拿到的分紅就不會大起大落。

看這張表：就算把香港分紅險的實現率打六折，它的收益依然比內地的"滿格表現"還高。

這就是底氣。

你可能會說，萬一港險公司也出問題呢？我只能說，香港保險監管非常嚴格，而且這些數據是過去10年的真實表現，不是預測。

當然，未來沒人能打包票。但從概率上講，90%以上的實現率，比30%-60%靠譜太多了。

不只是賺錢：港險還能幫你做什么

很多人買港險只盯著收益看，其實它的價值遠不止于此。

第一，跨代傳承。

香港儲蓄險實現"自己可用、子女可領、后代可續"的跨代靈活性。

你買了這份保險，自己可以領錢養老；如果用不完，可以轉給子女繼續領；子女用不完，還能傳給孫輩。這不是一份保險，更像是一個**"迷你家族信托"**。

第二，多幣種靈活轉換。

香港儲蓄險偏向"資產配置 + 迷你信托"，保證收益低但潛在回報更高，支持多幣種靈活轉換。

你可以選美元保單，也可以選人民幣保單。將來孩子要出國留學、海外置業，直接用美元，省去換匯的麻煩和匯率損失。

第三，產品創新多。

香港有IUL（指數型萬能壽險）等創新產品，能滿足不同人群的需求。不像內地產品同質化嚴重，在香港你總能找到適合自己的那一款。

養老規劃這事，不只是存錢，還得想清楚：錢怎么用、怎么傳、怎么保值。港險能幫你一次性解決這些問題。

行動指南：選對產品才是關鍵

說了這么多，你可能想問：那我該買哪款？

沒有最好的產品，只有最適合的選擇。我根據不同需求，給你幾個方向：

如果你求穩，追求確定性：

可以考慮友邦的產品。友邦是港險的"老大哥"，歷史悠久，分紅實現率穩定，適合風險偏好低的朋友。

如果你想穩中求進，收益和穩定都要：

可以選宏利和安盛的產品。這兩家的收益表現很不錯，穩定性也不用擔心。

我見過不少客戶，一開始擔心收益太高不靠譜，后來看了宏利和安盛的歷史數據，心里就踏實了。

如果你想做提領打算，看重靈活理財：

永明的產品不容錯過。永明在提領設計上做得很細，適合那些打算邊存邊取、用保險當"現金流工具"的朋友。

這張表是目前在售的香港旗艦儲蓄險產品對比，大家可以參考。

最后多說一句：

今年博鰲論壇上提到，基本養老保險覆蓋近11億人，但個人養老金等第三支柱總額僅約8萬億元。什么意思？國家兜底的那部分，只能?；?；想過得好，得靠自己。

更扎心的是，上海城鄉居民基礎養老金達1490元/月，而廣西、云南等地區僅為全國最低標準143元。

地區差異這么大，你在哪里退休，直接決定你能拿多少錢。

所以，養老規劃這事，真的不能等。越早開始，壓力越小，選擇越多。

大賀說點心里話

寫到這里，你應該對港險有了基本的認知。但說實話，知道和做到之間，還差一個關鍵步驟——怎么買最劃算。