國壽「萬里優悠」：保證派息4%寫進合同，但有個前提99%的人不知道

你好，我是大賀。

2025年1月1日，延遲退休政策正式落地。

這意味著什么？

60后要多干3年，70后要多干5年，80后……還不知道要多干多少年。

更扎心的是，就算你熬到退休，養老金替代率只有45%。

也就是說，退休后你的收入會直接「腰斬」。

今天我要聊的這款產品，恰好戳中了這個痛點。

但我必須先說清楚：它不是萬能藥，甚至對很多人來說根本不適合。

低利率時代，你的錢正在「隱形縮水」

先說個扎心的現實。

2024年末，中國60歲以上人口首次突破3億，占全國人口22%。

安聯《2025年全球養老金報告》顯示，全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，而中國的養老金替代率僅45%，遠低于55%的國際警戒線。

什么意思？

假設你現在月薪2萬，退休后每月只能拿9000塊。

房貸還完了嗎？孩子成家了嗎？醫療費怎么辦？

更讓人焦慮的是，你手里的錢正在「隱形縮水」。

銀行存款利率一路下行，3年期定存已經跌破2%。余額寶收益不到1.5%。國債搶都搶不到。

在內地低利率、優質資產荒蔓延的大背景下，找一份能寫進合同的長期剛性承諾，其稀缺價值不言而喻。

我幫你算一筆賬：

如果你今年35歲，距離退休還有28年（按延遲退休政策）。

這28年里，你需要找到一種方式，確保退休后每年有一筆「雷打不動」的錢到賬。

不是可能有，不是預期有，而是確定有。

養老這件事，越早規劃越從容。

別等退休了才發現錢不夠花。

「確定性」才是這個時代最稀缺的資產

在不確定的世界里，確定性就是最大的奢侈。

這話聽起來像雞湯，但你仔細想想：

• 股票能確定漲嗎？不能。


• 房價能確定漲嗎？不能。


• 銀行利率能確定不降嗎？不能。

那什么能確定？

白紙黑字寫進合同里的東西。

2026年開年，**中國人壽（海外）**推出了一款開門紅產品——「萬里優悠」。

它最大的賣點就兩個字：確定。

保證派息4%，寫進合同。

剛性兌現26年，無論市場如何波動。

這意味著什么？

從第5年開始，每年都會有一筆錢準時到賬。不是「預期」到賬，不是「如果市場好就」到賬，而是合同約定必須到賬。

「央企實力背書+保證派息4%」，堪稱「低風險偏好者的終極答案」。

但問題來了：憑什么相信這個承諾？

畢竟，市場上打著「保證」旗號的產品多了去了，真正能兌現的有幾個？

這就要說到「萬里優悠」背后的那座「靠山」了。

央企背書：這份承諾憑什么可信

我做港險這么多年，見過太多客戶問同一個問題：

「你說得天花亂墜，萬一保險公司倒了怎么辦？」

這個擔心很正常。

所以我從來不會只看產品本身，而是先看誰在背后兜底。

國壽（海外）是中國人壽境外唯一的全資子公司，由財政部和社保基金直接控股。

你沒看錯——財政部持股90%，全國社保基金理事會持股10%。

這不是普通的「國企」，這是正兒八經的「央企中的央企」。

再看評級：

• 穆迪評級 A1


• 標普評級 A


• 償付充足率 208%

什么概念？

償付充足率100%是監管紅線，**208%**意味著哪怕極端情況下，它也有足夠的錢賠給你。

但光有「爹」還不夠，關鍵是這個「爹」會不會理財。

國壽（海外）的投資規模達4151.37億港元，布局全球近50個國家和地區。

更重要的是，它的投資風格極其穩健——90%以上的債券投資都是投資級債券，固收類資產占比高。

用大白話說：不追求暴利，只求穩贏。

這種投資理念，恰恰適配當下多變的市場環境。

而且，它依托的都是全球頂尖的投資機構：貝萊德、摩根大通、高盛、KKR、黑石、景順……

這些機構管理著全球數萬億美元的資產，有成熟的風控體系和投資能力。

根據2025年上半年最新的標準保費非銀數據，國壽海外排名第三，市場份額7.9%。

這說明什么？說明市場用腳投票，越來越多的人選擇信任它。

國壽海外的「國資背景+全球布局」，讓「萬里優悠」的收益和安全都有「硬核兜底」。

確定性，是養老規劃的第一要素。

而這份確定性，不是靠嘴說的，是靠背后的實力撐起來的。

100萬美金實測：26年每年到賬多少錢

說了這么多，你可能還是沒概念：這個產品到底能拿多少錢？

我幫你算一筆賬。

以100萬美金、5年預繳為例：

預繳利率3.5%，預繳總保費約97.1萬美元。

從第5年到第30年，每年保證領取38,800美元。

注意，這是保證領取，不是預期，不是如果，是白紙黑字寫在合同里的。

26年下來，你一共能拿到多少？

38,800 × 26 = 1,008,800美元

光是保證派發的部分，就已經超過了你的本金（97.1萬美元）。

更關鍵的是，這26年里，你的保單價值并沒有「歸零」。

第30年時，保單剩余價值還有145萬美元。

前30年，總領取+剩余現價=本金的2.5倍。

退休后每月能拿多少錢，這才是硬道理。

38,800美元一年，折合每月約3,233美元，按匯率7.3算，大概是23,600元人民幣。

這筆錢，夠不夠你的退休生活？

如果你現在35歲，5年預繳到40歲結束，從45歲開始每年領錢，一直領到70歲——剛好覆蓋你最需要現金流的那26年。

而且從第31年起，周年紅利還會接力派發38,800美元，直至終身。

分紅實現率：歷史數據會說話

你可能會問：保證的部分我信了，那「預期」的部分呢？會不會畫大餅？

這個問題問得好。

港險圈有個公開的「照妖鏡」——分紅實現率。

每年，香港保監局要求所有保險公司公布過往產品的分紅實現率。說白了，就是看你當年吹的牛，到底實現了多少。

國壽（海外）的表現如何？

過往所有終期紅利實現率都在100%及以上。

發售10年以上的保單，實現率基本沒有低于**80%**的。

這意味著什么？

意味著它不是那種「前面吹得天花亂墜，后面分紅打骨折」的公司。

分紅實現率表現堪稱「教科書級」。

為什么能做到？

因為它依托的是全球頂尖的投資機構——貝萊德、摩根、KKR、景順、黑石……

這些機構不是來「玩票」的，有成熟的風控體系和投資能力，管理著全球數萬億美元的資產。

而且，「萬里優悠」的「保證部分+周年紅利」占比高達63.13%。

這意味著你的收益里，絕大部分都是寫在合同里的「穩拿項」，只有一小部分依賴于市場表現。

這種設計，對于厭惡不確定性的人來說，簡直是「量身定制」。

理性看待：它不適合誰，適合誰

說了這么多好處，現在該潑點冷水了。

「萬里優悠」不是萬能藥，它有明確的「不適合人群」。

如果單純比拼二三十年后的內部回報率（IRR），「萬里優悠」的預期收益大約在**3%-4%**區間。

而市場上一些主打長期增值的英式分紅儲蓄險，預期IRR可達**6%**甚至更高。

單看這個數字，「萬里優悠」確實不占優勢。

但這并非缺點，而是其實現「高保證現金流」目標所必然伴隨的特性。

你不能既要「每年保證拿4%」，又要「長期IRR 6%以上」——魚和熊掌不可兼得。

所以，它不適合追求資產短期暴增的投資者。

如果你想要的是「5年翻倍」「10年財務自由」，那這款產品不適合你。

那它適合誰？

第一類：臨近退休、尋求養老金確定性補充的人士。

如果你是35+人群，未來20年正是退休生活過渡期。

一份從50多歲開始發放、持續到70多歲的兜底收入，能極大提升退休生活的安全感和品質。

第二類：極度厭惡波動、追求確定性的「現金流愛好者」。

對市場起伏感到焦慮，只相信每年按時到賬的真金白銀。

這份26年的保證契約，是安撫焦慮的最佳良藥。

第三類：需要配置低波動、高確定性「防守型」資產的高凈值人士。

在資產組合中，需要配置一部分「防守型」資產，以平衡整體風險。

「萬里優悠」正是此類資產的杰出代表。

開門紅限定：如何鎖定3.5%預繳利率

最后說說怎么買。

「萬里優悠」是2026年開門紅限定產品，先到先得，額滿即止。

現在投保，5年預繳可享**3.5%**保證優惠利率。

這個利率有多香？

以5萬美金×5交為例，年總保費25萬美元。

預繳模式下，實際保費只要23.3萬美元，直接省下16,346美元（約11萬人民幣）。

相當于首期保費打了個7折。更少的投入，獲得相同的保障。

根據2025年上半年最新數據，國壽海外在香港非銀保險公司中排名第三，標準保費78億元，市場份額7.9%。

這兩年的業績擴展速度很快，說明市場認可度在持續提升。

除了核心的現金流功能，「萬里優悠」還兼具以下傳承功能：

• 保單分拆


• 無限次轉換受保人


• 后備機制


• 身故賠償自選賠付方式

實現財富的定向分配、跨代延續、風險隔離、稅務籌劃和高效傳承。

優悠相伴，傳承無憂。

大賀說點心里話

說到底，養老規劃這件事，核心就一個字：早。

越早規劃，復利效應越強，心態越從容。

如果你也在考慮怎么補足養老缺口，或者想知道怎么用更少的錢鎖定同樣的保障，下面這張圖可能對你有用。