宏利「宏摯家傳承」：躺平2年后放大招，友邦環宇盈活慌了嗎？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近接了個客戶，想給剛出生的寶寶存一筆錢，等孩子18歲讀大學用。她問我：友邦和宏利，到底選誰？

說實話，這個問題我被問了不下一百遍。但這次，我的答案可能要變了——因為宏利終于出新品了。

2026港險市場：誰是真正的王者？

2026年一開年，香港各家保司可以說是花樣百出，新產品層出不窮。

做了這么多年，我發現一個規律：每年年初都是保司"卷"得最厲害的時候。友邦出了環宇盈活，永明出了萬年青星河尊享2，安盛盛利2也在持續發力。

但有一家保司，自從去年7月港險降息之后，卻遲遲沒有動靜。

說的就是宏利。

這個憑著「宏摯傳承」躺平了將近2年的"老干部"，終于肯出新品了——沒錯，就是現在被市場熱捧的「宏摯家傳承」。

拿到產品的一手資料之后，我就知道，這波完全就是沖著友邦環宇盈活來的。

港險市場的C位，怕是要換人了。到底是不是吹牛？咱們用數據說話。

第一輪PK：誰最快到達6.5%收益上限？

很多客戶問我：港險收益到底怎么看？

說白了就是兩個指標：一是能漲到多高，二是多快能漲到那個高度。

目前市場主流儲蓄險的收益上限都是6.5%復利，但誰能最快到達這個天花板，差距就大了。

咱們算一筆賬，以5年交費、年交6萬美元為例：

• 宏利家傳承：26年


• 保誠信守明天：28年


• 友邦環宇盈活：30年


• 安盛盛利2：30年


• 宏利宏摯傳承：47年


• 永明萬年青星河尊享2：50年

看到了嗎？宏利登頂6.5%的時間比友邦還要早3年，比自家老產品宏摯傳承更是快了21年。

這意味著什么？

如果你給剛出生的寶寶買，26年后孩子剛好26歲。這筆錢不管是用來讀研、創業還是買房首付，都已經在以6.5%的復利滾動了。

而友邦的產品，同樣的時間點，還在6.47%左右徘徊?？梢哉f是目前市場的最強者，這個評價不夸張。

第二輪PK：回本速度誰最快？

登頂速度快是一方面，但很多客戶更關心另一個問題：萬一中途急用錢，多久能不虧本？

這就涉及到兩個概念：預期回本期和保證回本期。

先看預期回本期（按預期收益計算）：

• 宏利宏摯傳承/家傳承：6年


• 友邦環宇盈活：7年


• 安盛盛利2：7年


• 永明萬年青星河尊享2：7年


• 保誠信守明天：8年

再看保證回本期（最差情況下也能回本）：

• 永明萬年青星河尊享2：13年


• 宏利家傳承：16年


• 保誠信守明天：18年


• 友邦環宇盈活：18年


• 宏利宏摯傳承：18年


• 安盛盛利2：25年

回本比較快，這是宏利家傳承的第二個優勢。

很多客戶問我：預期回本和保證回本，該看哪個？

我的建議是：如果你是保守型投資者，重點看保證回本期；如果你對保司的分紅實現有信心，可以參考預期回本期。

宏利的分紅實現率一直不錯，這個6年預期回本是有底氣的。

第三輪PK：宏利家傳承 vs 友邦環宇盈活

很多客戶在宏利和友邦之間糾結，這兩款產品確實是目前市場上最直接的競爭對手。

咱們來做個詳細對比。

收益走勢對比

從收益曲線來看，宏利的優勢期在前30年，友邦的優勢期在30年之后。

具體來說：

• 第10年：宏利39.8萬 vs 友邦39.5萬，宏利多3967美元


• 第20年：宏利83.2萬 vs 友邦81.2萬，宏利多19623美元


• 第27年：宏利145.4萬 vs 友邦143.6萬，宏利多17873美元


• 第30年：兩者基本持平，差距僅2美元

30年之后呢？友邦開始反超，但說實話，通過計算收益差值之后，發現30年之后兩款產品的區別并沒有很大。

第50年差9美元，第100年差215美元——這個差距對于總金額來說，可以忽略不計。

所以光看收益表現，宏利家傳承是要優于友邦的。

提領靈活性對比

這里要說一個很多人不知道的細節：友邦環宇盈活不支持567提取，而宏摯家傳承可以支持。

什么是567？就是5年繳費，第6年開始每年提領總保費的7%。這是一種比較激進的提領方式，對產品的現金流能力要求很高。

友邦在這個場景下會"斷單"，但宏利可以撐住。雖然總體表現也是平平，但至少不會斷。

如果你短期內沒有用錢需求，就想存一筆錢放在那里讓它滾，宏利家傳承和友邦環宇盈活的適配性是最高的。

至于選誰，這兩款產品各有特點，完全看個人偏好了。

第四輪PK：提領表現誰是王者？

說完優點，也要說說宏利家傳承的短板。

做了這么多年，我發現一個規律：收益高的產品，提領表現往往一般；提領表現好的產品，收益往往上不去。魚和熊掌，很難兼得。

宏利家傳承就是典型的"收益派"，它用提領表現來換取極致的收益表現。

咱們看最常見的566提領（5年繳費，第6年開始每年提領總保費的6%）：

前期提領，宏摯家傳承的表現不及自家產品宏摯傳承。這一點可能讓老客戶有點意外——新產品居然比老產品還弱？

后期提領，宏摯家傳承沒法撼動安盛盛利2和永明萬年青星河尊享2。這兩款才是真正的**"提領之王"**，如果你需要穩定的現金流，它們更適合你。

再看567極致提領場景：

從表中可以看到，第100年時：

• 安盛盛利2：1647.8萬


• 永明萬年青星河尊享2：1647.8萬


• 宏利宏摯家傳承：89.8萬

差距一目了然。

所以我前面也說了，這款產品的定位和友邦環宇盈活很像，都是**"收益優先型"**。

如果你有現金流規劃，比較推薦永明萬年青星河尊享2和安盛盛利2。

加分項對比：繳費靈活性與創新功能

除了收益表現，宏利家傳承在功能創新上，也讓我看到了保司的誠意。

繳費靈活性

宏摯家傳承支持整付、2年交、3年交和5年交，可以滿足不同朋友的資金需求。

咱們算一筆賬：

可以看到，無論哪個繳費期，預期回本時間基本都是市場最早，登頂6.5%時間都是市場最快。

如果你手頭有一筆閑錢，整付是最劃算的——3年就能預期回本，23年就能登頂6.5%。

創新功能一：靈活取

這個功能我覺得非常實用，尤其是對有跨境生活需求的家庭。

靈活取支持第三方支付和海外支付，可以直接轉到子女海外留學賬戶、海外置業賬戶。不用先轉到內地銀行卡再走購匯、跨境轉賬的流程。

很多客戶問我：孩子在美國讀書，每年學費怎么匯過去最方便？

以前的答案是：先提取到香港賬戶，再轉到內地，再購匯，再跨境轉賬。一圈下來，手續費不說，光是時間就要折騰好幾天。

現在有了"靈活取"，可以直接設定定期打款到孩子的海外賬戶。不管是學費、生活費還是租房費用，一鍵搞定。

而且不只是給自己或直系親屬，非直系親屬或者特定機構（比如養老社區、慈善機構）都可以設置。

創新功能二：摯易取

這個功能可以理解為**"親密付"**。

投保人可以把保單資金靈活調配給配偶、子女，而且是實時的。

比如孩子在海外遇到突發情況需要應急資金，或者配偶創業需要短期周轉，通過「摯易取」就能快速劃轉，不用等繁瑣的審批流程。

當然，為了風控，家人的提領上限是總現價的50%，投保人始終保持"掌控權"。

這兩個功能放在一起看，非常適合海外升學或者有移民規劃的家庭。

綜合評分：各產品適合什么人？

做了這么多年，我發現一個規律：沒有最好的產品，只有最適合你的產品。

咱們來做個總結。

宏利「宏摯家傳承」適合誰？

1. 
   

   長期傳承型客戶：如果你短期內沒有用錢需求，就想存一筆錢讓它滾，27年即可達到6.5%，是目前市場最快的。相比主流主打長期傳承的產品（環宇盈活），綜合收益更高。

   
   


2. 
   

   有跨境需求的家庭：靈活取、摯易取這兩個功能，對于有海外升學或移民規劃的家庭來說，簡直是剛需。

   
   


3. 
   

   給孩子存教育金的父母：美國TOP10私立大學學費20年持續上漲，斯坦福年費用達87,225美元，耶魯突破9萬美元大關，年漲幅3%-5%，遠超3.2%的消費者價格指數。普通儲蓄跑不贏學費漲幅，需要更高收益的儲蓄方案。港險27年達到6.5%復利，正好匹配孩子成長周期——0歲投保，27歲時孩子可能正在讀博或者剛工作，這筆錢可以成為人生第一桶金。

   
   

友邦「環宇盈活」適合誰？

如果你更看重品牌，或者更信任友邦的分紅實現能力，環宇盈活也是不錯的選擇。

30年后的收益和宏利基本持平，差距可以忽略不計。

安盛「盛利2」/ 永明「萬年青星河尊享2」適合誰？

如果你有現金流規劃，需要穩定的定期提領，這兩款才是真正的"提領之王"。

安盛盛利2和永明萬年青星河尊享2在567極致提領場景下，第100年余額是宏利的18倍以上。

宏利「宏摯傳承」適合誰？

如果你更看重前20年的收益表現，或者需要更強的前期提領能力，老產品宏摯傳承依然是無可撼動的市場第一。

新老產品可以互為補充，根據自己的需求組合配置。

回到開頭那個客戶的問題：給剛出生的寶寶存教育金，友邦和宏利選誰？

我的答案是：如果純粹看收益，選宏利家傳承；如果有提領需求，選安盛或永明；如果只認友邦這個牌子，環宇盈活也不差。

適合自己的，才是最劃算的。

大賀說點心里話

產品測評寫完了，但怎么買、從哪買，可能比選哪款更重要。

同樣的產品，不同渠道的成本差距，可能比產品之間的收益差距還大。