萬通「富饒萬家」：被稱為"養老神器"的港險，藏著一個99%的人不知道的機關

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險9年。今天聊一個讓我研究了很久的產品——萬通「富饒萬家」。

為什么要專門寫它？因為最近咨詢養老規劃的朋友越來越多，而他們問的問題，幾乎都指向同一個死結。

養老的終極恐懼：人還在，錢沒了

2025年1月1日，延遲退休政策正式落地。

男職工退休年齡從60歲逐步延到63歲，女職工從50/55歲延到55/58歲。這意味著什么？你要多干3-5年才能領養老金，但壽命卻在不斷延長。

更扎心的是另一組數據：中國城鎮職工養老金替代率只有45%。

說白了就是，你退休前月薪8000塊，退休后每月只能領3600塊。生活水平直接腰斬。

我跟你講實話，很多人以為養老規劃的核心問題是"沒存錢"。不是的。

真正可怕的是另外兩件事——

第一，存了錢，但不夠花。 通脹每年吃掉3%，你辛苦攢的100萬，20年后購買力可能只剩一半。

第二，人還在，錢沒了。 這事兒我見多了。有個客戶60歲退休，賬戶里200萬，每年提10萬養老。他以為能撐20年，結果活到85歲，賬戶早就清零了。后面十幾年怎么辦？

普通儲蓄險老了想用錢，只能做部分退保。這有個致命隱患：萬一你活得太久，賬戶里的錢被提光了，你就徹底裸奔了。

這才是養老規劃的終極恐懼。

傳統方案的困境：既要又要的兩難

在給客戶做養老規劃時，我常聽到一種很真實的"既要又要"：

"我現在還年輕，希望能買儲蓄分紅險，因為收益高，能利滾利抗通脹。"

"但我又擔心，等我60歲退休那天，萬一趕上金融危機，分紅不達標，我的養老金是不是就縮水了？那時候我更想要年金險那種雷打不動的安全感。"

這就是典型的兩難困境——前期要"進攻"（高收益），后期要"防守"（穩現金流）。

過去怎么解決？只能買兩張保單搭配。年輕時買一份分紅險博增值，快退休時再買一份年金險鎖現金流。

但問題來了：兩張保單意味著兩份手續費、兩套管理成本，而且中間的銜接時機很難把握。萬一分紅險退保時正好趕上市場低谷，前面賺的全吐回去。

很多人不知道的是，這個困境的本質其實是"長壽風險"。

你不知道自己能活多久，所以不敢把錢一次性轉成年金（怕早死虧了），又不敢一直放在分紅險里（怕晚死錢不夠）。

有沒有一張保單，能同時解決這兩個問題？

破局者登場：一張保單的「雙面膠」設計

萬通（YF Life）推出的萬通「富饒萬家」，就是為了解決這個死結而設計的。

它有一個核心機制，叫做**"年金轉換"**——你可以在任何時候，把賬戶里積累的錢全部或部分轉換成終身年金。

注意，這不是簡單的"提取"，而是身份的轉換。

一旦轉換，這筆錢就脫離了市場波動，變成保險公司100%剛性兌付的養老金?；疃嗑?，領多久，雷打不動。

這是這款產品真正的"殺手锏"，也是它被稱為"養老神器"的核心原因。

它把分紅險的爆發力和年金險的穩定性，完美縫合在了一起。

更厲害的是，它提供了全港獨家、多達12種年金領取方式：

• 怕通脹？選"遞增終身年金"，每兩年自動漲5%


• 夫妻養老？選"聯合終身年金"，一張保單保兩個人


• 怕生病？自帶"危疾雙倍年金"，確診后60個月領雙倍

不管你的養老需求多復雜，它都能給你量身定制。

前半程：讓復利替你「印鈔」

先別談養老，我們先看它作為一款理財產品的硬指標。

如果把它僅僅當成一款儲蓄分紅險，它的數據依然能打到讓人害怕。

給你算筆賬——以40歲女性，5年繳費、年繳3萬美元為例，總投入15萬美元：

• 第7年：預期回本，資金占用的心理負擔極小


• 第30年：賬戶價值翻5.8倍，復利回報觸頂6.5%

這是市面第一梯隊的水準，也是萬通目前增值最快的產品。

但很多人怕分紅險是"紙上富貴"——預期收益寫得漂亮，到時候不達標怎么辦？

萬通很聰明，它設計了極高的**"復歸紅利"**占比。

在前20年，復歸紅利占非保證部分的比例高達45%。

復歸紅利是什么意思？就是一旦公布就鎖定，不會被市場收回。

換句話說，近一半賺到的錢直接鎖死在你賬戶里，無論后面市場怎么跌，這部分錢都穩如泰山。這就是"落袋為安"的設計哲學。

后半程：一鍵鎖定終身「鐵飯碗」

我們拿40歲的中產王姐舉例。她想給自己存一筆高質量的養老金。

方案：年交3萬美元，交5年，總投入15萬美元。

階段一：讓子彈飛（40-60歲）

這20年里，王姐不用管它，賬戶在里面利滾利。

階段二：落袋為安（60歲）

60歲退休時，王姐不想再承受任何風險，于是行使【年金轉換權】。一旦轉換，這筆錢就脫離了市場波動。

• 每年雷打不動領?。?.38萬美元（約17萬人民幣）


• 領到90歲：累計領取73.76萬美元

活多久，領多久，雷打不動。

如果王姐是和老公一起規劃養老呢？聯合終身年金是最動人的選項——一方先走后，另一方還能繼續領2/3，直到百年歸老。

如果不幸確診特定重疾或嚴重認知障礙呢？重疾加倍條款啟動，養老金翻倍發放，連發5年。把護工費都覆蓋了。

這就是完美的閉環： 年輕時利用分紅險的高預期去博取資產增值，年老時利用年金險的確定性去鎖定終身現金流。

不需要買兩張單，不需要做復雜的對沖，一張【富饒萬家】全部搞定。

誰在為你的養老金兜底

看到這里，很多朋友可能會心里犯嘀咕：

"這產品聽起來很美，但萬通是個什么公司？它憑什么敢承諾終身剛兌？"

這事兒我必須好好說說。因為在香港保險圈，萬通有個外號，叫**"年金王"**。

先說血統

萬通保險的前身，是擁有160多年歷史的美國萬通（MassMutual）的亞洲分部。

MassMutual是美國著名的互助保險公司，以穩健和年金業務著稱。香港萬通完美繼承了美式年金的精算基因。

這也是為什么全香港只有它能設計出"12種年金轉換"這種高難度產品的原因——因為它的精算團隊本來就是干這個的。

再說靠山

現在的萬通背靠云鋒金融集團（馬云的公司）。這是一個典型的"金融科技+百年保險"的組合，就好比給一輛底盤扎實的老牌豪車裝上了最先進的發動機。

然后說資產管理

萬通**90%的固收資產由霸菱（Barings）**打理。

霸菱是什么來頭？成立于1762年，資產管理規模4566億美元，是中國社保基金在海外投資的御用合作機構之一。

沒錯，你的社保養老金在海外怎么投資，就是霸菱這樣的機構在操盤。

香港強積金、澳門央積金，背后都有霸菱在操盤。買萬通，本質上就是搭上了"國家隊同款"的諾亞方舟。

最后說評級

萬通擁有惠譽國際（Fitch Ratings）A- 財務實力評級。

這意味著它的償付能力極強，在應對極端經濟環境時，依然有足夠的資本兌付客戶的養老金。

在玩養老金這件事上，萬通是真正的"宗師級"玩家。它在香港年金市場的占有率一度接近50%。

所以，買萬通，本質上是買了一份"美式年金的血統"+"頂級資本的加持"。 對于追求極致功能性的中產來說，它是那個"懂行的人"才會選的低調實力派。

給未來的自己留條后路

2025博鰲論壇上，郭樹清說了一句話："年輕人不養老嗎？要考慮長遠。"

全球養老金儲蓄缺口約51萬億美元，未來40年每年需增加1萬億美元退休儲蓄。這不是危言聳聽，這是正在發生的事實。

如果你是30-50歲的中產，想利用復利儲備養老金，又擔心未來市場波動，希望退休后的收入是100%確定的——

那么，全港目前沒有第二款產品比**萬通「富饒萬家」**更適合你。

它既給了你"變富"的機會（高分紅），又給了你"保底"的權利（年金轉換）。這不是二選一，而是"我全都要"。

給未來的自己，留條后路。

大賀說點心里話

產品好不好是一回事，怎么買、能不能省錢是另一回事。很多人不知道的是，同一款產品，不同渠道的成本差距可能超乎你想象。