四大行存200萬就能拿7%？這個"國家養老金"的坑，我必須給你說清楚

各位，最近有人拿著一張現金價值表跟我說，去香港買某款儲蓄險，年化7%，每年能拿14萬，本金還不動。

聽起來像不像理財神話？

我直說吧——這是嚴重夸大收益的誤導性說法。

"7%利息"是怎么算出來的？

我仔細研究了這款產品的現金價值表，把數據拉出來給你們看。

以40萬/年、連交5年、合計200萬保費的方案為例，按比例推算關鍵節點的賬戶價值大概是這樣的：

看到這組數據，問題就出來了。

第5年剛交完200萬，賬戶里只有170萬左右。

你存進去200萬，賬面上直接少了30萬。銷售說的"本金躺著增值隨時可取"，前幾年根本不成立。

每年14萬，真實IRR算出來是多少？

說"7%利息"，這個說法在保險產品里根本站不住腳。保險不是銀行存款，它的收益率要用**IRR（內部收益率）**來算，跟"利率"完全是兩回事。

200萬分5年投入，聲稱每年領取14萬，終身。

我算了一下：

• 如果活到80歲（投保30年），IRR大約在**3.8%-4.2%**之間


• 如果活到90歲（投保40年），IRR能到4.5%左右


• 要把IRR做到7%，你大概需要活到120歲以上

所以那個"7%"是怎么來的？大概率是拿某一年的賬戶增長幅度，按單利算出來的，跟實際到手收益完全不是一回事。

這種算法，營銷PPT里很好看，算清楚以后就不是那么回事了。

"國家養老金"這個說法，能不能別亂說

這是香港的私人商業保險產品。

"國家都在安利""國家法律合同""三重把關"——這些話混在一起，很容易讓人誤以為這是跟社保、國家養老金掛鉤的官方產品。

它不是。

它是一款香港保險公司發行的儲蓄型保險，受香港保監局監管，跟內地社保體系沒有任何關系。

產品本身不一定差，但用這種方式包裝，就已經在誤導你了。

客觀說：這類產品適合誰？

我不是說香港儲蓄險不能買。

對于以下情況，這類產品確實有一定價值：

• 有美元/港幣配置需求的（部分港險支持外幣計價，抗匯率風險）


• 想做超長期資產傳承的（幾十年復利，確實有意思）


• 資產量大、需要做隔離的高凈值人群

但如果你是沖著"7%穩定利息"去的，勸你先把那個數字從腦子里清掉。3.5%-4.5%的IRR，才是更接近真實的預期。

還有一點：這類產品前期退保損失極大，至少要持有10年以上才值得考慮。如果你的錢在5年內可能有用，絕對不能進這類產品。

最后說一句

200萬是一筆大錢。

在做決定之前，把現金價值表的每一行數字摳出來，老老實實算IRR，比聽銷售說"7%穩賺"要靠譜得多。

具體是哪款產品，因為平臺限制不方便直接說，感興趣的可以來聊，我幫你核算一遍真實收益。

#港險 #年金險 #儲蓄 #養老 #理財

大賀說點心里話

做了10年保險，見過太多人因為信息差踩坑。我的原則很簡單：不收你一分錢，只說大實話。 有問題隨時來聊。