忠意啟航創富(卓越版)：前20年收益吊打全場，但有個致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

3年前我買港險的時候，市面上還沒有這款產品。

如果當時有，我會選它嗎？

今天從一個老客戶的角度，給你們分享一下我的真實感受——忠意「啟航創富(卓越版)」到底值不值得買。

短期收益賽道殺出一匹黑馬

當初我也糾結了很久，港險儲蓄險產品那么多，到底選哪個？

現在回頭看，如果你追求的是短期收益，忠意這款產品確實是個狠角色。

保單前25年預期收益市場第一。

2年繳+現行折扣的情況下，20年預期IRR能達到6.24%，相當于收益直接翻3倍。

產品特點非常鮮明，就是主打前20年高收益。

這在港險市場里屬于差異化打法。

不跟你卷長期，就專注把中短期收益做到極致。

優勢拆解：保費回贈+收益雙殺

買之前我最擔心的是保費壓力。

畢竟一次性拿出一大筆錢，心里還是有點慌的。

忠意這款產品在這方面做得很友好，特別是5年繳費方案，無門檻優惠18%起步。

而且是保費次年回贈，相當于第二年就能拿到真金白銀。

具體的回贈比例是這樣的：

2年繳保費回贈：

• 年交保費<20萬美元：2%


• 20萬-50萬美元：3%


• 50萬-100萬美元：4%


• ≥100萬美元：5%

5年繳保費回贈：

• 年交保費<5萬美元：18%


• 5萬-10萬美元：20%


• 10萬-20萬美元：22%


• ≥20萬美元：25%

算上回贈后的收益情況：

• 2年繳（2%回贈）：第10年預期IRR 4.89%，第20年6.17%


• 5年繳（18%回贈）：第10年預期IRR 4.25%，第20年6.38%

如果讓我重新選一次，我會推薦5年繳。

不僅年交保費壓力更小，在大力度的保費回贈加持下，長期收益表現更出色。

市場橫評：前20年統治力有多強？

光說自己好沒用，得跟競品比一比才有說服力。

以2年繳+現行折扣為例，對比市場上其他熱門儲蓄險：

10年預期IRR 5.03%——在支持2年繳的產品中排名第一。

再看5年繳+現行折扣的表現：

保單第15-20年，預期收益市場第一。

第10年和第25年也能保持在前三名。

前期收益優勢非常明顯，這一點毋庸置疑。

但有一點必須說清楚：第30年開始，長期收益基本掉出第一梯隊。

這不是缺點，是產品定位——它就不是為長期持有設計的。

致命短板：提領即虧的真相

現在說說這款產品最大的問題。

也是我認為99%的人不知道的坑。

忠意「啟航創富(卓越版)」的紅利結構很特殊：只有保證收益+終期紅利（非保證）兩個賬戶。

關鍵在于終期紅利的支付規則——只有在保單退保（全部或部份退保）或保單終止（如受保人身故、保單失效或保單到期）時才支付。

這意味著什么？

紅利結構失衡，提領后收益斷崖式下跌。

過早領取，終期紅利將被透支嚴重。

保單后期增值潛力被大大削弱。

我用一個經典的566提領場景來演示（5年交，年交5萬美元，第6年起每年提取總保費的6%）：

看到沒？

忠意啟航創富（卓越版）提領后的剩余價值跟其他產品相比，差距不是一般的大。

第50年的時候，有些產品剩余價值能到130-140萬美元，而忠意只有53萬美元左右。

另外還有一點需要注意：只支持美元保單，沒有貨幣轉換功能。

2025年以來，美元資產配置的邏輯正在發生變化。

高盛和民生證券的研究都指出，美元正遭遇結構性貶值壓力。

非美投資者持有約22萬億美元美國資產，配置邏輯正在轉變。

花旗甚至把中國股票評級上調至"增持"，恒生科技指數跑贏納斯達克。

在這個背景下，只能配置美元的產品，靈活性確實受限。

背后靠山：忠意集團實力解碼

產品有短板，但保司實力不容忽視。

香港忠意是意大利忠利保險集團的子公司。

忠意集團創于1831年，是意大利第一的保險集團，也是全球最大的保險及資產管理企業之一。

最大的特點就是有錢——資產管理規模高達6.9萬億港元（8630億歐元）。

2024年集團的保費總收入超過952億歐元。

償付能力比率210%，常年上榜全球九大"大而不能倒"的保險公司。

最關鍵的是：忠意過往分紅實現率均在100%或以上，穩定性極強。

保司靠譜，至少不用擔心兌付問題。

投資邏輯：為什么能做到短期高收益？

當初我買港險的時候，很少有人跟我解釋產品背后的投資邏輯。

現在回頭看，理解這一點其實很重要。

忠意啟航創富（卓越版）的"中期爆發力"源于其投資策略：

• 固收類資產占比：20%-100%


• 權益類資產占比：0-80%

有相當大的動態調整空間。

保單初始期，固收類資產占比達到60%，先求穩。

保單后期，非固收類資產占比從40%增長到80%，再求增長。

忠意也做了一個數據回測：

目標投資組合20年間資產增長約3.8倍，內部回報率約6.43%。

有效的策略，確實更容易穿越周期，兼具保本和增值。

結論：誰該買？誰該繞道？

給你們分享一下我的真實感受。

忠意啟航創富（卓越版）支持2年或5年交，產品定位非常清晰。

適合買的人：

追求前20年高收益，計劃10-20年不動本金的中產及以上客戶。

把它當作純儲蓄的"中期理財工具"，到期一次性取出，中途不挪用。

享受到短期收益紅利——對這類人來說，它可能是"最優解"。

比如你有一筆閑錢，未來15-20年不會動用。

就想讓它穩穩增值，到期一把取出來，這款產品很合適。

應該繞道的人：

如果你打算短期內就開始領錢，一直領到終身。

想用作教育金、養老金，需要持續提領——那這款產品不適合你。

提領即虧的結構性缺陷，會讓你的長期收益大打折扣。

這種情況下，永明和萬通等適合提領的產品更適合。

如果讓我重新選一次，我會先想清楚自己要什么。

是短期高收益一把取出，還是長期持續提領？

搞清楚這個問題，答案自然就有了。

大賀說點心里話

選產品這件事，說到底是選擇和自己需求匹配的那一個。

但同樣的產品，怎么買、從哪個渠道買，差別可能比你想象的大得多。