友邦盈御3：被吹成"新手必買"的港險，我用數據扒了個底朝天

你好，我是大賀。

網上吹友邦的文章太多了，什么"港險天花板""閉眼入的神器"，看得我都替新手捏把汗。

今天我用數據說話——盈御3到底是不是新手最優解？

先說結論，再擺證據。

結論先說：新手第一份港險，選盈御3

不繞彎子，直接給答案：

如果你是港險新手，第一份保單選友邦盈御多元貨幣計劃3，大概率不會后悔。

注意，我說的是"不會后悔"，不是"最劃算"。

這款產品既不是收益最高的，也不是功能最炫的。

但確實是最穩的選擇。

對于新手來說，這是最不操心、最不容易出錯的選擇。

為什么這么說？

接下來我從三個維度展開，數據擺在這里，你自己判斷。

理由一：友邦=港險圈的「國家隊」

選港險，先選公司。

這話聽起來像廢話，但很多人真的忽略了。

友邦保險集團1919年在上海成立，比新中國還早30年。

1931年開始經營香港業務，到今天已經扎根香港近百年。

這不是什么小作坊，而是最大的泛亞地區獨立上市人壽保險集團，覆蓋亞太區18個市場，總部就在香港。

來看幾個硬指標：

• 總資產值達2890億美元——這是什么概念？相當于香港GDP的80%左右


• 恒生指數第六大成份股——恒指是香港股市的風向標，能排進前十的都是巨無霸


• 2010年上市至今，市值翻了三倍多

業內流傳著一個共識："香港只有兩種保司，友邦和其他。"

這話有點夸張。

但也反映了一個事實：友邦這個公司真的太靠譜了。

你可能會問：公司大就一定好嗎？

不一定。

但公司大意味著抗風險能力強，意味著不會輕易跑路，意味著理賠時不會扯皮。

對于新手來說，買港險最怕的不是收益低幾個點，而是買到一家十年后可能出問題的公司。

這一點，友邦幾乎可以讓你完全放心。

說個題外話，2025年預計新增退休人員800萬，每月發放壓力增加240億元。

養老這件事，越來越需要靠自己。

選一家百年老店，至少能讓你的養老錢安安穩穩躺到你真正需要的時候。

理由二：分紅100%兌現，債券占比97%

港險的收益分兩部分：保證收益和非保證收益。

保證部分很低，真正拉開差距的是分紅。

所以問題來了：分紅到底能不能拿到手？

這就要看"分紅實現率"——保司承諾給你的分紅，最后實際兌現了多少。

來看盈御系列的數據：

• 盈御多元貨幣計劃復歸紅利分紅實現率：100%


• 盈御多元貨幣計劃終期紅利分紅實現率：100%

100%是什么概念？

就是說到做到，一分不少。

友邦能達到這個成績，有賴于它的分紅"平滑機制"——用好年份的盈余來彌補不好年份的虧損，確保每個年份都能平穩渡過。

再看投資策略：

• 2024年債券類投資占比達97%


• 其中政府債券及政府機構債券占比51%，公司債券及結構證券占比46%

友邦對投資組合是非常慎重的。

97%的債券配置，意味著它寧可犧牲一些潛在高收益，也要把波動降到最低。

向來高風險的港險產品，有友邦通過"平滑機制"的運作幫你抹平波動、規避風險，好像也沒什么可擔心的了。

優點講完講缺點：

這種保守策略也意味著，在牛市里友邦的收益可能跑不贏那些激進配置股票的保司。

但對于新手來說，穩比快更重要。

理由三：長期IRR 7.19%，7月后或成絕版

說完公司和分紅，再看收益。

以0歲男孩、年交5萬美元、交5年為例：

• 友邦盈御3長期復利IRR可達7.19%


• 前10年靜態收益位列前三

7.19%的復利IRR還是很不錯的。

這是什么水平？

內地銀行理財現在能給到3%就算良心了，7.19%的復利放30年，本金能翻7倍多。

但這里要提醒一個重要信息：

7月1日起港險收益率將下調，港元保單上限定為6%，非港元保單也下調至6.5%。

也就是說，7.19%或許將成為歷史。

這不是我在制造焦慮，而是監管確實在收緊。

如果你本來就有配置港險的打算，現在確實是個窗口期。

補充說明：收益不是最高，但夠用

數據擺在這里，我得說實話：

盈御3的收益不是市場最高的。

看長期表現：

• 第100年時，保誠信守明天比友邦盈御3高300萬美元


• 萬通富饒千秋Plus比它高141萬美元


• 宏利宏摯傳承比它高139萬美元

后期收益增長要慢于萬通、保誠和宏利，這是事實。

再看提取場景。

以566提取模式（5年交，年交5萬美元，第6年起每年提取總保費的6%）測算：

第100年時與富衛盈聚天下相比差了4770萬美元。

盈御3并不適合追求短期快速收益的朋友。

但換個角度看：

友邦的充裕未來·盈尚復歸紅利分紅實現率最高達162%，終期分紅也是100%兌現。

這說明友邦的分紅不是畫餅，是真金白銀能拿到的。

適合的才是最好的。

友邦盈御3的收益方面不夠拔尖，但整體還是很不錯的。

它的優勢在于"穩"，而不是"猛"。

附加價值：9種貨幣+成績獎+紅利鎖定

除了收益和公司實力，盈御3的功能也值得說說。

貨幣靈活度高：

• 支持9種貨幣選擇


• 保單第2年就可以行使貨幣轉換權益

這是市場上少有的貨幣種類多、轉換時間早的產品。

盈御3很適合有海外定居、旅行、留學需求的家庭，不僅可以進行全球貨幣資源配置，還能對沖單一貨幣風險。

成績獎勵：

• 設有卓越成績獎，鼓勵受保人在學業上追求卓越

給孩子買的話，這個功能能進一步激勵學習，算是個小彩蛋。

紅利鎖定與解鎖：

• 紅利解鎖是盈御2時在市場首創的功能


• 可以靈活調整鎖定比例，應對不同市場環境

傳承功能：

• 支持無限次更換被保險人


• 支持保單拆分

這意味著一張保單可以傳好幾代人，真正實現財富的跨代傳承。

最后提醒：有特殊需求可以看看其他

我不賣保險，只做測評。

所以最后要說句公道話：

盈御3不是萬能的。

如果你有更明確的需求——

• 想要每年提取現金，有源源不斷的現金流？富衛盈聚天下更適合


• 想用多元儲蓄產品對沖匯率風險？可以看看其他多幣種配置方案


• 想用來作為養老金的補充？有些產品的提取設計更貼合養老場景

港險中還有更好的選擇，關鍵是匹配你的需求。

但如果你是新手，暫時沒想清楚具體要什么，就想找個"不會出錯"的選擇——那盈御3確實是個穩妥答案。

公司品牌大、投資穩健、服務周到，功能也都有，沒有明顯的短板。

大賀說點心里話

數據分析做完了。

但怎么買、怎么省錢，這里面還有門道。