香港終身壽險：被忽略的"傳承神器"，3個優勢讓內地產品汗顏

你好，我是大賀。

最近有個現象挺有意思的——2025年一季度，香港新造保單保費沖到934億港元，同比漲了43%，創下24年來的季度新高。

很多人以為大家都在搶分紅儲蓄險。

但我發現，有一類產品正在悄悄成為高凈值客戶的標配：香港終身壽險。

說實話，終身壽險在內地存在感很低。

不是大家沒有傳承意識，而是內地的產品確實不夠有吸引力——交進去的錢，十年二十年都回不了本，誰愿意買？

但香港的終身壽險，完全是另一個物種。

我對比了10款產品后發現，差距確實不小。

今天不吹不黑，我們來看數據，聊聊做財富傳承，到底需要解決哪些問題，以及香港終身壽險憑什么能成為"傳承神器"。

財富傳承，你需要解決三個問題

中國第一批富起來的人，現在年齡已經到了50多、60多，甚至更大。

這個年齡段的人，開始認真思考一個問題：

我的錢花不完，怎么傳給下一代？

終身壽險本來是個很適合做傳承的工具。

但為什么在內地聲量不大？

不是用戶沒意識，是產品的吸引力不夠。

買之前先搞清楚這幾點——做財富傳承，你起碼要解決三個核心需求：

第一，杠桿

我直接給孩子留1000萬現金，和我交500萬保費、將來給孩子留1000萬，這是兩回事。

后者才有性價比。

第二，靈活性

五六十歲的人，很多還在事業打拼期，企業資金需求量很大。

用錢需求、投資需求、傳承需求往往混在一起，根本沒辦法單獨切一塊資產出來"專門做傳承"。

如果買了保險，錢就被鎖死了，十年二十年回不了本，那誰敢買？

第三，可控性

我給孩子留1000萬，是一次性打給他，還是分10年慢慢給？

他30歲能拿到多少、40歲能拿到多少？

這些問題，內地很多壽險根本沒考慮過。

一次性打到賬戶里，孩子能不能承接這筆資產、會不會被騙、會不會揮霍掉，全靠運氣。

這三個需求，內地終身壽險基本滿足不了。

但香港終身壽險，全部能解決。

需求一：杠桿——交的少，留的多

我們來看數據。

一個40歲左右的人，想給孩子留100萬美金（約700多萬人民幣），在香港需要交多少保費？

我對比了10款主流產品，10年繳費的情況下：

• 年繳保費從22,330美元到47,030美元不等


• 總保費從19萬美元到43萬美元不等

換句話說，杠桿基本可以做到2倍以上——交一塊錢，將來能給孩子留兩三塊錢。

這個對比很有意思：

同樣是保額100萬美金，不同產品的總保費差距接近一倍。

選對產品，能省下20多萬美金。

而內地的終身壽險呢？

杠桿率普遍更低，同樣的保額需要交更多的錢。

通過保險做傳承，要比直接現金傳承有杠桿，這個事才有性價比。

香港產品在這一點上，確實有優勢。

需求二：靈活性——傳承的錢，自己也能用

很多人擔心：錢交進去了，萬一自己要用怎么辦？

這個擔心很合理。

五六十歲的客戶，企業資金需求量大，養老需求也大，很難單獨切割出一塊資產做傳承。

內地終身壽險的問題在于：到第十年、二十年，現金價值可能還沒回本。

錢交進去就被鎖死了，想用都用不了。

但香港終身壽險會兼顧自己用錢的需求和資金的靈活性。

從利益演示表可以看到，資金放進去，復利可以做到4到5個點。

算下來收益還是比較高的。

而且，自己將來如果要用錢，可以通過保單貸款或減保方式周轉資金——錢不是"死"的，隨時能拿出來。

這一點在當下的利率環境下尤其重要。

內地銀行存款利率已經進入"1時代"，中小銀行5年期定存跌破2%，2%利率的定期存款都成了稀缺品。

香港終身壽險4-5%的復利收益，優勢就更明顯了。

需求三：可控性——錢怎么給，我說了算

內地很多壽險的身故賠付方式，特別簡單粗暴：

一次性打到賬戶里。

但問題是，我要考慮孩子能不能承接這么大一筆資產。

他拿到錢以后會不會被騙、被殺豬盤、被揮霍掉？

香港終身壽險自帶小信托功能，身故支付方式可以完全按照投保人的意愿來設計。

比如我給孩子留1000萬，可以選擇：

• 分10年支付，每年給100萬


• 前面正常領生活費，每個月3萬5萬，保證現金流


• 到30歲、40歲，覺得他足夠成熟了，再讓他繼承剩余資產

這種設計更適合根據家庭情況、孩子資質、孩子駕馭錢的能力來做規劃，能更加長遠地保障。

當然，如果身故日賠償總金額少于40萬港元/5萬美元，或者沒有提前確認賠付方式，會以一筆過方式支付。

所以保額夠大的情況下，這個功能才更有意義。

隱藏需求：法律保護——免稅+隔離

除了杠桿、靈活性、可控性這三個顯性需求，還有一個隱性需求很多人沒意識到：

法律屬性。

第一，免遺產稅

在全球大部分國家和地區，終身壽險賠付的錢不會收遺產稅。

雖然現在內地和香港都還沒有遺產稅。

但隨著稅種完善，這個趨勢是有的。

提前布局，總比臨時抱佛腳強。

第二，資產隔離

作為終身壽險受益人獲得的錢，所有權只屬于受益人一個人。

這意味著什么？

哪怕孩子已經結婚了，這筆錢的所有權也只歸屬于他一個人，不會因為婚姻問題被伴侶分割。

但如果你給孩子留的是存款、房產，資產都有可能面臨分割。

終身壽險可以幫孩子做資產隔離，這一點很多人沒想到。

總結：三個需求，一個產品全部滿足

回到最開始的問題：

同樣是終身壽險，為什么說香港的更適合做傳承？

答案很清楚了：

• 杠桿率更高：交一塊錢，留兩三塊錢


• 資金更靈活：4-5%復利，隨時可周轉


• 賠付可控：自帶小信托功能，錢怎么給我說了算


• 法律保護：免遺產稅+資產隔離

香港終身壽險被很多人忽略，但特別有優勢。

內地終身壽險產品吸引力不足，導致市場聲量不大——不是這個品類不行，是產品不行。

香港的終身壽險在產品設計上確實有很多先進的地方。

我覺得這類產品接下來會變得越來越大眾。

如果你有傳承需求，可以認真看一下這類產品。

大賀說點心里話

產品選對了只是第一步，怎么買、從哪買，里面的門道更多。

同樣的保額，渠道不同，保費可能差出一大截。