158家香港保險公司，我通宵扒完發現：90%根本不靠譜，這15家才值得買

你好，我是大賀。

最近后臺收到太多類似的私信："大賀，香港保險公司那么多，我怎么知道哪家靠譜？"

"聽說有些保司規模很小，萬一跑了怎么辦？"

"國資背景的是不是更安全？"

說實話，這些擔心我太理解了。

養老這筆賬，越早算越劃算，但前提是——你得把錢放對地方。

2025年延遲退休正式實施，男職工退休年齡要從60歲延到63歲，女職工從50/55歲延到55/58歲。

領錢的時間縮短了，繳費的時間卻延長了。

更扎心的是，安聯集團最新報告顯示，全球養老金儲蓄缺口已經達到51萬億美元，中國的養老金替代率只有45%，遠低于**55%**的國際警戒線。

別指望靠退休金過得舒服，這話我說了無數遍。

所以很多人開始把目光投向香港保險，想用港險年金來填補養老缺口。

但問題來了：香港保險公司到底有多少家？哪些是真正值得信賴的？

我花了一整晚，把香港保險業監管局的數據全部扒了一遍。

今天，我把篩選標準和結果全部公開，讓你心里有底。

158家保司，水有多深？

根據香港保險業監管局公布的數據，截至2025年6月30日，香港共有158家授權保險公司。

158家，聽起來選擇很多對吧？

但你仔細看這個構成：經營一般業務的85間，經營長期業務的51間，經營綜合業務的19間，還有3間是經營特定目的業務的。

這里面的水，比你想象的深得多。

一般業務是什么？

車險、財產險、責任險這些。

特定目的業務呢？

主要是再保險、自保公司這類。

這些跟我們要買的儲蓄險、年金險壓根不搭邊。

更復雜的是，剩下的長期業務和綜合業務保司里，有些是同一個品牌在香港設了好幾個辦事處，本質上是同一家。

有些雖然在香港登記了，但主要經營地址根本不在香港，或者業務壓根不面向大陸客戶。

養老不是老年人的事，是中年人的事。

但如果你把養老錢放進一家根本不對外營業的保司，那可就真成了"老年人的事"——等你老了才發現踩坑了。

我的篩選標準，全部公開

既然158家里面魚龍混雜，那就得有一套靠譜的篩選標準。

我的篩選邏輯很簡單，分三步：

第一步，業務類型篩選。

特定目的的保險公司、一般業務的保險公司，跟儲蓄險、年金險需求完全不匹配，直接篩掉。

這一刀下去，85+3=88家直接出局。

第二步，實際經營篩選。

同一品牌的不同辦事處算一家；主要經營地址不在香港的，篩掉；業務不面向大陸客戶的，篩掉。

第三步，硬指標篩選。

看償付能力充足率、看國際評級機構的評級（標普、穆迪、惠譽）、看公司背景和歷史。

三輪篩選下來，符合大陸客戶需求的長期/綜合業務保司，也就30多家。

我再從這30多家里優中選優，最后敲定了15家相對更靠譜的保司。

為什么是15家？

因為養老規劃不是買菜，不能只看價格便宜。

我幫你算一下缺口有多大——如果你現在40歲，打算65歲退休，按每月養老開支8000元算，活到85歲需要192萬。

扣掉社保能覆蓋的45%，你的缺口至少是105萬。

這筆錢，你敢放進一家沒聽過名字的小保司嗎？

百年老店：時間驗證的靠譜

我篩出來的15家保司，第一梯隊是五家國際老牌保險公司：友邦、安盛、宏利、保誠、永明金融。

這五家有個共同特點：都是百年老店，經歷過兩次世界大戰、多次金融危機，還活得好好的。

友邦AIA

1919年成立，到現在106年歷史。

香港業務從1931年就開始了，整整94年。

總部就在香港，償付能力257%，三大評級機構給的評級分別是標普AA-、穆迪Aa2、惠譽AA。

投資策略是76%固收類、24%權益類，以政府債券為主，穩得一批。

友邦在亞太區壽險市場深耕多年，高凈值客戶服務做得非常出色，品牌知名度高，產品靈活性也強。

如果你追求的是"閉眼選都不會錯"的安全感，友邦是第一選擇。

安盛AXA

更夸張，1817年成立，208年歷史。

總部在法國，是歐洲最大的保險集團之一。

償付能力216%，標普AA-，穆迪Aa3，惠譽AA。

固定收益占74%，全球分散配置。

安盛的優勢在于全球投資視野和資產管理專業度，畢竟人家管理的資產規模是萬億級別的。

宏利Manulife

1887年成立，138年歷史，香港業務從1897年就開始了，128年。

總部加拿大，償付能力229%，標普AA-，穆迪A1，惠譽AA-。

投資風格偏保守，**79.5%**是固收類，還是香港強積金市場的領導者。

保誠Prudential

1848年成立，177年歷史，總部英國。

償付能力280%，標普A，穆迪A2，惠譽A-。

投資策略比較激進，70%權益類、30%固收類，側重亞洲市場。

永明SunLife

1865年成立，160年歷史，香港業務從1892年開始，133年。

總部加拿大，償付能力200%以上，標普AA，穆迪Aa3。

**75%是固定收益，而且97%**的固定收益評級為投資級別，穩健程度拉滿。

這五家有個共同點：都經歷過足夠長的時間檢驗。

一家保司能活過百年，說明它的風控能力、投資能力、經營能力都經受住了考驗。

現在不規劃，以后后悔來不及。

但規劃的前提是，你得選對平臺。

國資背景：另一種安全感

有些朋友跟我說："大賀，我就是信不過外資，有沒有國資背景的港險公司？"

有，而且還不少。

我篩出來的15家里，有四家是國資保司：中銀人壽、太保香港、國壽海外、太平香港。

中銀人壽BOC Life

1998年成立，總部香港，背后是中國銀行。

償付能力210%以上，標普A，穆迪A1，惠譽A。

在銀保渠道、穩健儲蓄、多貨幣轉換、財富傳承方面都有優勢。

太保香港CPIC

中國太平洋保險的香港分支，1991年成立，香港業務2021年才開始，時間不長但背景硬。

償付能力256%，標普A，穆迪A3。

國壽海外ChinaLife

中國人壽的海外業務，1933年成立，92年歷史，香港業務從1984年開始，41年。

償付能力208%，標普A，穆迪A1，惠譽A。

在服務中資企業海外員工、跨境家族財富傳承方面很有經驗。

太平香港ChinaTaiping

1929年成立，96年歷史，香港業務2015年開始。

償付能力282%，標普A，惠譽A。

國資保司的優勢很明顯：背后有國家信用背書，跑路風險幾乎為零。

對于那些"就是信不過外資"的朋友來說，這四家是很好的選擇。

中堅力量：別只盯著大牌

很多人買港險，眼睛只盯著友邦、安盛這些大牌。

但我要告訴你，有些中堅力量保司，性價比可能更高。

我篩出來的15家里，有六家中堅力量保司：忠意、富衛、萬通、立橋人壽、周大福人壽、安達人壽。

忠意Generali

1975年成立，總部意大利，是歐洲第三大保險集團。

償付能力210%，穆迪A3，惠譽A。

富衛FWD

2013年成立，雖然年輕但發展迅猛，總部香港，償付能力290%，穆迪A3，惠譽A。

富衛在數字化保險服務、創新產品設計方面做得很好，特別能滿足年輕客戶群體的需求。

萬通YFLife

1851年成立，174年歷史，總部美國，償付能力240%以上，惠譽A-。

立橋人壽WellLinkLife

2010年成立，總部中國澳門，償付能力314%以上，標普AA。

注意這個標普AA評級，比很多老牌保司還高。

周大福人壽CTFLife

1970年成立，背后是周大福集團，償付能力337%，穆迪A3，惠譽A-。

安達人壽ChubbLife

1985年成立，總部瑞士蘇黎世，償付能力高達436%，標普AA，穆迪Aa3。

安達在再保險支持下的創新產品開發方面很有潛力。

這六家有個共同特點：償付能力普遍很高。

立橋314%、周大福337%、安達436%，都遠超監管要求的150%。

為什么償付能力重要？

因為它代表保司的賠付能力。

簡單說，償付能力越高，保司越有錢賠給你。

產品實測：數據說話

保司靠譜是基礎，但最終你要買的是產品。

接下來我用具體數據，幫你拆解一下不同需求該怎么選。

一、儲蓄險：按需求分四種情況

情況一：鎖定短期收益

首選立橋人壽「智選儲蓄?！?/strong>。