國壽智裕世代：沒人告訴你的真相——這款"央企港險"適合誰？3分鐘幫你篩出答案

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險9年，服務過500+內地家庭。

今天聊一款很多人問我的產品——國壽「智裕世代卓越版」。

先說結論，適不適合你，3分鐘看完就知道。

一句話總結：適合誰？不適合誰？

我直接說重點：

適合你的情況：

• 看重公司背景，想買中資央企的港險


• 資金可以放40年以上，追求長期收益


• 偏好人民幣保單，或需要新西蘭元等小眾幣種


• 對分紅實現率要求高，不想賭

不適合你的情況：

• 計劃10-20年內大額提取


• 想要復歸紅利做靈活提領


• 追求短平快，希望前期收益就跑贏市場

為什么這么說？

這款產品的賬戶結構只有保證收益+終期紅利，沒有復歸紅利。

這意味著它不太適合早期提取——提領后的剩余現價會落后不少。

但它的收益優勢要到保單第40年才真正拉開差距。

在其它產品都在卷短平快的時候，它選擇當一個長跑選手。

這個產品優缺點都很明顯，但在市場里有它獨特的生態位。

合適你的，就是最好的。

接下來我展開講講它的核心賣點。

核心賣點一：副部級央企的安全感

這點很多人忽略了。

香港保險對大多數人來說是一筆很長期的資產，起碼要放個二三十年。

公司靠譜比什么都重要。

2025年5月，六大行第七次下調存款利率，3年期定存已經降到1.25%，5年期才1.3%。

錢放哪里能安心？

這是很多人的焦慮。

在當下的地緣政治格局下，有很多人真的不敢把資產全放在外資公司里。

而國壽，是香港中資保司里的"扛把子"：

財政部直接控股90%，全國社保基金理事會持股10%。

全國15家副部級金融央企，保險公司只有4家，在香港的只有兩家，國壽就是其中之一。

而且國壽在香港已經運營超過40年（1984年成立），不是什么新玩家。

國壽國壽，與國同壽。

錢放在這里，是真踏實。

核心賣點二：終期分紅100%實現率

別光看計劃書，看分紅實現率。

說句不太好聽的話：

香港保險的收益和提領，都是建立在分紅100%達成的基礎上。

過度對比計劃書上的數字，就像是在空中樓閣上雕花。

2025年一季度，商業銀行凈息差已經降到1.43%，明顯低于**1.8%**的警戒水平。

銀行盈利壓力加大，理財產品收益越來越難保證。

這時候，分紅實現率的確定性就更有價值了。

國壽的表現如何？

• 過往所有終期分紅實現率都在100%及以上，連續8年達成


• 周年紅利實現率平均值在80%以上


• 公布分紅的保單數量高達65款，超過10年以上的保單有36款


• 所有10年以上的保單，分紅至少都在78%以上

智裕世代這款產品只有終期紅利，沒有復歸紅利。

這聽起來像是缺點？

但換個角度想：

按照國壽過往的終期分紅表現，這個產品的實際收益還是非常值得期待的。

終期紅利100%達成的含金量，懂的人自然懂。

核心賣點三：9種貨幣+人民幣保單

智裕世代的保單貨幣有9種：

美元、港元、人民幣、澳元、加拿大元、歐元、英鎊、新西蘭元、新加坡元。

這是目前中資保司里幣種選擇最豐富的產品之一，而且支持貨幣轉換。

比較特別的是新西蘭元——市場上暫時沒有其它產品支持這個幣種。

如果你有新西蘭的資產配置需求，這可能是唯一選擇。

還有一點值得說：人民幣保單。

大部分喜歡選擇人民幣保單的客戶，理論上對中資保司更加偏愛，總感覺中資保司的人民幣保單更對味兒。

但目前中資保司的人民幣保單選擇不多。

這個產品給大家多提供了一個選項。

收益數據：40年后的長跑優勢

很多人問我：這款產品收益到底怎么樣？

我直接上數據：

從表格可以看到，第40年的預期IRR數據，智裕世代并不差。

多數產品IRR集中在**6.30%-6.50%**區間，國壽的表現穩穩在第一梯隊。

以0歲孩子投保、年交10萬美金連續交5年為例，第40年不提取的情況下，智裕世代預期現金價值544萬美元。

論收益雖然不差，但在其它產品追求短平快時，它選擇當長跑選手。

從各個維度看，國壽的分紅都屬于最好的那個梯隊。

這不是我說的，是數據說的。

投資與服務：加分項盤點

關于投資能力，我對比了很多家香港保司，發現大家在投資上都大同小異。

但國壽有個特點：透明、坦誠。

他們采用內外兼修的投資方式：

• 內部：自有資管團隊穩住大本營


• 外部：根據賽馬機制挑選合作方

外部合作方包括：

貝萊德、摩根大通資管、高盛資管、施羅德投資、橡樹資本等20余家機構。

大道至簡。

國壽的投資有理有據，很清晰，所以會讓人更放心。

服務方面，國壽針對內地客戶做了不少優化：

• 上門護理代約服務（僅適用于內地）


• 送藥上門服務（僅適用于內地）


• 門診預約服務（僅適用于內地）


• 24小時全球緊急支援服務

大部分服務都是僅針對內地客戶的，算是給內地客戶的一些額外小福利。

還有一點：

國壽香港的效率是其它大部分香港保司難以望其項背的。

香港的銀行和保司APP都挺難用的，但國壽有點不一樣。

他們高管本身是IT出身，砸了很多錢和人在信息化上。

簽完保單很快能在APP上看到生效通知，紙質合同寄送也很快。

這種體驗，在香港保司里算是稀缺的。

市場定位與競品參考

最后說說市場背景，幫你做個橫向參考。

2024年1-12月，中國人壽總保費119億元，市場份額5.4%，在非銀保司中排名第5。

前面是友邦、宏利、保誠、富衛。

國壽與19間銀行成為策略伙伴，在香港1200間銀行分行中，建立了近400間分行的銷售及服務網絡。

智裕世代只支持5年交。

如果你特別想買國壽這家公司，又想分5年繳費，這個產品能滿足要求。

挑選港險產品本來就無所謂好與不好，只能說從自己的需求出發看產品匹不匹配。

大賀說點心里話

看到這里，你應該對這款產品有個清晰的判斷了。

但說實話，選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，差別可能比你想象的大得多。