宏利「宏摯傳承」：被吹成"港險卷王"，但有2類人買了會后悔

你好，我是大賀。

作為兩個孩子的爸爸，這幾年我一直在研究教育金規劃。

前幾天刷到一條新聞，2025-2026學年美國多所名校總費用突破9萬美元，加州大學州外學生學費漲幅達9.9%，伯克利分校年度總費用直接飆到89,106美元。

留學費用年年漲，你的錢漲了嗎？

算一筆賬你就明白了：

假設孩子現在5歲，15年后去美國讀本科，按每年5%的漲幅估算，四年學費+生活費可能要準備250萬人民幣以上。

這就是為什么最近很多家長來問我宏利「宏摯傳承」——這款被稱為"港險卷王"的儲蓄險，前20年收益確實亮眼。

但我必須先把結論告訴你：

這款產品優缺點都非常明顯，適合的人會很滿意，不適合的人買了一定后悔。

先說結論：這款產品適合誰、不適合誰

我給自己孩子也是這么規劃的，所以我對教育金產品的篩選標準很明確：

用錢的時候必須已經回本，而且收益要跑贏通脹。

**宏利「宏摯傳承」**確實是一款優點和缺點都十分明顯的產品，我直接把結論放在前面：

適合這類人：

• 認可宏利的品牌和實力，有中短期資金需求（10-20年）


• 希望快速回本，對資金靈活性要求高


• 為孩子規劃教育金，或者準備10-20年后的退休儲備

教育金最怕什么？

怕用錢的時候沒回本。

宏摯傳承5年繳只要6年就能預期回本，孩子5歲開始存，11歲就回本了，等到18歲用錢時已經增值了十幾年，這個節奏剛剛好。

不適合這類人：

• 追求長期高收益（30年以上持有）


• 對分紅結構穩定性要求極高


• 計劃早期大額提領

如果你是打算存30年以上的長線玩家，或者想在前幾年就大筆提錢出來用，那這款產品真不是最佳選擇。

為什么這么說？

下面我一條一條給你拆解。

為什么適合中短期？看收益數據

先看美元保單的收益表現。

宏利「宏摯傳承」10年IRR達到4.29%，20年IRR達到6%。

這個數據什么概念？

我把市場上主流的5年繳儲蓄險拉出來對比一下：

前20年收益表現遙遙領先，遠超友邦、保誠、永明等大牌保司產品。

第47年IRR達到**6.5%**的峰值，終身按照6.5%進行復利增值。

而且保證收益也不拉胯，屬于市場第一梯隊水平，僅次于永明。

再看人民幣保單。

人民幣保單10年IRR 3.42%，15年IRR達到5.29%，20年IRR達到5.52%。

前15年收益表現排名TOP1，第20年收益位列前三。

對于規劃孩子教育金的家長來說，這個時間段的收益表現才是最重要的——畢竟孩子18-22歲讀大學、22-24歲讀研究生，正好落在這個區間。

前20年爆發力十足，完美匹配教育金、養老儲備等中期需求。

早規劃早安心，這就是我一直強調的。

為什么適合快速回本？看回本速度

教育金最怕什么？

怕用錢的時候沒回本。

這一點宏摯傳承做得相當出色。

5年繳的產品，預期6年回本，18年保證回本。

不同繳費期的回本速度也很清晰：

• 整付保費預期3年回本


• 3年繳預期5年回本


• 5年繳預期6年回本


• 10年繳預期8年回本


• 15年繳預期13年回本

回本速度在市場上是第一梯隊，為投資者提供了更好的資金流動性。

算一筆賬：

孩子今年3歲，選5年繳，交到8歲，9歲就預期回本了。

等孩子18歲高考完，保單已經增值了15年，正好用來交大學學費。

這個節奏是不是剛剛好？

為什么適合靈活用錢？看提領方案

教育金的另一個痛點是：

孩子什么時候用錢、用多少錢，很難精確預測。

宏摯傳承在這方面下了功夫，支持"566""567""56789"等多種提領方式。

什么意思呢？

就是你可以根據孩子的實際需求，靈活安排每年提多少錢。

更值得一提的是**"無憂選"功能**：

繳費完成后第二年即可提取紅利，不影響現價增長。

簡單說，就是保險公司允許你把紅利單獨拿出來用，同時保單本金繼續增值。

提取方案多樣化、靈活性強，不管你想"早用錢、多提領、先回本再領錢"，都能找到合適的方案。

為什么不適合長期持有？看分紅結構

說完優點，必須說真話。

這款產品有兩個明顯短板，買之前一定要想清楚。

第一，分紅結構單一，不適合早期大額提領

宏利「宏摯傳承」僅依賴終期紅利單核驅動，缺少復歸紅利。

這意味著什么？

傳統儲蓄險是"復歸紅利+終期紅利"雙引擎結構，復歸紅利相當于一個"緩沖墊"。

而宏摯傳承只有終期紅利這一個引擎，早期大額提領會導致終期紅利大幅折損，復利基數衰減。

不管566、567提領后前20年的表現多么優秀，從長期考慮更建議大家在15年以后再做大額提領。

無憂選雖然好用，但同樣建議后期再使用。

第二，20年后長線收益乏力，更適合中短期規劃

從收益對比表可以看出，宏摯傳承的優勢集中在前20年。

保單20年后，與其他同類產品相比，收益增長速度會放緩。

如果希望20年后用錢，這款產品就不是最佳選擇。

比如你今年40歲，想存一筆錢60歲以后養老用，那可能需要看看其他產品。

但如果你是給孩子存教育金，10-20年的時間窗口，宏摯傳承的優勢就非常明顯了。

宏利這家公司靠譜嗎？

很多家長問我：

產品收益寫得再好看，公司不靠譜也白搭。

宏利這家公司到底怎么樣？

先看硬實力

宏利金融在香港、多倫多、紐約、菲律賓四大證券交易所上市，是全球十大人壽保險公司之一，擁有37,000多名員工，服務超過3,600萬名客戶。

截至2025年3月31日，宏利金融旗下管理及托管資產高達1.6兆加元（約合人民幣8萬億）。

評級方面，宏利獲：

• 標準普爾**AA-**財務實力評級


• 惠譽評級AA-


• 穆迪評級A1

這個評級水平在保險公司里屬于頂尖。

再看香港市場的表現

截至2025年第一季末，宏利香港在強積金市場的市場占有率為27.6%，為全港最大強積金服務供應商。

強積金是香港的強制性公積金，相當于內地的社保，能拿下這個市場的頭把交椅，說明香港政府和市民對宏利的資管能力是認可的。

2025年第一季年度化保費等值銷售額增長172%，新造業務價值增長113%，業績增長非常強勁。

最后看分紅實現率，這是最實在的指標

宏利公布旗下35款產品最新總現金價值比率：

• 最高102%


• 最低54%


• 平均分紅實現率94.6%

更重要的是：

99%的終期紅利保險達到95%以上總現金價值比率，95%的終期紅利保險達到超過95%分紅實現率。

這說明什么？

說明宏利不是只會畫餅，而是真的能把承諾的收益兌現出來。

宏利的信譽與實力值得信賴。

最后：根據你的需求做決策

沒有完美的產品，只有最適合的選擇。

我給自己孩子也是這么規劃的：

根據孩子的年齡倒推用錢時間，選擇回本快、中期收益高的產品，確保用錢的時候不慌。

宏利「宏摯傳承」的定位很清晰——中短期王者。

如果你的需求是10-20年的教育金或養老儲備，這款產品值得重點考慮。

如果你是30年以上的長線規劃，那就需要再看看其他選項。

建議根據自身的資金規劃、投資期限和風險偏好來做出決策。

早規劃早安心，這是我作為兩個孩子爸爸的切身體會。

大賀說點心里話

選對產品只是第一步，怎么買、找誰買，里面的門道更多。

同樣的保單，不同渠道的成本差距可能讓你大吃一驚。