國壽智裕世代：被忽視的"養老神器"，還是又一個中資保司的噱頭？

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年。

最近有個數據讓我挺焦慮的——2025年新增退休人員800萬，社保養老金替代率可能降到30%-40%，遠低于國際勞工組織建議的55%警戒線。

說白了，光靠社保養老，以后可能只夠吃飽。

想活得體面，得自己提前準備。

今天聊一款產品，國壽「智裕世代卓越版」。

說實話，這產品表面看起來挺"無聊"的。

但對于想給自己存筆養老錢的人來說，可能恰恰是個務實的選擇。

內地客戶買港險的三個顧慮

這些年服務了200多個中產家庭，發現大家對港險的顧慮出奇地一致。

第一，外資保司不放心。

有很多內地客戶第一次去香港投保，更喜歡也更相信自己熟悉的中資保司。

畢竟養老這事兒急不得，錢要放二三十年，甚至更久。

在當下的地緣政治格局下，確實有很多人不敢把資產全放在外資公司里。

第二，分紅能不能兌現。

計劃書上寫得再漂亮，分紅打折怎么辦？

這筆錢是養老用的，經不起折騰。

第三，服務跟不上。

人在內地，保單在香港，真出了事找誰？

老了腿腳不方便，還能指望這份保險嗎？

這三個顧慮，我一個個來回應。

顧慮一：外資保司不放心？國壽是副部級央企

先說公司背景。

國壽是什么來頭？

國家財政部直接控股，持股90%，屬于副部級金融央企。

全國社會保障基金理事會持有另外10%股權。

這意味著什么？

全國15家副部級金融央企，保險公司只有4家。

而在香港，只有兩家。

國壽就是其中之一。

而且，國壽在香港運營已經超過40年了。

1984年就成立了，不是什么新來的玩家。

公司靠譜比什么都重要。

二三十年后的事現在就得想，錢放哪兒最踏實？

國壽國壽，與國同壽，這話雖然有點口號感。

但放在養老規劃這件事上，確實讓人心里有底。

顧慮二：分紅能兌現嗎？連續8年100%達成

說句不太好聽的話，香港保險的收益和提領，都是建立在分紅100%達成的基礎上。

過度對比計劃書上的數字，就像是在空中樓閣上雕花。

所以分紅實現率這事兒，必須重點看。

國壽的分紅表現怎么樣？

直接上數據：

過往所有終期分紅實現率都在100%及以上，連續8年達成。

再看細節：

國壽公布分紅的保單數量高達65款，超過10年以上的保單有36款。

所有10年以上的保單，分紅至少都在78%以上。

難度更大的周年紅利實現率，平均值也在80%以上。

從各個維度看，國壽的分紅都屬于最好的那個梯隊。

給自己留條后路，選分紅靠譜的公司，這是基本功。

顧慮三：服務跟不上？內地專屬服務了解一下

人在內地，保單在香港，服務怎么辦？

國壽在這塊確實下了功夫，而且很多服務是專門針對內地客戶的：

• 上門護理代約服務（僅適用于內地）


• 送藥上門服務（僅適用于內地）


• 門診預約服務（僅適用于內地）


• 養老機構咨詢（僅適用于內地）

對于有養老需求的客戶，這些服務都是很實用的。

別等老了才后悔，現在就得想清楚，老了以后誰來幫你。

還有一點，國壽香港的效率是其它大部分香港保司難以望其項背的。

簽完保單，很快就能在APP上看到生效通知，紙質合同寄送也很快。

這些看起來是小事。

但真正買過港險的人都知道，有些保司的效率能讓人等到懷疑人生。

產品本身怎么樣？

回應完三個顧慮，再來看看產品本身。

先說實話，智裕世代需要到保單第40年才有比較大的收益優勢。

在其它產品都追求短平快的時候，它選擇當一個長跑選手。

賬戶結構上，智裕世代只有保證收益+終期紅利，沒有復歸紅利。

這意味著不太適合早期提取。

但如果你的目的就是給自己存一筆養老錢，放個二三十年不動。

這個特點反而是個優勢——逼著你不亂動，讓錢安安靜靜地滾雪球。

貨幣選擇是個亮點。

智裕世代保單貨幣有9種：美元、港元、人民幣、澳元、加拿大元、歐元、英鎊、新西蘭元、新加坡元。

是目前中資保司里幣種選擇最豐富的產品之一，而且支持貨幣轉換。

特別是人民幣保單。

大部分喜歡人民幣保單的客戶，理論上對中資保司更加偏愛。

目前中資保司的人民幣保單選擇不多，這個產品給大家多提供了一個選項。

投資能力：大道至簡的內外兼修

聊完產品特點，再說說投資能力。

我對比了這么多家香港保司，發現大家在投資上都大同小異。

但國壽有個特點讓我印象深刻——他們對自己的投資非常坦誠，投資策略和方法很透明。

國壽采用內外兼修的投資方式：

內部，自己有資管團隊，穩住大本營。

外部，根據賽馬機制來挑選靠譜的優秀合作方，幫助自己投資，保障超額收益。

合作方都是什么來頭？

貝萊德、摩根大通資管、高盛資管、施羅德投資、橡樹資本等20余家機構。

聽起來很簡單，但大道至簡。

國壽的投資有理有據，很清晰，所以會讓人更放心。

按照國壽過往的終期分紅表現，智裕世代的實際收益還是非常值得期待的。

這款產品適合你嗎？

說了這么多，這款產品到底適合誰？

先看幾個硬條件：

• 智裕世代只支持5年交，如果你想2年交或者10年交，這款不適合


• 需要長期持有（40年后收益優勢才明顯），不適合短期提取需求

再看市場地位。

2024年1-12月，中國人壽總保費119億元，市場份額5.4%，在非銀保司中排名第5。

不是最大的，但絕對是穩扎穩打的選手。

挑選港險產品，本來就無所謂好與不好。

只能說從自己的需求出發，看看產品匹不匹配。

如果你：

• 更信任中資保司


• 想給自己存一筆養老錢，放個二三十年


• 看重分紅實現率和公司穩定性


• 需要針對內地客戶的服務

那這款產品值得認真考慮。

合適你的，就是最好的。

養老這事兒急不得，但也拖不得。

大賀說點心里話

養老金缺口137萬，光靠社保替代率可能不到40%——這些數字看起來很遠，但二三十年一晃就過去了。選產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更值得你花時間了解。