港險市場"冰火兩重天"：87%份額被10家瓜分，有人暴漲364%，有人暴跌40%

你好，我是大賀，北大碩士，深耕港險9年，幫200多個家庭做過資產配置。

今天不聊具體產品，咱們來扒一扒2025上半年香港保險公司的真實排名——這里面藏著很多人不知道的"坑"和"機會"。

警惕！港險市場正在"兩極分化"

先說個讓我吃驚的數據。

2025上半年，港險市場整體火爆，新單保費飆升50%。

但你知道嗎？在這片繁榮背后，有些保司正在悄悄"掉隊"。

我翻了一下經紀業務的標準保費數據，發現：

• 周大福人壽同比暴跌40.4%


• 太壽香港下滑8.5%


• 就連友邦這樣的老牌巨頭，在經紀渠道的標準保費也微跌了1.5%

如果說整個市場是熱的，那經紀業務渠道就是"冰火兩重天"。

這意味著什么？

投保前一定要摸清保司的渠道優勢，別光看名氣大就沖進去。

有些保司在特定渠道下滑明顯，你買了它的產品，后續服務、理賠體驗可能都會受影響。

別跟錢過不去，咱們得睜大眼睛選。

大背景：市場整體火爆，新單飆升50%

說完風險，咱們看看大盤。

2025年上半年，香港保險業新單保費達到1737億港元，同比增長50.3%。

• 長期業務新造保單保費上升50%


• 退休計劃業務更是暴漲76.4%

整個市場仿佛坐上了火箭。

為什么這么火？

說白了，還是錢在找出路。

六大國有銀行第七次下調存款利率，1年期定存降到0.95%，5年期才1.3%。

10萬塊存5年，利息比以前少了1250塊。

錢放哪里最劃算？越來越多人把目光投向了香港。

但市場火爆不代表閉眼買就行。

接下來我幫你把頭部格局捋一捋。

頭部格局：87%市場被前十家瓜分

先看最核心的數據——個人新單業務總保費收入排名。

前十家保司分別是：

• 匯豐人壽


• 恒生保險


• 友邦


• 富衛人壽


• 宏利


• 中銀人壽


• 保誠保險


• 中國人壽


• 香港永明


• 安盛保險

這十家加起來，占了**87.4%**的市場份額。

光是前五名，就拿下了**59.6%**的江山。

匯豐人壽以306億港元穩坐第一，市場份額17.6%，同比增長23.4%。

恒生保險****217億港元，份額12.5%，同比增長40%。

香港保險市場的"頭部效應"非常明顯，資源和客戶越來越向大公司集中。

這才是聰明人的選擇——選擇頭部保司，往往意味著更穩健的財務實力和更長期的服務保障。

黑馬崛起：誰在逆勢狂飆？

頭部穩固，但也有黑馬在瘋狂沖刺。

富衛人壽是所有頭部公司里沖得最猛的。

總保費172億港元，同比增長129.3%。

在經紀渠道更夸張，92億港元，同比增長291.3%——接近翻了三倍！

安盛保險也交出了驚人答卷，標準保費同比增長364.2%。

宏利同比增長112.2%，勢頭同樣兇猛。

這些數字說明什么？

市場在洗牌。

有些保司在拼命搶份額，產品、渠道、服務都在升級。

如果你正好趕上這波紅利期，可能會拿到更好的條件。

深挖標準保費：看穿業務真實質量

剛才看的是"總保費"，但行業內還有個更關鍵的指標——標準保費。

什么是標準保費？

簡單說，就是把不同繳費期（躉交、5年交、10年交）的保單，用統一標準折算成年繳保費。

這個指標能更公平地反映一家公司長期保障型業務的"含金量"。

從這個維度看，排名有了微妙變化：

匯豐人壽、中銀人壽、友邦、保誠保險、中國人壽、宏利、安盛保險、香港永明金融、恒生保險、富衛人壽。

中銀人壽和保誠保險排名提升，反映出它們在不同業務類型上的優勢差異。

2025年Q2合計保費881億港元，同比增長41.4%。

咱們算筆賬就清楚了：

看總保費選熱門，看標準保費選長期靠譜的。

高凈值客戶偏好：為何選擇"細水長流"？

再看個有意思的數據。

TOP15家保司的整付件數是5.17萬件，非整付件數是50.7萬件，幾乎十倍之差。

匯豐人壽整付均價1567萬港元，非整付均價37.6萬港元。

友邦非整付件數117313件，排名第一。

這側面說明，高凈值用戶還是選擇了"細水長流"的繳費方式。

5年交是個不錯的選擇，更符合利用保險進行長期財務規劃的本質。

畢竟，銀行凈息差已經降到1.43%，明顯低于**1.8%**警戒線，利率下行趨勢還會持續。

與其一次性押注，不如分期鎖定收益。

避坑指南：選保司的三個關鍵維度

最后，我幫你總結三個選保司的關鍵維度：

第一，先看頭部格局

前10家保司占了**87.4%**的市場份額，頭部玩家實力更穩。

匯豐人壽、恒生保險、友邦、富衛人壽、宏利——這些名字你可以優先考慮。

選擇他們的產品，長期服務更安心。

第二，不同需求盯準不同維度

高凈值客戶看整付件數對應的保司表現，大眾保障需求可關注非整付件數領先的機構。

比如友邦非整付件數最多，說明它在大眾市場的服務體系更成熟。

第三，警惕渠道分化風險

前面說了，周大福人壽標準保費暴跌40.4%，太壽香港下滑8.5%。

投保前一定要摸清保司在你所選渠道的表現，避免踩坑。

中小銀行存款利率已經全面進入"1時代"，**2%**利率的定期存款成了稀缺品。

錢放哪里才能跑贏通脹？

這個問題，值得你認真想一想。

大賀說點心里話

數據我幫你扒完了，但怎么選、怎么買，還得結合你自己的情況。

更重要的是，同一款產品，不同渠道買，價格可能差很多。