安盛盛利II vs 永明星河尊享II vs 宏利宏摯傳承：35歲中產養老自救，哪款最穩？90%的人選錯了

你好，我是大賀。

北大碩士，深耕港險9年，今天聊一個我自己也在琢磨的事——35歲的我們，養老到底該怎么規劃？

養老金最怕什么？虧本

我自己也35歲，太懂這種焦慮了。

2025年1月1日，延遲退休政策正式落地。

男職工法定退休年齡從60歲逐步延遲到63歲，女職工從50/55歲延遲到55/58歲。

對我們80后90后來說，可能要干到65歲甚至更久。

更扎心的是，中國養老金替代率只有40%，遠低于國際**70%**的基準線。

什么意思？

退休后你能領到的養老金，可能只有在職時工資的四成。

剩下的缺口，只能靠自己。

延遲退休遇上中年危機，讓提前退休成了越來越多人的執念。

后臺有個客戶找我咨詢，35歲，手上有220萬人民幣的預算（約30萬美元）。

想在宏利宏摯傳承、安盛盛利II至尊、永明萬年青星河尊享II這三款熱門產品中選一款做養老規劃。

我跟他說，用港險養老，核心是動態提取能力，而非靜態收益。

畢竟我們最終是要靠它按月或按年領錢過日子的。

但在講收益之前，有一個問題必須先想清楚：穩定性對養老現金流的規劃尤為重要。

說人話就是——養老金最怕什么？

虧本。

咱們這代人，養老只能靠自己。

這筆錢是用來養老的，不是用來博收益的。

本金安全永遠是第一位。

保證回本：13年 vs 25年，差距驚人

我選產品的邏輯很簡單：先看最壞的情況。

如果市場波動、經濟下行，我的本金什么時候能保證拿回來？

這個時間點，直接決定了你的錢有多"穩"。

三款產品的保證回本時間：

永明萬年青星河尊享II（13年）< 宏利宏摯傳承（18年）< 安盛盛利II至尊（25年）

看到這個數據我是真的驚了。

永明保證回本只要13年，安盛需要整整25年，兩者足足差出一倍時間。

這意味著什么？

假設你35歲投保，永明48歲就能保證回本，而安盛要等到60歲。

中間這12年的差距，可能正好是你上有老下有小、壓力最大的時候。

萬一中間有個急用錢的情況，永明的錢是"穩的"，安盛的錢還在"飄著"。

從這張對比圖可以清晰看到，永明的保證金額曲線（紅色）一路領先。

宏利居中，安盛墊底。

永明保證回本時間最短，本金安全性更高。

這一點，對于保守型用戶來說，幾乎是決定性的。

很多人買港險只盯著"預期收益6%、7%"，卻忽略了一個事實：

預期收益是可能達不到的，保證收益才是白紙黑字寫在合同里的。

保證收益與復歸紅利：鎖定確定性

光看回本時間還不夠，還要看這筆錢能"穩賺"多少。

保證收益IRR對比：

永明（1%）> 宏利（0.64%）> 安盛（0.23%）

永明萬年青星河尊享II中期復利IRR就能達到0.5%，長期能實現1%。

而安盛盛利II至尊保證收益最高只能到0.23%，連銀行定期都不如。

你可能會說，0.23%和1%差得也不多吧？

咱們算筆賬。

30萬美元本金，按0.23%和1%的差距，30年下來差多少？

• 0.23%復利30年：30萬 × 1.0023^30 ≈ 32.1萬美元


• 1%復利30年：30萬 × 1.01^30 ≈ 40.5萬美元

光是保證收益這一項，就差了8萬多美元。

這還沒算非保證收益的差異。

再看復歸紅利占比：

復歸紅利是什么？

簡單說，就是保險公司每年從分紅里拿出一部分，直接"鎖"進你的保單里。

一旦派發就變成保證收益，不會再波動。

永明（22.76%）> 安盛（14.12%）

永明的復歸紅利占比接近23%，安盛只有**14%**左右。

占比越高，意味著你的收益越早"落袋為安"。

值得注意的是，宏利宏摯傳承壓根沒有設置復歸紅利。

這意味著它的收益全靠"非保證"部分，波動性更大。

復歸紅利一經派發即為保證收益，占比越高產品越穩定。

綜合保證回本時間、保證收益和復歸紅利占比，永明萬年青星河尊享II整體表現更好。

如果你是那種"看到保證收益高就心安"的人，永明確實更適合你。

確保本金安全后，再看能領多少

好，本金安全的問題聊清楚了，現在可以看收益了。

客戶35歲，每年投入6萬美元，連交5年，總保費30萬美元。

我們來看不同提領方式下三款產品的表現。

【566提領】：第6年起每年領取保費的6%，即18000美元

這是比較穩健的提領方式，相當于40歲開始每年領1.8萬美元（約13萬人民幣）。

從圖表可以看到：

• 前14年，宏利賬戶余額最多


• 第15年開始，安盛超過宏利，永明墊底


• 第20年后，局勢逆轉，宏利開始墊底


• 第31年，永明追上安盛，此后差異不大

客戶45歲時（領了第一筆退休金）：

宏利31.52萬 > 安盛30.55萬 > 永明29.05萬

這時候差距不大，上下也就一萬多美元。

但到客戶65歲時：

安盛69.65萬 > 永明69.44萬 > 宏利49.02萬

差距一下子拉開了，安盛和永明比宏利多出20萬美元！

宏利前14年的確表現凸出，但后勁不足。

【567提領】：第6年起每年領取保費的7%，即21000美元

這是比較極致的提領方式，相當于40歲開始每年領2.1萬美元（約15萬人民幣）。

在這種極致提領下：

• 前14年，宏利依舊抗打


• 第15年安盛反超后一路領先


• 直到保單76年度（客戶111歲），永明才追平安盛

安盛動態收益相比永明表現更好，但差異不大。

如果你追求中短期偏高收益，尤其是年齡偏大、臨近退休的人群，安盛確實有優勢。

延遲提領的另一種可能

如果不著急用錢，晚幾年再開始提領呢？

【5108提領】：第10年起每年領取保費的8%，即24000美元

相當于45歲開始每年領2.4萬美元（約17萬人民幣），每年多領6000美元。

可以看到：

• 宏利前15年表現強勁


• 第20年后長期墊底


• 第30年永明追上安盛，此后表現更好

如果單純把它們當作養老工具，安盛整體表現要優于永明。

但這里有個關鍵點：

宏利更多的優勢集中在前15年，但養老講究活到老領到老，所以并不占優勢。

如果你在短期內有留學、置業或突發醫療支出的需求，宏利也是不錯的選擇。

但如果是純粹的養老規劃，宏利的"后勁不足"是個硬傷。

穩健養老，選誰心里最踏實？

聊了這么多，總結一下：

宏利宏摯傳承：

• 15年內各種提領方式下都有絕對優勢


• 適合短期內有資金支出需求的人（比如孩子留學、置業首付）


• 但作為養老規劃，后勁不足，不太合適

安盛盛利II至尊：

• 中短期偏高收益，適合年齡偏大、臨近退休的人群


• 希望每月領更多的錢對沖養老風險


• 但保證回本時間太長（25年），保證收益太低（0.23%），讓人心里不踏實

永明萬年青星河尊享II：

• 保證收益高（1%）


• 保證回本快（13年）


• 復歸紅利占比高（22.76%）


• 長期資金穩定，適合風格保守、在意長期資金穩定的人

我自己買的就是這款。

不是說永明一定最好，而是它最符合我的需求：

35歲開始規劃，未來30-40年都要靠這筆錢養老，我需要的是"穩"，而不是"博"。

風格保守，在意長期資金穩定的、看到保證收益高就心安的人，選永明萬年青星河尊享II。

提前退休不是躺平，而是對生活的精準規劃。

2025年預計新增退休人員800萬，每月發放壓力增加240億元。

養老金池子壓力越來越大，個人提前儲備只會越來越重要。

人生短短幾十年，愿我們都能在歲月的沉淀中，通過合理的規劃，早日卸下生活的重擔。

去登高望遠、去陪伴家人、去做自己想做的事。

大賀說點心里話

選對產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。

同樣一款產品，渠道不同，到手成本可能差出好幾萬。