上市以來咨詢量飆升、老客戶追購，被業(yè)內(nèi)稱為"港險(xiǎn)提領(lǐng)天花板"。30年IRR達(dá)6.5%，穩(wěn)居全港第一梯隊(duì)；557提領(lǐng)規(guī)則——交完5年保費(fèi)，第5年就能領(lǐng)7%終身現(xiàn)金流，全港唯一不斷單；市場首創(chuàng)的雙重貨幣戶口、保單拆分、財(cái)富管家功能，幾乎把財(cái)富傳承的全場景都覆蓋了。

但作為一個(gè)服務(wù)過多個(gè)企業(yè)家家庭的財(cái)富傳承設(shè)計(jì)師，我必須告訴你：這款產(chǎn)品有個(gè)瑕疵，很多人選擇性忽略了。今天，我從收益、提領(lǐng)、功能三個(gè)維度拆解這款"爆單王"，幫你看清它到底適不適合你。

收益能力：30年6.5%復(fù)利，穩(wěn)居第一梯隊(duì)

先看硬實(shí)力。

以5年繳為例，安盛「盛利2」預(yù)計(jì)7年回本。這個(gè)速度在港險(xiǎn)市場算什么水平？我給你拉個(gè)時(shí)間線：

第10年，現(xiàn)價(jià)39.6萬美金，預(yù)期IRR達(dá)3.52%，單利3.2%；第20年，現(xiàn)價(jià)83.27萬美金，預(yù)期IRR達(dá)5.82%，單利8.9%；第30年，現(xiàn)價(jià)175.53萬美金，預(yù)期IRR登頂6.5%，單利16.2%。

換個(gè)更直觀的說法：10年翻至1.32倍，20年翻至2.78倍，30年翻至5.85倍。

第30年達(dá)到6.5%復(fù)利，僅次于保誠28年。對(duì)比永明、周大福等保司，甚至能拉開10年以上的差距。

整體來看，「盛利2」的現(xiàn)金價(jià)值增長速度非常快，實(shí)現(xiàn)每10年現(xiàn)金價(jià)值翻倍。對(duì)比整個(gè)市場，都是綜合各個(gè)階段收益最均衡的頂尖產(chǎn)品，整體收益表現(xiàn)都保持在前三。

別讓財(cái)富在傳承中縮水——這是我常跟客戶說的話。從收益角度看，「盛利2」確實(shí)是助力財(cái)富快速累積的利器。

提領(lǐng)能力：557規(guī)則，市場唯一不斷單

收益高只是基礎(chǔ)，能不能靈活用出來才是關(guān)鍵。

提領(lǐng)功能是安盛「盛利2」最引人注目的亮點(diǎn)之一。產(chǎn)品支持多種提領(lǐng)策略，從保守到極致，滿足不同家庭的現(xiàn)金流需求。更重要的是，它推出了市場唯一的"557提取"——5年繳費(fèi)，第5年即可提取7%至終身，不斷單，最低投保額也能行使。

我給你算一筆賬。以10萬美元x5年繳為例，557提領(lǐng)下，第5年末起，每年提取35,000美元：

第19年，累計(jì)領(lǐng)回52.2萬美元，領(lǐng)回全部本金。此時(shí)保單里還剩將近56.3萬，總收益已經(jīng)超過本金兩倍。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式。提完之后，剩余收益幾乎領(lǐng)先市場所有產(chǎn)品。尤其是早期、大額提領(lǐng)的情況下，還會(huì)拉開更大的收益差距。

對(duì)于需要給子女提供教育金、給自己補(bǔ)充養(yǎng)老金的家庭來說，這種靈活性太重要了。

功能創(chuàng)新：雙重貨幣+財(cái)富管家，全場景覆蓋

如果說收益和提領(lǐng)是"硬指標(biāo)"，那功能設(shè)計(jì)就是"軟實(shí)力"。

安盛「盛利2」在功能設(shè)計(jì)上頗具創(chuàng)新，多項(xiàng)功能均為市場首創(chuàng)或領(lǐng)先。

保單拆分：第一個(gè)保單周年日起（市場最早）不限次數(shù)。一份保單可以拆成多份，分給不同子女，實(shí)現(xiàn)財(cái)富定向傳承。

自由轉(zhuǎn)換貨幣：支持9種保單貨幣，0手續(xù)費(fèi)。加元、美元、英鎊、歐元、人民幣、澳元、港元、澳門幣、新加坡元（香港地區(qū)提供8種），第三個(gè)保單周年日起可自由轉(zhuǎn)換。

財(cái)富管家：這是我最看重的功能。保單持有人可以同時(shí)設(shè)定最多3位收款人，自主入息。第3個(gè)保單周年日起，可預(yù)設(shè)指示為3位收款人提供穩(wěn)定資金流。

信托+保險(xiǎn)是標(biāo)配——這是我做家族財(cái)富傳承的核心理念。「盛利2」的財(cái)富管家功能，某種程度上實(shí)現(xiàn)了"類信托"效果，可以定向、定時(shí)、定額給指定受益人派發(fā)資金。

特級(jí)身故賠償：保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標(biāo)準(zhǔn)保費(fèi)的30%作為額外賠償。其他公司通常只有5%，差距明顯。

雙重貨幣戶口：第5年起，可開設(shè)第二個(gè)貨幣賬戶（市場首創(chuàng)），相當(dāng)于一份保單同時(shí)運(yùn)作兩種貨幣。

這些功能組合起來，適用場景非常廣：跨境資產(chǎn)配置、子女教育金、養(yǎng)老金補(bǔ)充、家族信托傳承……提前規(guī)劃才能從容傳承，這句話用在這里再合適不過。

產(chǎn)品瑕疵：保證回本慢，適合誰？

說了這么多優(yōu)點(diǎn)，現(xiàn)在該說說瑕疵了。

如同所有金融產(chǎn)品一樣，安盛「盛利2」并非完美無缺。它最大的問題是：保證收益部分相對(duì)較低。

以5年繳費(fèi)為例，保證現(xiàn)金價(jià)值的增長較為緩慢，預(yù)期回本時(shí)間需25年，保證部分的長期收益率峰值僅為0.23%左右。

這一設(shè)計(jì)源于產(chǎn)品"低保證+高分紅"的結(jié)構(gòu)定位——通過降低保證部分，將更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分。

說白了，它把寶押在了分紅上。

對(duì)于追求絕對(duì)確定性的保守型投資者，這一點(diǎn)可能成為決策障礙。但我想說的是：香港保險(xiǎn)的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實(shí)現(xiàn)率和投資能力。

若你更看重分紅潛力而非保底收益，且能接受長線投資周期，「盛利2」的瑕疵影響有限。

背后巨頭：安盛200年實(shí)力背書

既然分紅這么重要，那就得看看安盛這家公司靠不靠譜。

安盛是全球最大的保險(xiǎn)集團(tuán)，也是世界領(lǐng)先的保險(xiǎn)及資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)。1817年在法國成立，至今已穩(wěn)健發(fā)展200多年。

資產(chǎn)規(guī)模6840億，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和，相當(dāng)于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權(quán)基金）的2.6倍。還是世界G20評(píng)選出的9家"大而不能倒"的保險(xiǎn)公司之一。

償付能力充足率為227%，標(biāo)普評(píng)級(jí)AA-，穆迪評(píng)級(jí)Aa3，惠譽(yù)評(píng)級(jí)AA。

更關(guān)鍵的是分紅實(shí)現(xiàn)率。2025年安盛一共公布了35款產(chǎn)品，平均分紅實(shí)現(xiàn)率為95%。有14款分紅時(shí)間超過10年及以上的產(chǎn)品，10年+保單分紅實(shí)現(xiàn)率為82%，非常穩(wěn)健。

作為全球領(lǐng)先的保險(xiǎn)集團(tuán)，安盛分紅實(shí)現(xiàn)率非常穩(wěn)健。這也為「盛利2」的長期表現(xiàn)提供了一定參考依據(jù)。

寫在最后：這款產(chǎn)品適合你嗎？

安盛「盛利2」是一款特點(diǎn)鮮明的長期儲(chǔ)蓄險(xiǎn)，在收益潛力、提領(lǐng)靈活性和功能創(chuàng)新方面確實(shí)表現(xiàn)出色。

但港險(xiǎn)配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風(fēng)險(xiǎn)承受能力、財(cái)務(wù)目標(biāo)和時(shí)間跨度的理性匹配。

在選擇任何產(chǎn)品前，了解其底層邏輯、看清其設(shè)計(jì)特點(diǎn)，才能做出真正適合自己的決策。

遺產(chǎn)稅立法進(jìn)入倒計(jì)時(shí)，家族信托規(guī)模已突破8000億——這些信號(hào)都在提醒我們：財(cái)富傳承的窗口期，可能比你想象的更短。