安盛「盛利2」：被吹上天的港險提領天花板，有個致命短板沒人說

30年IRR達6.5%，穩居全港第一梯隊；557極致提領規則，交完5年保費，第5年就能領7%終身現金流，全港唯一不斷單；雙重貨幣戶口、保單拆分、財富管家……多項功能市場首創。

看起來近乎完美，但財富傳三代是個技術活，任何產品都不能只看亮點。

今天我從收益、提領、功能三個維度拆解這款"爆單王"，也會把它的短板攤開講清楚，幫你判斷它是否真正契合你的傳承規劃。

收益能力：30年6.5%復利，穩居第一梯隊

先看收益，這是所有儲蓄險的基本功。

以5年繳、年交6萬美元為例，安盛「盛利2」預計7年回本。之后的增長曲線相當漂亮：

· 第10年，現價39.6萬美金，預期IRR達3.52%，翻至1.32倍

· 第20年，現價83.27萬美金，預期IRR達5.82%，翻至2.78倍

· 第30年，現價175.53萬美金，預期IRR登頂6.5%，翻至5.85倍

第30年達到6.5%復利，僅次于保誠28年達成的速度。對比永明、周大福等保司，甚至能拉開10年以上的差距。

整體來看，「盛利2」的現金價值增長速度非常快，實現每10年現金價值翻倍。對比整個市場，都是綜合各個階段收益最均衡的頂尖產品，整體收益表現保持在前三。

對于做長期傳承規劃的家庭來說，這個增長速度意味著財富可以跨越代際持續增值，別讓財富在傳承中縮水，首先得讓它持續長大。

提領能力：557規則，市場唯一不斷單

如果說收益是基本功，那提領能力就是「盛利2」真正拉開差距的地方。

產品支持多種提領策略，從保守到極致，滿足不同家庭的現金流需求。最引人注目的是市場唯一的"557提取"規則：5年繳費，第5年即可提取7%至終身，不斷單。而且最低投保額也能行使這個權利。

除了557，還支持5-10-9、5-15-13等靈活提取方式，可以根據家庭實際需求調整節奏。

舉個具體例子：10萬美元×5年繳，557提領下，第5年末起每年提取35,000美元。

到第19年，累計領回52.2萬美元，相當于領回了全部本金。此時保單里還剩將近56.3萬，總收益已經超過本金兩倍。

提完之后，剩余收益幾乎領先市場所有產品。尤其是早期、大額提領的情況下，還會拉開更大的收益差距。

這個設計對傳承規劃特別友好——父母可以持續領取現金流作為養老補充，同時保單繼續增值留給下一代。提前規劃才能從容傳承，這種"邊領邊漲"的模式，正是信托+保險組合的核心邏輯。

功能創新：雙重貨幣+財富管家，全場景覆蓋

除了收益和提領，「盛利2」在功能設計上也頗具創新，多項功能均為市場首創或領先。這些功能看起來是"附加值"，但對于做財富傳承的家庭來說，可能才是真正的核心價值。

保單拆分：第一個保單周年日起即可操作，市場最早，不限次數。這意味著一張大保單可以根據傳承需要，拆分給多個子女或受益人，靈活分配家族資產。

自由轉換貨幣：支持9種保單貨幣（加元、美元、英鎊、歐元、人民幣、澳元、港元、澳門幣、新加坡元），0手續費，保單持有人可從第三個保單周年日起自由切換。

對于有海外資產配置需求的家庭，這個功能相當實用。子女留學、海外置業、移民規劃，不同階段可能需要不同貨幣，一張保單就能靈活應對。

財富管家：這是我認為最值得關注的功能。保單持有人可以同時設定最多3位收款人，從第3個保單周年日起，可預設指示為他們提供穩定資金流。

說白了，這就是一個"類信托"功能。你可以提前設定：每年給大兒子多少、給女兒多少、給父母多少，保險公司按你的指示自動派發。不需要額外設立信托，就能實現定向傳承。

2025年全國人大將遺產稅法列為"加強調研論證"立法項目，參考其他稅種立法流程，預計2-5年內可能落地。遺產稅遲早會來，而這種"財富管家+定向派發"的模式，正是提前規避稅務風險的有效工具。

雙重貨幣戶口：第5年起，可開設第二個貨幣賬戶，市場首創。相當于一份保單同時運作兩種貨幣，主要貨幣戶口和環球貨幣戶口之間可以雙向調配資金。

特級身故賠償：保單生效3年后，若被保人于60歲或60歲之前身故，可獲已繳標準保費的30%作為額外賠償。其他公司通常只有5%，這個差距相當大。

這些功能組合起來，覆蓋了跨境資產配置、子女教育金、養老金補充、家族信托傳承等多種場景。信托+保險是標配，「盛利2」某種程度上把兩者的功能做了整合。

產品瑕疵：保證回本慢，適合誰？

說完亮點，必須講清楚短板。如同所有金融產品一樣，安盛「盛利2」并非完美無缺。

最明顯的問題是：保證收益部分相對較低。

以5年繳費為例，保證現金價值的增長較為緩慢，保證回本時間需要25年，保證部分的長期收益率峰值僅為0.23%左右。

這一設計源于產品"低保證+高分紅"的結構定位——通過降低保證部分，將更多潛在收益空間分配給了非保證的分紅部分。

對于追求絕對確定性的保守型投資者，這一點可能成為決策障礙。

但客觀來說，香港保險的保證部分收益都只占極小部分，更重要的是公司的分紅實現率和投資能力。若你更看重分紅潛力而非保底收益，且能接受長線投資周期，「盛利2」的瑕疵影響有限。

背后巨頭：安盛200年實力背書

既然保證部分低，分紅能否兌現就成了核心問題。這就要看背后公司的實力了。

安盛是全球最大的保險集團，也是世界領先的保險及資產管理機構。1817年在法國成立，至今已穩健發展200多年。

資產規模6840億美元，差不多是友邦、保誠、永明加起來的總和，相當于香港金融管理局外匯基金（全球第五大主權基金）的2.6倍。

更重要的是，安盛是世界G20評選出的9家"大而不能倒"的保險公司之一。償付能力充足率為227%，標普評級AA-，穆迪評級Aa3，惠譽評級AA。

分紅實現率方面，2025年安盛一共公布了35款產品，平均分紅實現率為95%。其中接近8成的產品，分紅實現率高于70%。

最關鍵的數據：14款分紅時間超過10年及以上的產品，10年+保單分紅實現率為82%，非常穩健。

多數產品的分紅實現率保持穩定，10年期以上保單的平均實現率亮眼，這也為「盛利2」的長期表現提供了一定參考依據。

對于做財富傳承規劃的家庭來說，公司的長期穩定性比短期收益更重要。200年歷史、"大而不能倒"的定位、穩健的分紅兌現記錄，這些才是信托+保險組合的底層保障。

寫在最后：這款產品適合你嗎？

安盛「盛利2」是一款特點鮮明的長期儲蓄險，在收益潛力、提領靈活性和功能創新方面確實表現出色。

但港險配置的核心從來不是追逐爆款，而是基于自身風險承受能力、財務目標和時間跨度的理性匹配。

如果你追求絕對保底、短期要用錢，它可能不適合你。如果你做的是10年、20年甚至跨代際的財富規劃，看重分紅潛力和傳承功能，「盛利2」確實是目前市場上的強勁選項。

在選擇任何產品前，了解其底層邏輯、看清其設計特點，才能做出真正適合自己的決策。